2025港险收益大横评：6.5%复利的真相，99%的人不知道怎么选

你好，我是大贺。

2026年开年，国内1年期定存利率已经跌破1%，六大行存款利率集体"破1"成为常态。

而我手上这份港险产品对比表显示，30年IRR可以做到6.5%——这中间差了5倍多的收益。

从资产配置的角度看，这不是简单的"哪个产品好"的问题。

而是"你的钱放在哪里更安全、更有增长潜力"的底层逻辑问题。

今天这篇文章，我把2025年主流港险产品的收益数据全部摊开，帮你搞清楚：

• 谁是真正的收益王？
• 不同需求的人该怎么选？
• 从看中产品到最终拿到钱，中间所有的流程和避坑点

2025年港险产品大横评：谁是收益王？

先上硬核数据。

我整理了市面上主流的十几款港险储蓄产品，从回本速度、长期收益、保证成分三个维度做了横向对比。

先看回本速度——谁最快？

宏利「宏望传承」预期回本只要6年，是目前市场上最快的。

友邦「环宇盈浩」和安盛「盛利II」紧随其后，预期回本7年。

保诚「信守明天」和友邦「盈御3」稍慢一点，预期回本8年。

但这里有个关键点：预期回本和保证回本是两回事。

预期回本是基于保司的分红假设，保证回本才是白纸黑字写进合同的。

从保证回本来看，大部分产品都在18年左右，安盛「盛利II」最长，要25年。

再看长期收益——谁能跑到6.5%？

这是很多人最关心的问题。

30年IRR能达到6.5%的产品，目前有三款：友邦「环宇盈浩」、安盛「盛利II」、保诚「信守明天(升级后)」。

具体来看：

• 宏利「宏望传承」：10年IRR 4.29%，30年IRR 6.16%，47年才能达到6.5%
• 友邦「环宇盈浩」：30年IRR直接达到6.50%，而且之后一直维持这个水平
• 友邦「盈御3」：30年IRR 6.09%，要到47年才能达到6.5%
• 保诚「信守明天」：30年IRR 6.21%，要到53年才能达到6.5%

从数据上看，前20年宏利「宏望传承」和忠意「启航创富（卓越版）」的表现最好。

宏利10年就能做到4.29%的IRR，忠意20年能做到6.15%，这在短中期是非常亮眼的成绩。

最后看保证成分——谁更"稳"？

保证峰值IRR反映的是保司承诺的最低收益。

这个数字普遍不高，大部分产品在**0.2%-0.6%**之间。

但有个例外：永明「星河尊享II」和「星河传承II」的保证峰值IRR达到1.00%，是市场上最高的。

这意味着什么？

意味着就算分红完全不及预期，永明这两款产品的保底收益也比其他产品高出一截。

对于风险厌恶型的投资者来说，这个数字很重要。

保守型 vs 进取型：不同人群怎么选？

很多人问我："大贺，这么多产品，到底哪个最好？"

