万通「富饶万家」：被称为"养老神器"的港险，有个设计99%的人没看懂

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年，帮500多个中产家庭做过资产配置。

今天聊一款我研究了很久的产品——万通「富饶万家」。

先说个扎心的事实：

2025年5月20日，六大国有银行第七次下调存款利率，活期利率跌到0.05%，5年定期才1.30%。

10万块存5年，利息从7750元降到6500元，整整少了1250块。

你的钱，正在以肉眼可见的速度「缩水」。

但今天我不是来贩卖焦虑的。

我想认真聊聊：在低利率时代，怎么给自己的养老金找一条真正靠谱的出路。

养老的终极恐惧：人还在，钱没了

我直说吧，养老规划最怕的不是"没存钱"。

而是两件更可怕的事：

第一，存了钱，但不够花。

你辛辛苦苦攒了200万，觉得够用了。

结果60岁退休，每年花15万，到73岁就见底了。

可你可能活到90岁。

第二，人还在，钱没了。

这才是真正的噩梦。

很多人买了储蓄分红险，觉得自己有了养老保障。

但你可能没想过：普通储蓄险老了想用钱，只能做"部分退保"——说白了就是一点点把账户里的钱取出来。

问题来了：

万一你活得太久，账户里的钱被提光了怎么办？

我见过太多这样的案例。

一位客户的父亲，65岁开始从保单里取钱，每年取8万，取到82岁的时候，账户余额只剩3万多。

老人家身体还硬朗，但钱快没了。

那种恐慌，不是用"焦虑"两个字能形容的。

这不是个例。

这是所有用"提取"方式养老的人，都可能面临的困境。

你存的钱再多，只要是"有限"的，就有"花完"的那一天。

而人的寿命，是"无限"的变量。

传统方案的困境：既要又要的两难

我帮客户做养老规划时，经常听到一种很真实的"既要又要"：

"我现在还年轻，希望能买储蓄分红险，因为收益高，能利滚利抗通胀。"

"但我又担心，等我60岁退休那天，万一赶上金融危机，分红不达标，我的养老金是不是就缩水了？那时候我更想要年金险那种雷打不动的安全感。"

