友邦安盛保诚宏利四大港险对比：3个致命坑，90%的人踩了第一个

你好，我是大贺。北大硕士，深耕港险9年。

存款利率跌成这样谁不慌？2025年5月，六大国有银行第七次下调存款利率，1年期定存跌到0.95%——存10万块，一年利息才950块，还不够请顿饭。

你的焦虑我懂。很多人开始看港险，想找个既稳又能跑赢通胀的选择。

但港险市场水很深，友邦「环宇盈活」、安盛「盛利2」、保诚「信守明天」、宏利「宏挚传承」，四大保司的王牌产品摆在面前，怎么选？

别慌，有解。今天咱们不吹不黑，就从「避坑」的角度，帮你把这四款产品扒个底朝天。

买港险最怕踩的三个坑

很多人买港险，看到"预期复利6.5%"就心动了。但预期是预期，到手是到手，中间差着十万八千里。

买保险不是赌运气，万一自己买的产品不是1044%那类，而是3%那档，就太惨了。

我总结了买港险最容易踩的三个坑：

• 坑一：分红不兑现，预期变空气。 保险公司画的饼再大，分红实现率只有3%，你的钱就是打水漂。
• 坑二：提取就亏，越取越少。 很多人买储蓄险是为了养老提取，结果一取钱，收益直接腰斩。
• 坑三：前期猛后期软，钱被时间吃掉。 前20年看着收益不错，后面几十年却跑不动了，复利效应大打折扣。

接下来，咱们一起算笔账，看看这四款产品谁在坑里，谁能帮你避坑。

坑一：分红不兑现，预期变空气

这是最大的坑，也是90%的人最容易踩的。

先看保诚「信守明天」。2025年保诚公布的分红实现率数据，最高1044%，最低只有3%。你没看错，同一家公司，差距超过300倍。

这意味着什么？同样买100万保费，运气好的人拿到1044%的分红，运气差的人只拿到3%。买保险变成了开盲盒，这谁受得了？

保诚的分红波动极大，非常不稳定，在4家保司里分红实现率垫底。

再看宏利「宏挚传承」。最新公布的49款产品，平均分红实现率82%，最低值20%，最高值133%。

虽然没有保诚那么极端，但波动也比较大，在4家公司里只能排第三。

你可能会想：万一我运气好呢？

别赌。钱放着就是亏，但放错地方亏得更多。分红实现率不稳定，意味着你根本无法规划未来。

养老金、孩子教育金，这些刚性支出可不会因为保险公司"分红不好"就推迟。

谁能帮你避开分红坑？

看完踩坑选手，再看避坑选手。

友邦「环宇盈活」： 2025年友邦公布了63款产品，平均分红实现率达到93%。更关键的是，超过9成的产品分红实现率高于70%。

这意味着不管你买友邦哪款产品，踩雷的概率都很低。分红实现率比其它三家保司都要好，在香港保险公司分红实现率排行榜里能排在第一梯队。

安盛「盛利2」： 2025年安盛公布了35款产品，平均分红实现率为95%，比友邦还高2个百分点。接近8成的产品分红实现率高于70%。

分红稳定性在4家公司中仅次于友邦，但平均值更高。

咱们做个对比：

想避开分红坑，就在友邦和安盛里选。

坑二：提取就亏，越取越少

很多人买储蓄险，是为了未来养老提取。但有些产品，不取钱收益还行，一取钱就露馅了。

用最常见的566提取方式来测试（5年缴费，第6年开始每年提取总保费的6%）：

友邦「环宇盈活」： 按566方式提取后，预期复利最高只能做到6.22%，是四款产品里最低的。提取之后的收益表现一般。

保诚「信守明天」： 提取后预期复利最高6.44%，也不太适合提取。

宏利「宏挚传承」： 更惨，按566方式取钱，要到第78年才能做到6.5%。

78年是什么概念？30岁买的保险，108岁才能收益最大化，这不是开玩笑吗？

如果你买港险是为了养老、为了孩子教育金，需要定期提取，这三款产品都要慎重。

提取不亏反赚的秘密

安盛「盛利2」在提取场景下，简直是降维打击。

按566提取方式，提取到保单第26年，预期收益就可以做到**6.5%**的复利。比友邦快了几十年。

更猛的是，盛利2还支持市场上极少见的557提取方式（5年缴费，第5年开始每年提取7%）。取得更早，取得更多，提完在保单第23年就能做到6.5%。

取得更早，取得更多，综合收益反而还更快触顶，简直无敌。

如果你有明确的提取需求，盛利2是唯一选择。

坑三：前期猛后期软，钱被时间吃掉

宏利「宏挚传承」的前期收益确实亮眼。5年缴费，不取钱情况下，保单第10年复利4.29%，第20年达到6%，是四款产品中收益最高的。

但后劲不足的问题很致命。保单第47年才能达到6.5%的封顶收益，比其他产品晚了近20年。

如果你明确只做短期理财，10-20年就退出，宏利可以考虑。

但如果是长期持有、传承给下一代，宏利宏挚传承不推荐。

避坑总结：这样选才稳

综合三个避坑维度，结论很清晰：

• 保诚「信守明天」：不推荐。 分红波动太极端，风险太高。
• 宏利「宏挚传承」：短期可选，长期不推荐。 前期猛后期软，不适合长期持有。
• 友邦「环宇盈活」： 功能最全面，支持红利解锁、保单暂托人、灵活指定收款人等功能，分红稳定性强。
• 安盛「盛利2」： 综合实力最强，提取场景无敌，分红平均值最高。

如果非要在4款里选一款综合能力最强的，就是安盛盛利2。

唯一缺点是保证收益比较低，最高只能做到**0.23%**左右，比市面上其他产品低了一半。但考虑到它的分红稳定性和提取优势，这个缺点可以接受。

看重稳定性闭眼选友邦，看重综合实力就安盛盛利2。

大贺说点心里话

选对产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，中间的信息差可能比产品差异更值钱。