友邦「盈御3」逆势加息：帮200+留学家庭省下学费，我发现的真相

你好，我是大贺。

帮助200多个家庭规划过子女海外教育资金后，我越来越确信一件事：留学费用年年涨，但大多数家长的收入不一定年年涨。

斯坦福大学2024-25学年学费涨到87,225美元/年，耶鲁首次突破90,000美元/年——4年本科读下来，350万人民币起步。

更扎心的是，美国私立大学学费年均还在以**3%-5%**的速度往上蹿。你家孩子的教育金，准备好了吗？

今天聊的这款产品，刚刚在8月1日逆市上调了预期分红。没错，就是友邦**「盈御3」。这已经是2023年以来的第三次上调**。

市场波动加剧，别人在降息，它却在加息。

这款经典产品，到底适不适合用来规划教育金？今天我就从收益、投资策略、分红兑现、功能四个维度，帮你彻底搞清楚。

一、收益对比：「盈御3」vs 市场主流产品

先说结论：「盈御3」前期表现中规中矩，但越往后韧劲越足。

以5万美金×5年交为例，直接看数据：

• 第20年现价66.8万美金（IRR 5.6%），是本金的2.6倍
• 第30年现价130万美金（IRR 6.05%），是本金的5.2倍
• 第47年达到**6.5%**的收益峰值，之后长期稳定

