永明「万年青星河尊享2」VS友邦「环宇盈活」：5年老客户掏心窝说，这款"提领王者"有2个坑没人提

你好，我是大贺。

5年前我买了港险，当时也是各种纠结。

现在身边朋友买港险，第一个想到的就是来问我。

最近问得最多的就是永明「万年青星河尊享2」——毕竟"提领王者"的名号太响了。

但买之前我也纠结过，踩过的坑告诉你：

光看"提领灵活"就下单，很容易选错产品。

今天这篇，我就用过来人的视角，把永明「万年青星河尊享2」和友邦「环宇盈活」做个头对头对比，帮你搞清楚：

这两款产品到底谁更适合你？

港险储蓄险市场格局：永明在什么位置？

朋友问我怎么选，我是这么说的：

先看保司，再看产品。

港险市场上，保司大致分三个梯队。

永明金融属于妥妥的第一梯队——扎根香港133年，稳居全港三大强积金服务供应商之列。

什么概念？

香港每8个人里，就有1个是永明的客户。

再看信用评级，永明金融拿到的是：

A.M.Best A+、DBRS AA、Moody's Aa3、S&P AA

在一众保司里属于领头羊水平。

永明金融的财务实力、资本充足率、资产管理规模，都是行业顶尖。

这意味着什么？

你的保单，有一个稳健的"靠山"在兜底。

保司实力过关了，咱们再来看产品本身。

收益对比：和友邦「环宇盈活」打擂台

我当年就是这么选的——

先拉个收益对比表，看看长期能赚多少。

以5万美金×5年交、总保费25万美金为例，咱们看看两款产品的收益差距：

看到这组数据，你可能有点懵：

永明保证回本更快，但长期收益怎么反而更慢？

这就是我要说的第一个"隐藏缺陷"——

永明「万年青星河尊享2」的预期总收益在市场上并不拔尖。

保单前20年，两款产品差距还不明显。

但20年后，收益差距会逐渐拉大。

友邦30年就能达到6.5%复利IRR，永明要50年——足足慢了20年。

这不是说永明差，而是产品设计的侧重点不同。

永明把更多精力放在了"确定性"和"灵活性"上，而不是"追求极致收益"。

用过才知道好不好——

如果你的目标是"30年以上长期传承、追求收益最大化"，永明确实不是最优解。

保证收益对比：谁的「确定性」更强？

但如果你问我：

"我就想要稳，不想承担太多风险"，选谁？

那永明就扳回一城了。

看两个核心指标：

1、保证回本期：永明13年 vs 友邦18年

永明比友邦快了整整5年。

这意味着什么？

就算未来市场再差，13年后你的本金一定能拿回来。

2、保证收益率峰值：永明1% vs 其他产品0.2%-0.7%

这个差距更明显。

市面上大部分储蓄险的保证收益率峰值，也就**0.2%-0.7%**之间。

永明后期能达到1%，几乎是别人的2-5倍。

综合保证回本时间和保证收益率来看，永明「万年青」系列的产品确定性更强，让保守型人群更安心。

说实话，2025年这个时间点，看看外面的理财市场——

中小银行存款利率"超车式降息"，3年期定存最低已经降到1.20%，理财产品业绩基准普遍跌破2%。

高息存款的时代，真的结束了。

我当年选港险，就是看中了"锁定长期收益"这一点。

现在回头看，这个决策是对的。

提领对比：晚提领和早提领，谁更强？

这是我要说的第二个"隐藏缺陷"——

晚提领场景下，永明的优势会被削弱。

先看一组数据：

在5/20/16提领场景下（5年交、第20年开始领、领总保费16%），永明「万年青星河尊享2」的账户余额，不如星河传承2、匠心传承2和盈聚天下。

为什么会这样？

因为晚提领更看重"长期现金价值总量"。

永明的长期现金价值没有优势，就算提领规则再灵活，"基数小"导致最终能提的钱也更少。

但如果是早期提领，那就是另一回事了。

永明「万年青星河尊享2」支持7大提领密码：

