保诚信守明天：25年复利6.35%全港第一，但这3类人千万别碰

你好，我是大贺。

北大硕士，深耕港险9年，服务过500+家庭。

今天不聊虚的，就一个问题：保诚信守明天升级后，到底适不适合你？

我见过太多人买错了——不是产品不好，是和自己的需求压根不匹配。

所以今天咱们换个思路：先搞清楚你要什么，再看产品合不合适。

你的需求是什么？

2024年8月18日，保诚的王牌产品「信守明天」完成了一次重大升级。

说实话，老版本的信守明天在当前市场几乎可以用"默默无闻"来形容。进入6.5%时代后，友邦环宇盈活、永明星河尊享、安达传承首创这些产品把市场搅得天翻地覆，保诚再不动作，恐怕就要成为时代的眼泪了。

所以这次升级，本质上是一次自救行为。

问题是：自救成功了吗？

答案是：得看你是谁。

买保险不是买最好的，是买最对的。我把常见的理财需求拆成5个场景，咱们一个一个捋：

• 场景一：追求长期高收益，想让钱躺着生钱
• 场景二：规划养老金/教育金，15-20年后开始提领
• 场景三：需要早期现金流，5-6年后就要用钱
• 场景四：多币种资产配置，有海外身份或移民计划
• 场景五：财富传承/家族信托，想把钱安全传给下一代

你属于哪一类？找到自己的场景，再往下看。

场景一：追求长期高收益

如果你的目标很简单——让钱长期增值，不急着用——信守明天升级后确实值得看看。

先上数据：

几个关键数字：

• 第25年：预期复利回报 6.35%，全市场最高，收益是本金的 4.13倍
• 第28年：收益达到上限 6.5%
• 保单14~26年：综合市场第一（剔除宏挚传承、启航创富后）

什么概念？假设你投30万美金，25年后变成124万美金。

我把市场上主流产品拉出来对比：

可以看到，升级后的信守明天不再是默默无闻了。在14-26年这个区间，它是妥妥的第一梯队。

但你可能会问：保诚不是宣传"市场最快达到6.5%"吗？

严格来说，不完全准确。

我把3款最快达到6.5%的产品拉出来对比：

• 前13年：优势在友邦环宇盈活（30年达6.5%）
• 14~26年：优势在信守明天（28年达6.5%）
• 27~29年：优势在安达传承首创V-丰成（27年达6.5%）