我的回答是：不要把所有鸡蛋放在一个篮子里。

香港保险不是"买爆款"，而是"买匹配"。

不同的人，需求完全不同。

我把常见的需求分成两类，给你具体的选择建议。

第一类：保守型——追求确定性，不想承担太多风险

如果你属于这类人，核心诉求是"我能确定拿到多少钱"。

那么从保证回本时间和保证收益率来看，永明「星河传承II」和「星河尊享II」是更好的选择。

永明「星河传承II」保证回本只要10年，是市场上最短的。

永明「星河尊享II」保证回本13年，也比大部分产品快。

更关键的是，这两款产品的保证峰值IRR都是1.00%，确定性更强，让保守型人群更安心。

当然，确定性高的代价是长期收益略低一些。

永明「星河尊享II」要到50年才能达到6.5%，「星河传承II」要35年。

但对于追求稳健的人来说，这个取舍是值得的。

第二类：进取型——愿意用时间换更高收益

如果你能接受更长的持有周期，追求的是长期复利最大化，那选择就不一样了。

拉长时间线看，友邦「环宇盈浩」、保诚「信守明天」、安盛「盛利II」等产品更快达到6.5%，跻身第一梯队。

特别是友邦「环宇盈浩」，30年就能达到6.5%的IRR，而且之后一直维持这个水平，超长期复利优势非常明显。

安盛「盛利II」的数据也很亮眼：预期回本7年，30年IRR 6.50%。

但它的保证回本要25年，保证峰值IRR只有0.23%，确定性相对弱一些。

这就是风险和收益要平衡的道理。

没有完美的产品，只有适合你的产品。

看中了产品，但港险合法吗？

选好了产品，很多人会有第二个顾虑：内地人买香港保险，到底合不合法？

这个问题我被问过无数次，今天一次性说清楚。

结论：内地居民赴港投保是合法的。

香港保险的销售范围面向全世界，不只是卖给香港本地人。

根据香港《保险公司条例》，只要保单在香港境内签署，无论投保人来自哪里，均合法有效。

关键是要满足「属地原则」：通过正规渠道、本人亲自到香港签署合同。

保单一经签署，就受到香港保监局的监管保障。

香港《基本法》第41章保险公司条例明确规定，港险可以合理合法地卖给全球人士。

前提是本人必须亲自到香港咨询及购买。

这里要特别提醒一点：在内地签署的保单是"地下保单"，不受香港保监局承认，没有任何法律效力。

所以一定要本人赴港签约，这是底层逻辑。

保险公司会倒闭吗？我的钱安全吗？

合法性解决了，还有人担心：万一保险公司倒闭了怎么办？

我的钱还能拿回来吗？

这个担心可以理解，毕竟是几十年的长期投资。

但从资产配置的角度看，香港保险公司倒闭的概率极低，就算倒闭，投保人的一切保障都不会断。

为什么这么说？

第一，香港法律不允许保险公司随意退出

根据《香港保险业条例》41章46条规定，香港保险公司不得随意清盘（退出）。

必须经过法庭批准，并通知保监局。

条例明确写了：清盘人须继续经营保险人的长期业务，目的是将业务转让给另一保险人。

也就是说，就算出问题，也必须找到接盘方，不能一走了之。

第二，极端情况下有政府兜底

2008年雷曼事件的时候，香港政府动用外汇基金保障保单持有人权益。

这是有先例的。

第三，再保险机制分散风险

保险公司通过与国际再保公司（如慕尼黑再保）合作，将95%以上的风险转移出去。

这意味着即使发生极端情况，再保公司会承担大部分赔付责任。

所以，长期主义很重要。

不要因为这种极小概率的担忧而错过资产配置的机会。

决定买了，怎么去香港签约？

确定要买之后，接下来就是实操问题：怎么去香港签约？

需要带什么材料？

赴港投保前，最关键的是**"材料备齐 + 提前预约"**，这直接决定当天流程是否顺畅。

必备材料清单

• 港澳通行证或护照：这是入境香港的基本证件
• 身份证：签约时需要核验身份
• 过境小白条：入境时海关会给你一张停留凭证，一定要保存好

这张小白条会写明你的入境日期和批准停留期限。

签约时保险公司需要查验。

特殊情况的补充材料

• 如为配偶投保，需提供结婚证明
• 如为子女投保，需提供出生证明

好消息是，未成年人无需赴港，父母可以代签。

预约事项

建议提前3-4天预约保险经纪。

签约和银行开户都需要提前预约，临时去可能约不上，白跑一趟。

一般来说，一天时间可以完成签约+开户两件事。

上午签保单，下午开银行账户，效率很高。

买完之后：续费和提领怎么操作？

很多人担心：买完之后，是不是每年都要跑香港交保费？

钱怎么拿出来？

完全不用担心。

首次赴港投保、交首期保费时，可以同步开设香港银行账户。

之后续费可直接用保司APP缴费或银行APP转账缴费，根本不用再跑香港。

我建议每位考虑投保香港保险的投保人在香港当地开设一个银行账户。

不仅有助于轻松续交保费，也为未来的理赔和提领流程提供了极大的便利。

日常操作

大部分操作可通过保险公司APP线上操作。

保单查询、缴费、申请提领、变更受益人……基本都可以在手机上完成。

建议下载保险公司APP，后续各种服务基本都可以线上操作，不用太担心。

资金转回内地的方式

这是很多人关心的问题。

资金转回内地方式包括：跨境支付通、微信和支付宝、银联POS机刷卡、内地ATM取现、跨境汇款、人工携带等。

几种主流方式的对比：

• 跨境支付通：0手续费，秒到账，最方便
• 跨境汇款：手机银行操作免手续费，通常当天到账
• 微信支付：单笔≤200元免手续费，>200元收3%手续费
• 内地ATM取现：手续费2.9%，适合小额应急

从便捷性来看，跨境支付通和跨境汇款是最推荐的方式，手续费低、到账快。

大贺说点心里话

今天这篇文章，从产品收益对比，到合法性、安全性，再到签约流程和后续操作。

基本把赴港投保的全流程都讲清楚了。

但说实话，选对产品只是第一步。

真正能帮你省钱的，是买的渠道和时机。