友邦环宇盈活VS盈御3：同门双雄对决，选错可能多等17年才回本

你好，我是大贺。

2025年1月1日，延迟退休正式落地了。

男职工退休年龄从60岁延到63岁，女职工也相应延迟——这意味着什么？

你的养老规划周期，硬生生被拉长了3-8年。

更扎心的是，中国养老金替代率仅45%，远低于55%的国际警戒线。

说白了，退休后想靠社保维持现在的生活水平？

难。

所以最近找我咨询友邦储蓄险的人特别多，尤其是纠结「环宇盈活」和「盈御3」到底选哪个。

这两款都是友邦的王牌产品，但收益曲线差得还挺大——选错了，可能多等17年才能达到同样的收益水平。

今天这篇，我把两款产品掰开揉碎了讲，帮你算清楚这笔养老账。

友邦双雄对决：同门王牌为何要出两张？

先说结论：友邦这两款王牌产品没有"绝对好坏"，只有"适合与否"。

很多人问我，友邦为啥同时卖两款储蓄险？

不怕自己打自己吗？

其实不然。

这两款产品瞄准的是完全不同的客户群体——一款以中短期高收益吸引眼球，一款则以长线稳健增值赢得口碑。

就像养老规划这事，有人想30年后躺平，有人想50年后传给下一代，需求本就不同。

接下来我用真实数据告诉你，这两款产品到底差在哪。

收益实测：50万美金投进去，能拿回多少？

养老这事，越早准备越轻松。

但前提是，你得选对产品。

我用50万美金总保费、5年缴费做了个实测，结果挺有意思：

中短期差距明显：

第10年，环宇盈活IRR达到3.51%，盈御3只有2.80%。

别小看这0.71%的差距，换算成实际金额，环宇盈活退保能拿65.98万美金，盈御3是62.39万美金——差了3.6万美金。

中短期回报"不够看"，是盈御3的短板之一。

而环宇盈活刚好弥补了这一点，中短期收益增速超快登顶。

30年分水岭：

第30年是个关键节点。

环宇盈活预期现价292.7万美金，盈御3为263.3万美金——差了近30万美金。

更关键的是，环宇盈活在第30年就达到了6.5%的收益上限，比盈御3快了整整17年！

这意味着什么？

如果你45岁投保，环宇盈活75岁就能享受顶格收益；盈御3得等到92岁。

30年后的你会感谢现在的自己——前提是你选对了。

50年后殊途同归：

第50年及以后，两款产品IRR均稳定在6.5%。

所以超长期持有的话，收益差距会逐渐收窄。

在目前5年交的产品里，环宇盈活这样的收益表现，能排到第一梯队。

趸交模式：一次性投入谁更香？

有些朋友手头有笔闲钱，想一次性投入，不想分5年慢慢交。

那趸交模式下，两款产品表现如何？

10年对比：

趸交50万美金，第10年环宇盈活预期退保总额82.5万美金，盈御3为77.2万美金。

环宇盈活IRR 5.15%，盈御3是4.45%——差了0.7个百分点。

30年对比：

第30年环宇盈活预期退保总额330.7万美金，盈御3为287.8万美金——差了43万美金。

这笔账我帮你算到退休：如果你40岁趸交50万美金，70岁时环宇盈活能给你330万，盈御3给你288万。

42万美金的差距，够你多过好几年舒服日子了。

回本周期一致：

两款产品保证回本期均为16年（趸交）/18年（5年缴），预期回本期均为5年（趸交）/7-8年（5年缴）。

安全性上，友邦的两款产品打个平手。

对于中前期持有（30年内）的客户来说，选择环宇盈活资金回笼速度更快。

如果你的养老规划是"65-75岁用钱高峰期"，环宇盈活更合适。

底层逻辑：为什么收益曲线差这么多？

同一家公司的产品，为啥收益差这么多？

核心在资产配置策略。

盈御3的投资策略：

• 债券固收类型：不低于25%
• 增长型资产：不超过75%

环宇盈活的投资策略：

• 债券固收类型：不低于20%
• 增长型资产：不超过80%

看出来了吗？

增长型资产配置比例上限提高了5%。

用大白话说，环宇盈活的底层资产配置方面会更激进一些。

这促成了环宇盈活"中期猛、长期稳"的收益特点，实现中前期收益逆袭。

别担心"激进"就意味着风险大。

环宇盈活既能在20-30年关键节点给出高收益，30年后IRR稳定在**6.5%**的市场上限，不会因激进配置"后劲不足"。

分红兑现：友邦的底气从何而来？

全球养老金储蓄缺口已达51万亿美元——这个数字告诉我们，养老规划不能只看收益演示，更要看保司能不能兑现承诺。

2025年，友邦公布了38款运营十年以上产品的分红数据：

• 周年红利：波动区间64%-130%，均值89%，中位数85%
• 终期红利：波动区间74%-169%，均值98%，中位数100%

友邦的分红兑现率都给足安全感，这是中小保司无法复制的优势。

更重要的是，友邦超高的分红实现率不是个别极端数据的拉升，而是整体稳定。

靠国家还是靠自己，你得想清楚——但如果靠自己，至少要选个靠谱的保司。

提领表现：谁更经得起薅？

养老规划不只是"存钱"，更要考虑"怎么取"。

两款产品都是友邦经典的英式分红结构：保证收益账户+复归红利账户+终期红利账户。

但在复归红利占比上，差距明显：

保单前30年，环宇盈活的复归红利占比显著高于盈御3。

比如第6年，环宇盈活复归红利占比2.74%，盈御3只有0.42%。

中短期红利+分红占比更高，相较之下，前期收益增速更快、提取更灵活。

567提领实测（第6年起每年提取7%总保费）：

盈御3在第40年后出现断单！

而环宇盈活提领不断单，全期账户余额更高。

长期预期收益+总提取：环宇盈活能拿426万美金，盈御3仅130万美金。

差距是不是有点大？

5/20/16提领实测（第20年起每年提取16%总保费）：

这个场景下，友邦盈御3的动态收益率前期表现一般，但越往后韧劲就越凸显，更专注长线收益。

第100年时，盈御3余额约1978.7万，环宇盈活约1709.1万。

说实话，放在市场上来看，两者的提领表现都不算特别突出。

不建议大家早期做提领或进行大额提领，长期持有才是王道。

选购指南：你是务实派还是远见派？

别等老了才后悔。

现在就帮你梳理清楚：

选环宇盈活的人：

• 兼顾中期需求的"务实派"
• 偏好中短期高收益
• 能接受轻度波动
• 养老规划周期在20-30年
• 可能有中途部分提取的需求

选盈御3的人：

• 长线纯储蓄/传承的"远见派"
• 满足长期持有、稳健增值、财富传承的需求
• 养老规划周期在40年以上
• 打算留给下一代

最后说一句：就算是已经投保盈御3的客户，也不用退保换新品，长期持有更划算。

两款都是友邦的实力之作，关键是找到最懂你财富需求的那一款。

大贺说点心里话

养老规划这笔账，我帮你算到了退休。

但怎么买、从哪个渠道买，这里面的门道可能比产品本身更重要。