万通「富饶万家」：99%的人不知道，这家被称为"年金王"的公司，凭什么敢承诺终身刚兑？

你好，我是大贺。

最近咨询我养老规划的朋友，开口第一句话越来越像：

"大贺，银行理财又亏了，存款利率跌到1%出头，股市更不敢碰——我这笔钱到底往哪放才安心？"

你担心的，我都懂。

2025年以来，固收类理财产品的年化收益率均值已经降到2.27%，多家银行理财公司把业绩比较基准下调到2%以下。

更扎心的是，部分村镇银行3年期定存利率已经降到1.20%，比国有大行还低。

中产最怕的就是这个——辛苦攒下的钱，放银行贬值，买理财亏损，炒股更是过山车。

今天聊一款我研究了很久的产品，来自一家在香港被称为"年金王"的公司。

它有个特别的本事：敢承诺"终身刚兑"——活多久，领多久，雷打不动。

这家公司叫万通（YF Life），产品叫**【富饶万家】**。

在展开产品之前，我想先回答一个更根本的问题：

凭什么它敢做这样的承诺？

敢承诺「终身刚兑」，这家公司凭什么

很多朋友第一次听到"万通"这个名字，可能会觉得陌生。

但如果我告诉你它的前身，你可能就明白了——美国万通（MassMutual）。

这是一家拥有160多年历史的美国保险巨头，也是美国最著名的互助保险公司之一。

它最擅长的领域，恰恰就是年金业务——帮客户把钱变成雷打不动的终身收入。

香港万通，正是美国万通的亚洲分部演变而来。

可以说，它完美继承了美式年金的精算基因。

这也是为什么在香港保险圈，万通有个响当当的外号——"年金王"。

它在香港年金市场的占有率，一度接近50%。

没错，半壁江山。

现在的万通，背后还有一个你绝对熟悉的名字——云锋金融集团。

马云的公司。

这是一个典型的"金融科技+百年保险"的组合。

就好比给一辆底盘扎实的老牌豪车，装上了最先进的发动机。

有美式年金的血统打底，又有顶级资本的加持护航——这就是万通敢喊出"终身刚兑"的底气。

「国家队同款」的资产管理团队

光有血统还不够。

保险公司能不能兑现承诺，关键还得看钱交给谁在打理。

万通90%的固收资产，交给了一家名叫**霸菱（Barings）**的机构。

这个名字你可能没听过，但它的履历绝对让你安心——

霸菱成立于1762年，比美国建国还早14年。

更关键的是，它是中国社保基金在海外投资的御用合作机构之一。

你没看错，咱们国家养老金的海外投资，就有霸菱在操盘。

不止社保基金，香港的强积金、澳门的央积金，背后也都有霸菱的身影。

这家机构管理的资产规模高达4,566亿美元。

所以，买万通，本质上就是搭上了**"国家队同款"的诺亚方舟**。

除了资管团队，万通自身的财务实力也经得起考验——它拥有惠誉国际（Fitch Ratings）A-财务实力评级。

这意味着在极端经济环境下，它依然有足够的资本兑付客户的养老金。

在玩养老金这件事上，万通是真正的**"宗师级"玩家**。

「年金王」的独门绝技：12种领法

了解了公司背景，我们再来看产品本身。

【富饶万家】有一个核心功能，是全港独家的——年金转换机制。

什么意思呢？

普通的储蓄分红险，老了想用钱，只能做"部分退保"，也就是把账户里的钱一点点提出来花。

这有个隐患：万一你活得太久，账户里的钱被提光了怎么办？

人还在，钱没了——这是中产养老最怕的剧本。

【富饶万家】的解法是：

当你准备退休时（比如60岁），你可以申请把账户里积累的那一大笔钱，全部或部分转换成一份"终身年金"。

注意，这不仅仅是换一种领钱方式，这是**"身份的转换"**——

一旦转换，这笔钱就脱离了市场波动，变成了保险公司100%刚性兑付的养老金。

活多久，领多久，雷打不动。

而且，它提供了全港独家、多达12种年金领取方式：

怕通胀？

选"递增终身年金"——每两年领的钱自动涨5%，跑赢物价上涨。

夫妻养老？

选"联合终身年金"——这是最动人的选项。

一张保单保夫妻两人，只要其中一个人还活着，养老金就继续发。

