友邦盈御3：市场暴雷不断，这款"稳健之王"凭什么逆势加息三次？

你好，我是大贺。

2024年，中融信托暴雷余波未平，全年信托违约产品148款、涉及金额653亿。

银行理财净值波动让无数人夜不能寐。

而就在这个时候，友邦却宣布第三次上调**「盈御3」**的预期分红。

这背后藏着什么秘密？今天咱们拿事实说话，我帮你把功课做了。

买港险最怕什么？分红兑现不了

买港险最大的焦虑不是收益高不高，而是——说好的分红，到时候能拿到吗？

我见过太多客户朋友，被内地某些"高收益"产品坑过之后，对任何非保证收益都心存戒备。

这种担心完全可以理解。但数据不会骗人。

我们直接看友邦2024年最新披露的分红实现率：

热销产品2024年总现金价值比率全部达到100%，没有一款打折。

其中「盈御多元货币计划」更是连续3年达到100%。

注意，这不是某一年的运气好，而是连续三年稳定兑现。

你可能会说，三年太短，不够看。

那我们拉长时间线：截至目前，友邦运作超过十年以上的分红险高达57款。

这些经历了2008年金融危机、2020年疫情冲击的"老产品"，终期红利的分红实现率高达97.6%。

什么概念？就是说，十年前友邦给你的收益承诺，97.6%都兑现了。

对比一下2024年信托市场——中融信托部分产品累计兑付本金比例仅约86.54%，连本金都拿不全。

友邦的分红实现率稳且真实，这已经成为多数客户朋友对友邦的共同认知。别听销售忽悠，看数据。

市场动荡，收益还能稳吗？

2024年房地产信托违约60款，违约规模达413亿元，占全年信托违约总规模的63%。

市场一片哀嚎的时候，友邦在干嘛？

8月1日，友邦宣布对其王牌储蓄险「盈御多元货币计划3」等主力产品逆市上调预期分红。

划重点：这已是自2023年以来的第三次上调。

市场波动加剧，别人都在下调预期、收缩战线，友邦却逆势加息——这不是玩噱头，而是有底气。

底气从哪来？看投资策略。

友邦**「盈御3」**的资产配置非常清晰：债券固收类型不低于25%、增长型资产不超过75%。

这意味着什么？至少四分之一的资产是稳稳的固定收益，不跟着市场瞎折腾。

而增长型资产虽然有上限75%，但实际操作中会根据市场情况动态调整。

很多储蓄险为了追求高收益，把增长型资产比例拉到80%甚至更高，短期数据好看。

但一遇到市场波动就原形毕露。「盈御3」这样的稳健性，市场上实属少见。

保险公司会不会倒？看友邦的家底

很多人买港险还有一个隐忧：保险公司会不会倒？几十年后还在不在？

这个问题问得好，咱们就事论事看数据。

截至2025年6月30日，友邦集团总资产规模已达3280亿美元。

3280亿美元大约相当于2.4万亿人民币，比很多中小型银行的资产规模还大。

更关键的是这些钱怎么投的：

总投资2733亿美元，其中69%投向固收类资产。

固收类资产以政府及公司债券为主，70%以上投资期限超过10年。

这个投资风格非常"保险"——大量长期债券锁定收益，不追热点、不炒短线，充分体现保险资金的长期性特征。

对比2024年房地产信托暴雷潮，那些把钱投进房地产项目的信托产品，本金都收不回来。

而友邦的钱主要在政府债券和优质公司债里躺着，稳稳地吃利息。

逆势加息这一举措背后，体现了友邦强大的投资实力和稳健的分红政策。

长期持有，收益到底有多少？

说完稳健性，很多人关心的下一个问题是：稳是稳了，收益到底怎么样？

我不喜欢用模糊的话术忽悠人，直接上数据。

以5万美金×5年交为例（总保费25万美金）：

• 回本时间：预期8年回本，18年保证回本
• 第20年：总现金价值66.8万美金，IRR 5.6%，是本金的2.6倍
• 第30年：总现金价值130万美金，IRR 6.05%，是本金的5.2倍
• 第47年：IRR达到**6.5%**的收益峰值

