友邦「盈御3」连续3次逆势加息：99%的人不知道，这款"稳健之王"藏着一个投资秘密

你好，我是大贺。

最近被问得最多的一个问题是：市场上储蓄险这么多，到底怎么选？

说实话，这个问题我被问过不下100遍。

尤其是2025年开年以来，人民币汇率波动加剧、全球央行持续降息，很多人开始焦虑——手里的钱放哪儿才安心？

就在大家都在观望的时候，友邦却做了一件让同行都惊讶的事：8月1日，友邦宣布对其王牌储蓄险「盈御多元货币计划3」逆市上调预期分红。

别人都在降息，友邦却连续3次上调分红——这背后藏着一个很多人不知道的投资秘密。

今天，我就从收益、投资策略、分红实现率、功能四个维度，把「盈御3」和市场主流产品做一次全面对比。

帮你看清这款产品到底值不值得买。

收益对比：「盈御3」vs 市场主流产品

选产品之前，先想清楚你要解决什么问题。

如果你的核心诉求是"长期稳健增值"，那收益表现是第一个要看的指标。

我给你算一笔账你就明白了。

以5万美金×5年交为例，来看「盈御3」的预期收益：

• 第20年：总现金价值66.8万美金，IRR达到5.6%，是本金的2.6倍
• 第30年：总现金价值130万美金，IRR达到6.05%，是本金的5.2倍
• 第47年：IRR达到**6.5%**的收益峰值，此后长期维持

坦白讲，如果你只看前10年，「盈御3」的收益表现确实不算惊艳。

但保险资金本来就是长钱，急着要收益的人不适合买储蓄险。

真正有意思的是提领场景下的对比。

我用"5/20/16"这个经典提领模型来演示：5万美金×5年交，第20年开始每年提取总保费的16%（即4万美元），看看各家产品的账户余额变化。

从对比图可以看到一个很有意思的现象：

• 第30-40年：友邦「盈御3」的账户余额处于中游位置，确实不是最高的
• 第50年之后：「盈御3」开始发力，账户余额逐步追上甚至超越部分竞品
• 第80-100年：各家产品的余额开始趋同，但「盈御3」的曲线更平滑稳定

这就是我说的"韧性"。

友邦「盈御3」的动态收益率前期表现一般，越往后，韧劲就越凸显，更专注长线收益。

我服务过的客户里，最后悔的就是当年没早点配置。

很多人总想着"再等等，看看有没有更好的"，结果一等就是三五年，错过了复利增长最宝贵的时间。

投资策略对比：为什么「盈御3」更稳？

收益稳健不是靠运气，而是靠底层的投资策略。

很多人买保险只看收益数字，却不关心这个收益是怎么来的。

这就像买房只看价格，不看地段和开发商一样危险。

来看「盈御3」的投资策略配置：

• 债券及固定收入工具：不低于25%，最高可达100%
• 增长型资产：不超过75%

这个配置意味着什么？

意味着「盈御3」给自己设了一个"安全垫"——无论市场怎么波动，至少有25%的资产是稳稳的固收类。

而增长型资产的上限是75%，不会过度追求高收益而承担过高风险。

再看友邦集团层面的投资实力：

截至2025年6月30日：

• 总投资规模：2733亿美元
• 固收类资产占比：69%
• 投资期限：70%以上超过10年

这个数据很关键。

保险资金的特点就是"长钱"，友邦把70%以上的固收资产配置在10年期以上，说明他们真的在用"长期主义"的思路管理资金。

这样的稳健性在市场上确实少有。

2025年开年以来，全球央行进入降息周期。

美联储从2024年9月开始连续降息3轮，累计100基点。

中国10年期国债收益率预计区间只有1.4%-1.9%。

在这种大环境下，友邦却能逆势上调分红，背后体现的就是强大的投资实力和稳健的分红政策。

分红实现率对比：友邦的真实兑现力

说到分红，很多人有一个误区：只看"预期收益"，不看"实现率"。

预期收益再高，如果兑现不了，那就是画饼。

真正决定你能拿到多少钱的，是分红实现率。

来看友邦2024年的分红实现率数据：

几个关键数字：

• 热销产品2024年总现金价值比率：全部达100%，波动非常小
• 「盈御多元货币计划」：总现金价值比率连续3年达100%
• 运作超过十年的分红险：高达57款
• 这些十年以上产品的终期红利分红实现率：高达97.6%