说实话，如果你只看前10年，「盈御3」不算惊艳。

但教育金规划这件事，最怕的就是临时抱佛脚——孩子现在5岁，等到18岁出国，你有13年时间让钱生钱。

我经常用**"5/20/16"模型**帮家长做测算：5万美金×5年交，第20年开始每年提取总保费的16%（即4万美元），用于支付海外学费。

从这张对比图可以看到，「盈御3」在第30-40年的账户余额不是最高的，但到了第50年、第60年，后劲就上来了。

第80年往后，反而跟头部产品打平甚至反超。

这意味着什么？如果你的规划是"孩子读完大学就结束"，那「盈御3」够用但不惊艳。

但如果你想的是"孩子读完书，这笔钱继续滚，将来给孙辈用"——那它的长线收益韧性，反而是最大优势。

现在存下的每一分钱，都是孩子未来的底气。「盈御3」的特点，恰恰是让这份底气越放越厚。

二、投资策略对比：为什么「盈御3」更稳？

收益稳不稳，最终要看底层投资策略。

我见过太多家长，被某些产品的"高预期收益"吸引，结果几年后分红大打折扣。

教育金这种刚性支出，容不得半点闪失——孩子18岁要出国，你总不能跟学校说"等我保单分红到账再交学费"吧？

稳健性是教育金规划的第一优先级。

来看「盈御3」的投资策略：债券固收类型不低于25%、增长型不超过75%。

这个比例意味着什么？它给自己设了一个"安全垫"——至少四分之一的资产必须放在固收类，不管市场怎么波动，都有托底。

再看友邦集团层面的投资布局。

截至2025年6月30日，友邦集团总资产规模达3280亿美元，总投资2733亿美元。

其中69%投向固收类资产，以政府及公司债券为主，70%以上投资期限超过10年。

从这张图可以看到，友邦的公司债券投资组合中，亚太地区占67%，高级票据占94%。

这种配置的特点是：收益不会大起大落，但长期跑下来很扎实。

为什么友邦敢逆势加息？答案就在这里。

当别的保司因为激进投资被市场波动拖累时，友邦的稳健策略反而成了优势。这一举措背后，体现的是强大的投资实力和稳健的分红政策。

说白了，友邦不是在"画饼"，而是真的有底气兑现。

我常跟家长说：教育金规划，宁可收益低一点，也不能关键时刻掉链子。

「盈御3」的投资策略，恰好符合这个原则。

2025年澳洲设留学生招生上限27万名，签证费从710涨到1600澳币；加拿大留学签证削减**10%**至43.7万个。

留学竞争越来越激烈，费用越来越高，更需要提前把资金规划做扎实。

三、分红实现率对比：友邦的真实兑现力

投资策略稳是一回事，能不能真正兑现又是另一回事。

港险圈有句话：买分红险，就是买保司的兑现能力。

预期收益写得再漂亮，分红实现率拉胯，那都是白搭。友邦在这方面，口碑确实过硬。

先看最新数据：友邦热销产品2024年总现金价值比率全部达100%。

其中「盈御多元货币计划」总现金价值比率连续3年达100%。

连续3年100%是什么概念？意味着过去三年，不管市场怎么波动，友邦都按照当初承诺的预期收益足额兑现了。

再看长期数据：截至今年，友邦运作超过十年以上的分红险高达57款。

这些运作超十年的产品中，终期红利的分红实现率高达97.6%。

57款产品、10年以上、97.6%——这组数据说明什么？

说明友邦不是"新手运气好"，而是有长期稳定兑现的能力和记录。

从2025年上半年业绩来看，友邦新业务价值增长14%，内涵价值权益达737亿美元（增长8%），股东资本比率219%。

这些数字背后，是持续健康的经营状况。

我帮家长做规划时，经常被问到一个问题："大贺，这个预期收益能信吗？"

我的回答是：看历史兑现记录。

一家保司如果连续多年、多款产品都能做到接近100%的分红实现率，那它的预期收益就是可信的。从这个角度看，「盈御3」背后站着的友邦，确实给了足够的信心。

**教育金规划，最怕的就是"说好的收益没了"。**选一家兑现能力强的保司，比追求账面上的高收益更重要。

四、功能对比：传承与灵活性

买港险不仅要看收益，还要看持有体验。

很多家长一开始只想着"给孩子存笔教育金"，但随着孩子长大、家庭情况变化，需求也会跟着变。

这时候，产品功能的灵活性就很重要了。「盈御3」的功能不算最花哨，但每一个都戳中"稳健型客户"的痛点。

1、9种货币转换

友邦「盈御3」支持9个币种转换：美元、港币、人民币、欧元、英镑、加元、澳元、新加坡元、澳门元。

这个功能对留学家庭太实用了。孩子去美国读书，用美元；去英国，换英镑；去新加坡，换新元。不用担心汇率波动吃掉收益。

**美元资产不是有钱人的专利。**通过「盈御3」，普通家庭也能轻松配置多币种资产，对冲汇率风险。

2、财富传承功能

• 支持无限次更改受保人及第二受保人：从父母→子女→孙辈，保单价值持续增值
• 新增**"精神无行为能力代领人"**功能：确保特殊情况下资金仍可提取
• 自第3个保单周年日起或者保费缴付期满，每年可申请分拆保单一次

保单分拆这个功能，我要重点说一下。

比如你买了一张保单，孩子读完大学还剩不少钱，你可以把保单拆成几份：一份给孩子继续持有，一份留给自己养老，一份将来给孙辈。

真正做到**"一张保单富三代"**。

这些功能，让教育金规划不再是"一锤子买卖"，而是可以随着家庭需求灵活调整。

五、「盈御3」vs「环宇盈活」：如何搭配？

友邦今年新出了「环宇盈活」，很多家长问我：是买新品还是守老款？

我的建议是：不用纠结，根据需求搭配。

「盈御3」的特点是长线收益韧性强，适合放20年以上；「环宇盈活」的中期收益更亮眼，适合10-15年的规划周期。

两者刚好互补：

• 已投「盈御3」的客户，不用退保换新品，长期持有更划算
• 想兼顾短期提领的，可以**"盈御3 + 环宇盈活"搭配**，既有长期压舱石，又有中期灵活度

这已是友邦自2023年以来第三次上调「盈御3」的预期分红。

这种"老产品持续加息"的操作，本身就说明友邦对这款产品的长期信心。

六、结论：选「盈御3」的三类人

最后总结一下，什么样的家庭最适合用「盈御3」规划教育金？

1、稳健型投资者

• 风险偏好较低，看重资金安全
• 偏好稳定可预期的收益
• 能够长期持有，不追求短期高收益

2、长期财富规划者

• 投资视野20年以上
• 以财富保值增值为主要目标
• 不急需中期使用资金

3、留学家庭

• 孩子年龄较小（5-12岁），有充足时间让资金增值
• 需要美元计价资产对冲学费上涨和汇率波动
• 希望教育金用完后还能继续传承

需要注意的是，10月1日起取消"预缴保费保证利率优惠"，9月成为享受友邦高额预缴利率的最后窗口期。

如果你正在为孩子的教育金发愁，「盈御3」值得认真考虑。

大贺说点心里话

教育金规划这件事，越早开始越从容。

很多家长找到我的时候，孩子已经初中了，留给资金增值的时间只剩几年，选择就很被动。

除了产品本身，怎么买、从哪个渠道买，其实还有不少门道。