全球养老金缺口51万亿美元：三重机遇叠加，友邦「环宇盈活」们凭什么成为养老规划新宠？

你好，我是大贺。

前几天看到安联发布的2025全球养老金报告，有个数字让我心里一紧：

全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，未来40年每年需要增加1万亿美元退休储蓄才能填上这个窟窿。

再看国内，2024年末60岁以上人口首次突破3亿，占全国人口22%。

养老这事得早打算，不然等退休才后悔，真的来不及了。

今天这篇文章，我想和你聊聊：

在当前这个特殊的时间窗口，香港储蓄险为什么值得纳入养老规划的考虑范围。

三重机遇叠加：为什么是现在？

做养老规划这些年，我见过太多人犹豫观望，结果错过最佳配置时机。

时间是最好的朋友，但前提是你得在对的时间点出发。

第一重机遇：美联储降息箭在弦上

截至9月8日，市场预计美联储9月降息25个基点的概率已升至92%。

这意味着什么？

一旦降息，香港保险的预缴优惠利率会随之下调，"高保证收益"可能也要说拜拜了。

现在买入，你的保单有相对高息的美债收益打底。

等降息50个基点再动手，利率这东西可不等人。

第二重机遇：人民币汇率正处高位

人民币对美元汇率升至短期高点，一度冲到7.1附近。

这对买港险的人来说意味着什么？

给你算笔账：

• 年缴1万美元，汇率7.4时需要7.4万人民币
• 汇率7.1时仅需7.1万，单年直接立省3000元

如果是5年缴保单，锁定当前汇率，省下的可不是小数目。

第三重机遇：保费优惠力度空前

9月是保险公司"冲业绩"的关键期，各种优惠限时延期。

利用利率周期来做资产配置的机会，现在就摆在每个普通人面前。

抓不抓得住，就看认知了。

养老规划最忌讳的就是"等等看"。

等汇率跌了、等利率降了、等优惠没了，那时候再后悔，可就真的晚了。

内地利率一路下行，你的钱还能去哪？

做养老规划的人都知道，养老金最怕的就是"确定性缺失"。

你今天存进去的钱，30年后能拿多少，心里得有个底。

但内地的情况让人有点慌。

1999年至今，内地寿险预定利率调整了7次。

最新的情况是：

内地寿险预定利率已从3.5%降至2.0%，传统型2.0%、分红型1.75%、万能型1.0%。

内地监管行政化波动，通过设定利率上限保护消费者，但也限制了投资灵活性。

说白了，监管是好意，但你的养老金收益也被"保护"得越来越低了。

反观香港储蓄险，普遍30年预期IRR为6.0%-6.5%。

这个差距有多大？

假设你40岁开始规划养老，60岁退休，20年时间：

• 2%的年化，100万变成148万
• 6%的年化，100万变成320万

别等退休才后悔，现在规划，未来从容。

个人养老金制度虽然去年12月全国实施了，每年缴费上限1.2万元。

但说实话，这点额度对于补上养老缺口来说，杯水车薪。

第三支柱养老意识觉醒是好事，但光靠国内产品，收益确实有限。

香港保险凭什么能给6.5%？

很多人第一反应是：6.5%？不会是骗人的吧？

这个问题问得好。

养老规划最怕的就是被忽悠，给自己留条后路，得先把底层逻辑搞清楚。

第一，监管机制不一样

香港和内地的保险监管，走的是两条完全不同的路。

香港监管要求偿付能力不低于150%，内地偿二代C-ROSS要求充足率**≥100%**。

看起来香港要求更高？没错。

更关键的是，香港强制公开5年以上历史分红实现率。

这意味着保险公司吹的牛，过几年就得拿出成绩单来验证。

吹得太狠、做不到，消费者用脚投票，公司就得倒闭。

香港市场化机制下，保险公司必须为自己的承诺负责，而不是依赖政策兜底。

第二，投资策略不一样

香港保险市场有百年全球投资经验来支撑高收益承诺。

香港储蓄险通常有**20%-30%**资金配置固收资产（如债券），**60%-70%**投向权益类资产（如美股、基金）。

这种"固收打底+权益增值"的组合，既有安全垫，又有增长空间。

来看两款主流产品的投资策略：

「盈御3」投资策略：

• 债券固收类型不低于25%
• 增长型不超过75%

「环宇盈活」投资策略：

• 债券固收类型不低于20%
• 增长型不超过80%

内地保险公司的投资范围受限，主要投向国债、企业债等固收资产，收益天花板就在那儿摆着。

香港保险公司能投资全球市场，美股、港股、欧洲债券、亚太房地产……