整体看下来，信守明天和环宇盈活几乎打了个平手。

结论：就收益来说，信守明天的升级是有吸引力的，比较成功。如果你追求长期高收益、不急着用钱，它是一个值得考虑的选项。

场景二：养老金/教育金晚提领

这个场景我要多说几句，因为太多人忽略了。

2025年1月1日，延迟退休正式启动。 男职工退休年龄将逐步延至63岁，女职工延至55-58岁。更扎心的是，2030年起最低缴费年限从15年提至20年。

什么意思？你领养老金的时间推迟了，交钱的时间却变长了。

再看一组数据：基本养老保险抚养比已降至2.65:1，低于国际警戒线3:1。有机构测算，90后退休时养老金替代率可能不足40%。

翻译成人话：靠社保养老，可能只够吃饭，不够生活。

所以，提前规划商业养老金，不是有钱人的专利，是普通人的刚需。

问题来了：什么样的产品适合做养老金？

答案是：晚提领能力强的产品。

我测算了两种晚提领方案：

方案一：5-15-12（5年交，第15年起每年提领总保费的12%）

方案二：5-20-16（5年交，第20年起每年提领总保费的16%）

结果很明显：保单23~29年，信守明天都是市场第一。

举个例子：5-15-12方案中，保单第25年，信守明天账户剩余69.75万美金，永明星河尊享II是66万美金，多了近3万美金。

结论：如果你的目标是15-20年后开始提领（比如孩子上大学、自己退休），信守明天非常适合晚提领，是养老金/教育金规划的优质选项。

场景三：需要早期现金流

这个场景，我必须泼一盆冷水。

如果你计划5-6年后就开始提领，比如做生意需要现金流周转、或者想早点享受生活——信守明天可能不是你的菜。

我用业内最常见的"566提领密码"测算：5年交，第6年起每年提领总保费的6%，一直领到终身。

投入30万美金，第6年起每年提取1.8万美金，对比保单剩余的预期金额：

差距一目了然：在早提领场景下，信守明天全程落后于永明星河尊享II。

为什么？

我仔细对比了升级前后的计划书，发现了问题所在：

升级后的信守明天，复归红利完全没动，保证金额也没动，提升的只有终期红利。

这意味着什么？

复归红利是"派发即保证"的稳定收益，终期红利是"退保时才能拿到"的浮动收益。早提领场景下，你需要的是稳定的复归红利，而不是纸面上好看的终期红利。

我对比了各产品的复归红利占比：

信守明天的复归红利占比只比不擅长提领的环宇盈活高一点，远远落后于星河尊享II、盈聚天下这样的强提领产品。

结论：信守明天不适合566这种早提领方案。如果你需要早期现金流，建议看看永明星河尊享II或周大福盈聚天下。

场景四：多币种资产配置

如果你有海外身份、移民计划、或者想分散单一货币风险，多元货币功能就很重要了。

信守明天支持6种保单币种：美元、港元、人民币、澳元、加元、英镑。第3年起可以转换货币。

但我要提醒你一个很多人不知道的坑：

多元货币转换功能是个新玩意，不同币种之间转换并没有那么丝滑，隐含的摩擦成本可能超出你的预期。

如果你仔细看某些产品的条款，会发现这样的表述：

翻译成人话：

1. 收益会变：转换后的预期收益可能降低
2. 保单会变：可能转换成新的计划，原有功能可能失效
3. 现金价值会缩水：已有的钱可能莫名其妙变少了

举个例子：你手上有一张美元保单，因为移民加拿大想转成加币保单。结果发现：预期收益从7%降到6%，原来的无限变更受保人功能没了，已有的现金价值还缩水了10%。

这不是少数公司的问题，而是行业普遍现象。

但信守明天不同：

它明确承诺：

• 转换货币后保单功能不变
• 已有的现金价值不会缩水

这就是所谓的"真多元货币转换"，和永明是同款。

结论：如果你有多币种配置需求，信守明天的货币转换功能是加分项，比市面上大多数产品更靠谱。

场景五：财富传承/家族信托

如果你考虑的是把财富安全传给下一代、甚至下下一代，信守明天的功能确实够用。

有个功能值得单独说：自主入息。

这个功能被同行疯狂抄袭，说明确实好用。

大白话解释：自主选择保单价值的提取方式。怎么提取、啥时候提取、提多少、提给谁，你说了算。

关键是受益人的范围很广：

• 不仅可以指定家属亲人、法定监护人
• 还可以指定雇员、生意合伙人、慈善机构等非亲属关系人

这对于有企业的朋友来说，灵活度很高。

其他传承功能也很齐全：

• 无限次变更受保人
• 后继持有人/后备受保人
• 终期红利锁定+解锁
• 开枝散叶（保单分拆）
• 身故赔偿及支付选择
• 延伸意外身故保障
• 投保人意外身故保障
• 无行为能力选项
• 学术优异奖
• 保单贷款、保费假期

结论：传承功能层面，信守明天属于市场主流水准，该有的都有。

风险适配：你能接受多大波动？

这部分是全文最重要的内容，请务必认真看完。

前面说了那么多优点，现在必须说说风险。

我对信守明天这次升级的评价是：一次激进的升级。

为什么这么说？三个原因：

原因一：收益提升全靠终期红利

我反复强调过，保单的确定性是由两部分体现的：

• 100%确定的保证金额
• 派发即保证的复归红利

而这次信守明天的收益提升，全部来源于波动最大的终期红利。

左侧保证金额完全没变，右侧预期收益大幅提升——中间的差距，全是不确定的终期红利。

虽然收益是更高了不假，但不确定性也相应提高了。

原因二：投资策略激进且固定

信守明天的投资策略：

• 权益类（股票）占比固定70%
• 固收类（债券）占比固定30%

注意两个关键词：70% 和 固定。

70%的股票占比在港险中属于偏高的，而且是固定比例，不会根据市场情况调整。

相比之下，很多产品会根据市场波动灵活调整股债比例——市场好的时候多配股票，市场差的时候多配债券。

信守明天不会。涨的时候跟着涨，跌的时候也跟着跌。

原因三：保诚不采用分红平滑机制

大多数保险公司会采用"分红平滑机制"——市场好的时候少分一点存起来，市场差的时候多分一点补上去，让客户的分红体验更稳定。

保诚不这么干。

它的理念是"客观反映市场波动"：多赚了就多分，少赚了就少分。

说好听点，这叫"忠实反映市场"。说难听点，就是你的分红会跟着市场坐过山车。

更扎心的是，保诚还有一段"黑历史"：全港唯一一家回撤过分红的保司。

什么意思？就是之前承诺给你的分红，后来又收回去了一部分。

那还能买吗？

能买，但要做好预期管理。

信守明天适合什么人？

能接受分红有较高波动的朋友。市场好的时候能收获超额收益，市场不好的时候分红也可能打个8折。

换个角度想：保诚有相对较高的波动性，同时也支付了相应的溢价——信守明天的收益足够高，即便分红实现率打了8折，你依旧是赚的。

如果你接受不了这种波动呢？

那就别纠结了。市场上有其他产品可以选择：

• 想要收益差不多但更稳健？看看友邦环宇盈活，友邦的稳健对未来几十年的血压也很友好
• 想要早提领能力强？看看永明星河尊享II
• 想要传承功能更强？看看宏利宏挚传承

我们的目标是选对公司、选对产品，而不是为了买而买。

大贺说点心里话

说了这么多，最后帮你总结一下：

买保险这件事，产品只是其中一环。怎么买、找谁买、能省多少钱，这些信息差才是真正决定你收益的关键。