安达安心退休、万通多元终身年金等4款港险养老怎么选

你好，我是大贺。

今天聊港险养老年金。

截至2026年05月10日，我会重点看这4款。安达「安心退休计划」。万通「多元终身年金」。永明「享悦即享年金」。太保「鑫相伴」。

这不是排个名次。也不是说谁一定最好。

养老年金这个东西，最怕只看榜单。你现在几岁。什么时候要用钱。能不能接受锁定。是不是需要马上领。这些比“第几名”更重要。

养老年金没有最好，只有更适合你这个阶段的

这4款产品，基本覆盖了现在港险养老年金的主流思路。

安达偏确定现金流。万通偏灵活增值。永明偏马上领取。太保偏存款替代。

说白了，它们不是同一种产品。

你拿永明去比万通的长期账户价值。容易比歪。你拿万通去比永明的次月领取。也不公平。

我更建议你按人群去看。

已经退休。想马上补现金流。看永明。

不急着领。想要一个稳定养老底盘。看安达。

还在赚钱。收入高。未来现金流不确定。看万通。

给孩子准备。或者自己想锁利率。看太保。

这才是年金的正确打开方式。

这里我先放一个判断。

不要问哪款养老年金最好。要问你现在更需要哪一种现金流。

这个判断，比看IRR更重要。

临近退休想马上有钱花：永明享悦即享年金

如果你已经退休。或者马上退休。

我会先看永明「享悦即享年金」。

它的特点很直接。交完保费。次月就能领养老金。

投保年龄是40-85岁。保单货币是美元。缴费期是1年。领取年龄也是40-85岁。

这款产品不绕。

它不是让你等十年二十年。也不是靠后期分红讲故事。它解决的是一个很现实的问题。

我现在就要一笔稳定的钱。

每年领取金额，大概占总保费的4.4%-8.29%。具体看年龄和性别。

更关键的是，这个领取金额是全保证。写进合同。不含分红。

这一点我很看重。

因为临近退休的人，最怕不确定。年轻人可以等。也可以扛波动。退休阶段不一样。每个月有没有钱进来，才是最现实的安全感。

永明还有一个托底设计。

中途身故。除已经领过的养老金外，会一次性返还一笔金额。保证到手总金额是保费的100%-105%。

这不是说它收益特别猛。

它的核心价值，是现金流来得快。合同确定性强。不会让老人为了等收益，继续承受太多变量。

我的态度很明确。

如果家里老人已经退休，又缺一笔稳定补充养老金，永明这款可以优先看。

但如果你才40多岁。还在积累资产。也不急着领钱。

我不会优先推它。

因为它太快开始派钱。后面的增长空间就没那么舒服。你要的是马上有钱花。它适合。你要的是长期滚大。它不是最优解。

不急着领、图一个稳稳的养老：安达安心退休计划

如果你不急着领钱。

又特别看重保证收益。那我会重点看安达「安心退休计划」。

它的投保年龄是18-60岁。保单货币是美元。缴费期有5年、10年、18年。最快5年领取。领取年龄是50-70岁。

这款的定位很清楚。

稳定养老现金流。高保证。高确定性。

我只讲我验证过的。

安达这款底层资产里，85%-95%是债券。这会牺牲一部分想象空间。但换来的东西也很明确。保证派息占比高。波动小。

在现在这个环境下，我反而更喜欢这种产品。

香港市场这两年有个变化。分红实现率披露越来越细。2025年行业数据里，部分保司周年红利实现率最低到52%，最高到102%。差距很大。

这件事提醒我们。

保证收益才是硬通货，分红是惊喜不是承诺。

再看安达的案例。

60岁投保。65岁开始领取。每年基本保费50,000美元。交5年。总已缴保费250,000美元。

65岁到100岁。年金期35年。

每年保证入息是11,184美元。折到每月是932.09美元。

整个合同期，保证派息391,453美元。总派息530,523美元。保证部分占总派息金额超过70%。

这个比例很硬。

这也是我对安达最认可的地方。

它不是靠一个漂亮演示收益来吸引你。它把能保证的部分做得很厚。

年纪越大买，保证派息率越高。

45岁投保，50岁领。保证派息率3.96%。

50岁投保，55岁领。保证派息率4.17%。

55岁投保，60岁领。保证派息率4.44%。

60岁投保，65岁领。保证派息率4.81%。

还有一个点。积累期越长，保证派息率越高。

35岁投保。50岁开始领。保证派息率4.9%。

35岁投保。60岁开始领。保证派息率7.6%。

计划书上的数字，得翻译成人话。

安达适合什么人？

适合不急。适合稳。适合希望未来有一条长期养老金的人。

尤其是那种已经有投资账户。也有储蓄险。现在想单独做一份养老现金流的人。

我会把安达放在“养老底仓”里看。

但它也不是给所有人的。

如果你特别看重中途灵活取钱。或者想追求长期账户价值最大化。安达不是最强。

它的强项是确定。不是花活。

保守养老资金，我会优先看安达。短期周转资金，别放这里。