哪怕一方先走了，另一方还能继续领2/3，直到百年归老。

怕生病拖累家人？

自带"危疾双倍年金"——如果在领取期间不幸确诊特定重疾或严重认知障碍，养老金直接翻倍发放，连发60个月。

护工费、护理费，都给你报销了。

怕自己走得早，钱白交了？

选"现金价值回奉保证"——没领完的部分，受益人接着领。

12种选择，总有一款适合你。

这也是为什么全香港只有它能设计出这种高难度产品——没有"年金王"级别的精算能力，根本玩不转。

这是这款产品真正的"杀手锏"，也是它被称为**"养老神器"**的核心原因。

收益硬指标：复利6.5%+45%落袋为安

说完功能，我们来看收益。

毕竟养老金不能只图安全，还得能跑赢通胀。

我们以40岁女性，5年缴费、年缴3万美元为例，总投入15万美元：

• 第7年：预期回本（资金占用的心理负担极小）
• 第13年：保证回本（安全垫铺得很厚）
• 第30年：账户翻5.8倍，复利回报达到6.5%

富饶万家的保证以及预期回本速度，在市场上属于偏快的产品。

30年复利收益触顶6.5%，是市面第一梯队的水准。

这笔账我帮你算过了——对比银行理财2%出头的收益，差距是碾压级的。

但很多人怕分红险是"纸上富贵"——账面上涨了，真要用钱的时候缩水了。

万通很聪明，它设计了极高的**"复归红利"占比**。

在前20年，它的复归红利（已公布即锁定、不会被市场收回的红利）占非保证部分的比例高达45%。

人话就是：

它赚到的钱，近一半是直接锁死在你账户里的，无论后面市场怎么跌，这部分钱都稳如泰山。

2025年银行理财大面积亏损，"稳健"二字已经不敢轻易说了。

而万通这45%的"落袋为安"，才是真正意义上的确定性资产。

实战案例：从「印钞」到「铁饭碗」的闭环

光看数字可能还不够直观，我们用一个完整的案例来串一遍。

主角：40岁的中产王姐，想给自己存一笔高质量的养老金。

方案：年交3万美元，交5年，总投入15万美元。

阶段一：让子弹飞（40-60岁）

这20年里，王姐不用管它，账户在里面利滚利。

到了60岁，账户预期总价值已经裂变到了38.26万美元——本金的2.5倍。

年轻时利用分红险的高预期去博取资产增值，这是"进攻"阶段。

阶段二：落袋为安（60岁以后）

这时候王姐退休了，她不想再承受任何风险。

于是她行使【年金转换权】，将这38万多美元转成终身年金。

• 每年雷打不动领取：2.38万美元（约17万人民币）
• 领到80岁：累计领取49.96万美元
• 领到90岁：累计领取73.76万美元

年领取率达到15.86%（年领取额/总投入=23,792/150,000）。

年老时利用年金险的确定性去锁定终身现金流，这是"防守"阶段。

这就是完美的闭环：

前期要"进攻"（高收益），后期要"防守"（稳现金流）。

过去需要买两张保单搭配，现在一张【富饶万家】全部搞定。

不需要买两张单，不需要做复杂的对冲——它把分红险的爆发力和年金险的稳定性，完美缝合在了一起。

这是全港唯一的**"双面胶"产品**。

总结：懂行的人才会选的低调实力派

养老规划，最怕的不是"没存钱"，而是**"存了钱，但不够花"或者"人还在，钱没了"**。

万通【富饶万家】，本质上是在帮你解决**"长寿风险"**。

它既给了你"变富"的机会（高分红），又给了你"保底"的权利（年金转换）。

如果你：

• 比较年轻（30-50岁），想利用复利储备养老金
• 担心未来市场波动，希望退休后的收入是100%确定的

那么，全港目前没有第二款产品比它更适合你。

买万通，本质上是买了一份**"美式年金的血统"+"顶级资本的加持"**。

对于追求极致功能性的中产来说，它是那个**"懂行的人"才会选的低调实力派**。

适合你的才是最好的。

大贺说点心里话

产品再好，买对渠道才能真正省钱。

怎么买、找谁买、能省多少，这里面的信息差比产品本身更重要。