225、236、2/20(150%)/21(10%)、555、567、588、5/21(150%)/22(8%)。

其中225方案有多猛？

40万美金总保费，2年缴费，第2年起就能领5%（2万美金），保单20年内剩余现价回本。

累积提领+剩余现价，高达479倍总保费！

再看567方案：

5万美元交5年，第6年起每年领**7%**总保费（1.75万美金），全期剩余现价领先旧版。

踩过的坑告诉你：

永明「万年青星河尊享2」的预期账户余额很亮眼，几乎适配任何早期提领情境。

但如果你打算20年以后才开始提领，那就要重新算算账了。

独家功能对比：双锁定+真货币转换，市场唯一

接下来说说永明的"独门绝技"——

这两个功能，市场上真的只有它有。

第一重锁定：归原红利一经公布即保证

什么意思？

归原红利一旦派发，面值和现金价值同时锁定，不会再变。

彻底告别分红波动的焦虑，无需担心其变动或撤回的可能性。

第二重锁定：主动锁定非保证收益

第5个保单周年日起，你可以把**10%-50%的保证现价、归原及终期红利，转入专属锁定账户，享受现行3.5%**积存利率。

这招有多香？

市场波动的时候，你可以提前把收益"落袋为安"，稳赚息差，比银行存款还香。

真货币转换：4种货币收益相同

永明「万年青星河尊享2」支持4种保单货币：

加元、美元、人民币、澳元。

而且——

4种货币的预期收益回报相同，市场唯一！

货币转换没有"调整基数"这一说，只需要考虑当时的汇率差。

流程更简单、规则更透明，是"真正的货币转换"。

朋友问我怎么选，我是这么说的：

如果孩子可能去美国、澳洲、加拿大留学，或者有海外置业打算，永明这个功能太实用了。

保司实力对比：永明的资管能力

买保险，本质上是把钱交给保司去投资。

所以保司的资管能力，直接决定了你的分红能不能兑现。

永明的成绩单怎么样？

1、分红实现率超过100%

万年青系列连续多年分红实现率稳定在97%-103%，主力产品更是超过100%。

说到做到，没有虚头巴脑。

2、偿付能力远超监管要求

永明香港偿付能力比率**>200%，超出监管要求2倍**以上。

3、资管公司实力雄厚

永明资管公司SLC下设5家分支公司，资产管理总值2260亿加元，服务超1400家机构客户，超800名投资专家，150年资管经验。

投资覆盖13个行业、多个国家和地区，分散风险的同时抓住全球机会。

用过才知道好不好——

保司实力强，分红才能稳。

选购建议：什么人选永明，什么人选友邦？

说了这么多，最后给你一个清晰的决策指引。

选永明「万年青星河尊享2」的人：

• 中短期（10-20年）有提领需求：永明的提领灵活度是天花板，缴完即领，不断单
• 怕风险，把"本金安全"放在第一位：1%保证收益率+25%-80%固收资产配置，安心
• 有跨境货币需求：4种货币收益相同，留学、海外置业更适配
• 想"锁定收益"，怕市场下行：双锁定功能，随时把非保证变成保证

选友邦「环宇盈活」的人：

• 30年以上长期传承，追求收益最大化：友邦长期收益更高，适合"放着不动"的人
• 对提领灵活度要求不高：不着急用钱，就等着复利滚雪球

永明「万年青星河尊享2」的设计逻辑更偏向于"稳扎稳打"。

那两个小缺陷，只是因为产品设计时的侧重点不同，在特定场景下才会露怯。

如果重新选一次，我会选谁？

说实话，我当年买的不是永明，但如果让我给身边有现金流需求的朋友推荐，我会推永明。

因为大多数人买港险，都是有明确用途的——

孩子教育、自己养老、补充现金流。

这些场景下，"提领灵活+本金安全"比"极致收益"更重要。

大贺说点心里话

选产品这事，没有绝对的好坏，只有适不适合你。

但有一件事，比选产品更重要——

怎么买，能省下一大笔钱。