说实话，这个诉求一点都不过分。

前期要"进攻"——趁年轻让钱生钱，追求高收益。

后期要"防守"——到退休时落袋为安，要100%确定的现金流。

但问题是，过去这两件事没法用一张保单搞定。

你想要高收益，就得买分红险。

但分红险没有"终身保证领取"的功能。

你想要铁饭碗，就得买年金险。

但年金险前期增值能力弱，跑不赢通胀。

所以很多人的方案是：买两张保单做搭配。

一张分红险负责增值，一张年金险负责兜底。

但这个方案有个致命问题：

你得提前20年预判自己60岁时需要多少养老金。

万一判断错了呢？

万一通胀超预期呢？

万一你的生活方式变了呢？

这款产品本质上是在帮你解决一个更底层的问题——"长寿风险"。

什么是长寿风险？

就是你可能比自己预想的活得更久，而你的钱可能比你先"走"。

破局者登场：一张保单的「双面胶」设计

说了这么多困境，该让主角登场了。

万通（YF Life）推出的【富饶万家】，是我目前见过的、唯一能同时解决"高收益"和"铁饭碗"两个需求的产品。

它的核心武器，叫做「年金转换」机制。

简单说就是：

这张保单前期是一款高收益的分红险。

但当你准备退休时，你可以把账户里积累的钱，全部或部分转换成一份终身年金。

注意，这不仅仅是"领钱"，这是"身份的转换"。

转换之前，你的钱在分红账户里，跟着市场波动，有预期收益，但也有不确定性。

转换之后，这笔钱就脱离了市场波动，变成了保险公司100%刚性兑付的养老金。

活多久，领多久，雷打不动。

这就是为什么我说它是"双面胶"——它把分红险的爆发力和年金险的稳定性，完美缝合在了一起。

而且，这是这款产品真正的"杀手锏"，也是它被称为"养老神器"的核心原因。

别被忽悠了，市面上很多产品也说自己有"年金转换"功能，但大多数只是噱头。

真正能做到12种年金领取方式、夫妻联合领取、重疾双倍给付的，全港只有这一款。

前半程：让复利替你「印钞」

先别急着看年金转换，我们先看它作为一款分红险的"硬指标"。

数据不会骗人。

以40岁女性，5年缴费、年缴3万美元为例，总投入15万美元：

• 第7年：预期回本（资金占用的心理负担极小）
• 第30年：翻5.8倍，复利回报6.5%

**30年复利6.5%**是什么概念？

内地普通型人身险产品预定利率已经降到2.0%，银行5年定期才1.30%。

6.5%的复利，是银行存款的5倍。

但这还不是最厉害的地方。

真正让我觉得万通"懂行"的，是它的复归红利设计。

前20年，它的复归红利占非保证部分比例高达45%。

什么意思？

复归红利一旦公布即锁定，不会被市场收回。

人话就是：近一半赚到的钱直接锁死在账户里，无论后面市场怎么跌都稳如泰山。

这个坑我替你踩过。

很多分红险的问题就在于，演示收益很好看，但大部分是"终期红利"——只有你退保或身故那天才能拿到。

中间市场一波动，说没就没了。

万通这个设计，相当于边跑边锁定战果，不给市场"反悔"的机会。

如果把它仅仅当成一款储蓄分红险，它的数据依然能打到让人害怕。

后半程：一键锁定终身「铁饭碗」

好，假设你已经用这张保单"印钞"了20年，账户里躺着一大笔钱。

现在你60岁了，准备退休。

这时候，你可以行使那个"年金转换权"。

我们继续用40岁中产王姐的案例：

年交3万美元，交5年，总投入15万美元。

到60岁时，账户预期总价值38.26万美元（本金的2.5倍）。

行使年金转换权后：

• 每年雷打不动领取：2.38万美元（约17万人民币）
• 领到90岁：累计领取73.76万美元

注意，这是"雷打不动"的钱。

不管股市涨跌，不管经济好坏，不管你活到80岁还是100岁，这笔钱每年准时到账。

一旦转换，这笔钱就脱离了市场波动。

活多久，领多久，雷打不动。

而且，万通提供了12种年金领取方式，其中有几个特别打动我：

联合终身年金：一方先走后，另一方还能继续领2/3直到百年归老。

这是最动人的选项。

一张保单保夫妻两人，只要其中一个人还活着，养老金就继续发。

重疾加倍：确诊特定重疾或严重认知障碍，养老金翻倍发放连发5年。

老年人最怕什么？

生病没钱治。

这个设计直接把护工费、康复费都考虑进去了。

谁在为你的养老金兜底

看到这里，很多人可能会问：

这么好的产品，万通这家公司靠谱吗？

我直说吧，在香港保险圈，万通被称为"年金王"。

这不是吹的。

先看血统。

万通保险前身是拥有160多年历史的美国万通（MassMutual）的亚洲分部。

MassMutual是美国著名的互助保险公司，以稳健和年金业务著称。

这也是为什么全香港只有万通能设计出"12种年金转换"这种高难度产品——它骨子里就有美式年金的精算基因。

再看资管能力。

万通90%的固收资产由霸菱（Barings）打理。

霸菱是谁？

成立于1762年，资产管理规模4,566亿美元，是中国社保基金在海外投资的御用合作机构之一。

香港强积金、澳门央积金都有霸菱在操盘。

买万通，本质上就是搭上了"国家队同款"的诺亚方舟。

最后看评级。

万通拥有惠誉国际（Fitch Ratings）A-财务实力评级。

这意味着它的偿付能力极强，在应对极端经济环境时，依然有足够的资本兑付客户的养老金。

在玩养老金这件事上，万通是真正的"宗师级"玩家。

给未来的自己留条后路

最后总结一下，这款产品适合谁：

30-50岁，想利用复利储备养老金，担心未来市场波动，希望退休后收入100%确定。

它既给了你"变富"的机会（高分红），又给了你"保底"的权利（年金转换）。

全港目前没有第二款产品比它更适合此类人群。

银行存款利率跌破1%，内地保险预定利率降到2.0%，能锁定6%+长期收益的产品，正在变成稀缺资源。

养老这件事，最怕的不是"没准备"，而是"准备晚了"。

大贺说点心里话

今天聊了这么多，核心就一句话：

养老规划，既要"能增值"，更要"花不完"。

但怎么买、从哪个渠道买，这里面的信息差，可能比产品本身更重要。