投资标的丰富，收益空间自然更大。

时间是最好的朋友，但前提是你得让钱去到能"生钱"的地方。

三款王牌产品，哪款适合你？

说了这么多，具体买哪款？

我帮你梳理了三款市场上最值得关注的储蓄险，按不同养老需求来匹配。

1、友邦「环宇盈活」：留学移民家庭首选

如果你的养老规划还涉及子女教育、海外生活，这款产品几乎是量身定做。

核心数据：

• 9种货币自由切换
• 预期7年回本
• 30年IRR达6.5%

友邦「环宇盈活」首创3项功能：

受益人灵活选项、未来守护选项、健康障碍选项，传承精细到每一分钱。

孩子在美国用美元，在英国用英镑，在新加坡用新元——一张保单搞定多币种需求。

2、宏利「宏挚传承」：中期需求的爆发型选手

如果你离退休还有10-20年，想要一款"前期跑得快"的产品，这款值得重点关注。

核心数据：

• 预期6年回本（最快）
• 10年IRR 4.29%
• 20年IRR达6%

宏利「宏挚传承」前20年收益领先，爆发力十足，完美匹配教育金、养老储备等中期需求。

独创"无忧选"功能，提取红利不影响现价增长。

什么意思？

就是你中途取钱用，不会影响剩余本金的增值速度。

对于养老规划来说，这个功能太实用了——万一中间有急用，取出来不心疼。

3、永明「万年青星河II」：保守型投资者的安全垫

如果你风险偏好较低，追求"稳稳的幸福"，这款产品更适合你。

核心数据：

• 支持6种保单货币、17种提领货币
• 保证回本时间9年
• 支持双重锁定**3.5%**生息

永明「万年青星河II」是保守型投资者的"安全垫"，管家式传承服务，让你的养老金稳稳增值。

现在规划，未来从容。

三款产品各有侧重，关键是找到匹配自己需求的那一款。

高收益背后，这4个风险必须知道

做了这么多年养老规划，我有个原则：

不把风险讲清楚的推荐，都是耍流氓。

香港保险确实有独特优势，但高收益背后总会有风险。

选择前务必查清历史分红实现率、看公司背景、对比提领方案。

风险一：分红实现率的不确定性

香港储蓄险的分红依赖保险公司投资全球市场的收益。

股票、债券等资产价格受经济周期、政治局势、利率变化等因素影响。

预期IRR 6.5%是"预期"，不是"保证"。

市场好的时候可能超过6.5%，市场差的时候可能达不到。

这就是为什么我一直强调要看历史分红实现率——过去5年、10年，这家公司承诺的分红兑现了多少？

风险二：汇率波动风险

港币与美元挂钩，美元波动直接影响保单价值。

虽然长期看美元仍是强势货币，但短期波动可能会影响资金使用计划。

如果你退休那年正好赶上美元贬值，提取出来换成人民币，可能会有损失。

当然，反过来说，如果美元升值，你还能额外赚一笔汇率收益。

这是双刃剑，得有心理准备。

风险三：公司稳定性风险

香港保险公司扎堆，不是每家都靠谱。

要研究透每家保司的投资能力、风险控制、公司治理、历史信誉，再来做决定。

部分公司股东背景复杂，投资策略过于激进，这类保司的产品可能不适合你的投资风格。

养老金是"养命钱"，宁可收益低一点，也要选靠谱的公司。

风险四：流动性风险

储蓄险的本质是长期持有。

如果你在前几年退保，大概率要亏本金。

所以投进去的钱，一定是"闲钱"，是未来10年、20年不需要动用的钱。

给自己留条后路：

别把所有养老金都押在一个篮子里，港险可以是养老规划的一部分，但不应该是全部。

首年保费100%全免，如何申请？

说了这么多风险，不是要劝退你，而是希望你做一个"睁眼"的决定。

如果你评估完觉得香港储蓄险适合自己，那接下来就是执行层面的事了。

首年保费可100%全免，5万美金即可起投。

这个优惠是我们直接向保司申请的，优惠写进合同，保司签单现场直接减免，是官方独家优惠。

注意：这不是返佣，返佣是违规的。

现在投保，既能锁收益，又能享满额优惠，相当于"赚两份钱"。

当然，具体怎么操作、哪款产品更适合你的情况、如何规避常见的坑……

这些问题，三言两语说不清楚。

养老这事得早打算。

中国60岁以上人口已经突破3亿，老龄化加速，养老压力只会越来越大。

与其等着社保"兜底"，不如现在就给自己多准备一条后路。

大贺说点心里话

养老规划这件事，说到底是和时间赛跑。

今天多规划一分，未来就多从容一分。

如果你想知道怎么拿到首年保费100%全免的内部渠道优惠，或者想让我帮你看看哪款产品更适合你的养老需求——