**97.6%**是什么概念？

意味着友邦承诺给你的分红，几乎全部兑现了。

再看友邦2025年上半年的业绩表现：

• 新业务价值：增长14%，达28.38亿美元
• 内涵价值权益：737亿美元，增长8%
• 股东资本比率：219%

这些数据说明什么？

说明友邦不是"勉强兑现"，而是"有余力兑现"。

公司经营状况良好，才有底气连续3次上调分红。

友邦的分红实现率稳且真实，这已经成为多数客户朋友对友邦的共同认知。

我经常跟客户说，买保险不是买彩票，不能只看"万一中了能赚多少"。

你要看的是"大概率能拿到多少"。

从这个角度看，友邦的兑现能力确实让人放心。

功能对比：传承与灵活性

买港险不仅要看收益，还要看持有体验。

很多人买完保险就扔在一边，等到真正要用的时候才发现：转换货币要手续费、更改受益人要等审批、想分给几个孩子还得退保重买……

「盈御3」的功能不算最花哨。

但每一个都戳中"稳健型客户"的痛点。

1. 9种货币转换

支持美元、港币、人民币、欧元、英镑、加元、澳元、新加坡元、澳门元共9种货币转换。

2025年初人民币汇率波动加剧，在岸人民币一度跌破7.3关口，离岸人民币最低触及7.35。

在这种环境下，能够灵活转换货币的功能价值就凸显出来了。

无论是对冲汇率风险、海外定居、子女留学还是全球资产配置，这个功能都非常实用。

2. 财富传承功能

• 无限次更改受保人及第二受保人：从父母→子女→孙辈，保单价值持续增值，一张保单真正能传三代
• 新增"精神无行为能力代领人"功能：万一出现特殊情况，资金仍可提取，兼顾人性化与安全性

3. 保单分拆

自第3个保单周年日起或者保费缴付期满，每年可申请分拆保单一次。

分拆后可以：

• 变更持有人，把资产分给不同的家庭成员
• 转换货币，把单一币种保单变成多币种组合

这个功能真正实现了"零损耗传承"。

不用退保、不用重新投保，直接把一张保单变成多张，分给不同的孩子。

「盈御3」vs「环宇盈活」：如何搭配？

很多老客户问我：友邦新出了「环宇盈活」，我之前买的「盈御3」要不要退保换新品？

我的建议是：不用纠结"买新还是守旧"。

这两款产品的定位本来就不同：

• 「盈御3」：长线收益韧性强，越往后越有优势，适合当"压舱石"
• 「环宇盈活」：中期收益更亮眼，适合有中短期提领需求的客户

已投「盈御3」的客户，不用退保换新品，长期持有更划算。

这已是自2023年以来的第三次上调分红，说明友邦对这款产品的长期收益是有信心的。

想兼顾短期提领的，也可以"盈御3 + 环宇盈活"搭配。

既有长期压舱石，又有中期灵活度。

结论：选「盈御3」的三类人

说实话，不是每个人都适合这款产品。

根据我服务过的500多个高净值家庭的经验，以下三类人最适合「盈御3」：

1. 稳健型投资者

• 风险偏好较低，看重资金安全
• 偏好稳定可预期的收益
• 能够长期持有，不追求短期高收益

如果你总是担心"万一亏了怎么办"，那「盈御3」的保证回本机制（18年保证回本）会让你睡得更踏实。

2. 友邦品牌忠诚客户

• 认可友邦的品牌价值和服务质量
• 已有其他友邦产品，希望统一管理
• 看重保险公司的长期稳定性

友邦的分红实现率和公司治理水平，确实在行业内处于领先位置。

3. 长期财富规划者

• 投资视野20年以上
• 以财富保值增值为主要目标
• 不急需中期使用资金

如果你的钱是给孩子留的教育金、或者给自己留的养老金，那「盈御3」的长期收益曲线会非常适合你。

最后提醒一点：10月1日起取消"预缴保费保证利率优惠"，9月成为享受友邦高额预缴利率的最后窗口期。

如果你正在考虑配置港险，现在确实是一个不错的时机。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了。

但怎么买、怎么省钱，这里面的门道可能比产品本身更重要。