客观地说，回本速度居于市场平均水平，不算最快。

前10年IRR只有2.64%，确实不够亮眼。

不过你把时间拉长看：20年5.6%、30年6.05%、长期稳定在6.5%。

这样的收益表现在港险市场属于中规中矩，前期收益表现一般，但长线收益韧性强，稳健增值。

「盈御3」不是那种前期收益炸裂、后期拉胯的产品，而是越往后越稳，适合真正做长期规划的人。

这里多说一句：很多人被销售忽悠，只看前几年的IRR，觉得某某产品"秒杀"友邦。

但你仔细看30年、50年的数据，就会发现那些"高开"的产品，后期往往增速放缓。

而「盈御3」是典型的**"低开高走"**，长期持有更划算。

想提领怎么办？灵活度够吗？

光看账面收益还不够，很多人关心的是：如果中途想用钱，提领出来收益还剩多少？

我们用一个常见的提领场景来测试——"5/20/16"模式：

5万美金×5年交，第20年开始，每年提取总保费的16%（即4万美元）。

从对比图可以看出：

友邦「盈御3」的动态收益率前期表现一般，第30年账户余额70万美金，比某些竞品低一些。

但越往后，韧劲就越凸显——第50年、第60年、第70年的账户余额，「盈御3」逐渐追上甚至超过部分竞品。

「盈御3」更专注长线收益，适合那些不急着用钱、能够长期持有的客户。

如果你确实需要中期提领怎么办？

这里给大家一个思路：友邦新品**「环宇盈活」**中期收益更亮眼，两款产品形成互补。

想兼顾短期提领的，可以**"盈御3 + 环宇盈活"**搭配，既有长期压舱石，又有中期灵活度。

已经投了「盈御3」的老客户也不用焦虑——不用退保换新品，长期持有更划算。

数据摆在这里，后期收益的韧性是实打实的。

传承给下一代，手续麻烦吗？

买港险的人，很多都有财富传承的考量。

那问题来了：几十年后想把保单传给孩子，手续麻不麻烦？会不会有损耗？

友邦**「盈御3」**的功能不算最花哨，但每一个都戳中"稳健型客户"的痛点。

1. 9种货币转换

友邦「盈御3」支持9个币种转换：美元、港币、人民币、英镑、欧元、加元、澳元、新加坡元、澳门元。

对于有对冲汇率风险、海外定居、旅行、留学以至于全球配置等需求的家庭来说，这是一个不错的选择。

2. 财富传承功能：一张保单富三代

• 无限次更改受保人及第二受保人：从父母→子女→孙辈，保单价值持续增值，规避遗产税
• 新增"精神无行为能力代领人"功能：万一受保人出现特殊情况，资金仍可提取，兼顾人性化与安全性

3. 保单拆分

自第3个保单周年日起或者保费缴付期满，每年可申请分拆保单一次。

保单分拆获批后，后续可以更改持有人、受保人、第二受保人、受益人——真正做到**"零损耗传承"**。

举个例子：一张100万的保单，可以拆成35%给小女儿做教育基金、40%留给自己养老、25%给大儿子海外生活。

一张保单，三个用途，灵活分配。

这些功能不仅为保单提供更多确定性，也让持有过程更加安心便捷，真正实现"投保无忧、持有省心"。

结论：稳健型客户的最优解

说了这么多，总结一下。

友邦**「盈御3」**适合什么人？

• 风险偏好较低，看重资金安全
• 偏好稳定可预期的收益，不追短期爆发
• 能够长期持有，不急于变现

如果你是那种追求"短期翻倍""高风险高回报"的人，「盈御3」可能不适合你。

但如果你正在寻找一款省心、稳健、可靠的长期储蓄工具，「盈御3」绝对值得你的重点考虑。

最后提醒一句：根据友邦最新政策，10月1日起取消"预缴保费保证利率优惠"。

9月成为享受友邦高额预缴利率的最后窗口期，有计划的朋友，可以抓紧时间了解。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但怎么买、怎么省钱，这里面还有不少门道。