还在赚钱、想把投资和养老一起做：万通多元终身年金

如果你还年轻。或者还在赚钱阶段。

你想要的是空间。不是马上领钱。

那我会看万通「多元终身年金」。

它的投保年龄是18-75岁。支持美元、港元、人民币、加元、澳元、英镑、新加坡元、澳门元8种货币。

缴费期很宽。可以1年。也可以5-62个任意周年。被保人到55岁，或者持有超过10年，可以领取。领取年龄是55-85岁。

这款产品的有意思之处，在于它不是单纯年金。

它有两种形态。

前期更像万能险账户。可以增减保费。后期可以随时转年金。

你可以把它理解成一个美元账户。前面滚存。后面按需要变成养老金。

素材里给的说法，是4%超级高复利滚存的美元活期账户。

当然，这句话要谨慎理解。

“活期”说的是使用感。不是说前期随便退都没成本。

它前10年退保会收取手续费。这一点不能忽略。

我不建议把它当短期资金池。

它适合的是长期钱。是未来可能用来养老的钱。不是随时准备拿出来周转的钱。

看一个案例。

18岁男孩。年交50,000美元。交5年。总缴保费250,000美元。

第10年回本。账户价值297,687美元。复利IRR是2.20%。

到60岁时，账户价值是1,703,919美元。

如果行使定额终身年金。15年保证期。61岁开始每年领113,481美元。每月9,457美元。折合人民币约6.8万。

活到100岁。累计领取年金总额4,539,245美元。是总缴保费25万美元的约181.57倍。

这个数字很漂亮。

但我会提醒你。别只盯着100岁的累计领取。

养老年金最容易让人误读的地方，就是把“活很久以后”的累计金额，当成眼前收益。

年金本质上跟寿命有关。

你活得越久，越划算。你很早就不用了，账就不是这么算。

万通真正吸引我的，不是181.57倍这个数字。

而是它在“转不转年金”上给了空间。

你可以全部转。也可以部分转。剩下的钱继续放在账户里。未来再安排。

这对中青年和高收入人群很重要。

因为这个阶段，现金流经常变化。事业可能上升。家庭支出也可能突然增加。孩子教育。父母养老。创业周转。都可能出现。

这种人不适合太早把钱锁死。

如果你还在赚钱，收入弹性大，我会优先看万通，而不是一上来就买死板年金。

但我也有保留。

万通不是给极度保守的人。

你要接受前期手续费。也要接受它需要时间。第10年才回本。长期IRR才慢慢上来。

素材里长期复利IRR从第10年2.20%，提升至第98年5.11%。每5个保单年度还有一次大额增长，增长率10.40%。

它的逻辑是时间换结果。

你没有足够长的时间。就别被后面的数字带着跑。

给孩子准备、也给自己锁利率：太保鑫相伴

再看太保「鑫相伴」。

这款我觉得比较接地气。

投保年龄从15天到80岁。保单货币是美元或港元。缴费期可以整付，也可以6年。次年可领取。18周岁后可领取。

它的核心不像万通那么灵活。也不像永明那么马上。它更像长期版的高息存款替代。

每年保证派**2.5%**利息。

第5年起，叠加0.8%现金分红。每年拿3.3%。

长期IRR可达5.5%。

第8年保证回本。

保证余额终身维持在80%保费以上。

案例里，首年交100,000美元。后续每年交2,500美元。

第1-4年派息率2.58%。

第5年起派息率3.30%。

保单到100年时，累计领取加退保总现价可达8,137,763美元。

这个产品我怎么看？

它适合保守家庭。也适合给孩子做长期现金流。

尤其是你不想折腾。也不想研究太多分红曲线。只希望有一个相对稳定的派息安排。

太保比永明更适合长期安排。

比安达更像存款替代。

比万通少一点灵活想象力。但理解成本低很多。

这里要讲清楚一个边界。

它不是短期理财。

第8年保证回本。说明前面几年也要拿得住。

如果你只打算放三五年。我不建议你用它替代银行存款。

能长期放，太保可以看。只想短期停泊资金，就不合适。

为什么我建议你认真看年金，而不是只盯储蓄险

很多朋友看香港保险，第一反应都是储蓄分红险。

这很正常。

储蓄险看起来更性感。长期演示收益也更好看。传承功能也强。

但养老这件事，我会单独看年金。

原因很简单。

年金险解决的是储蓄险没那么擅长的一件事。

更确定的现金流。

年金险的保证部分，大概在2%-3%。整体收益大概在4%-4.5%。

不算极致。

但它稳定。并且可以做到活到老，领到老。保证一辈子都有收入。

这就是它的价值。

10Life在2026年3月也做过扣税年金测评。8款产品里，同样30万港元保费，保证IRR最高4.3%，最低2.5%。期满保证回报差218,530港元。差距约45%。

看似都叫年金。差距其实很大。

别被IRR忽悠了。看保证部分占比。

尤其是养老钱。

我不喜欢把养老全押在市场表现上。也不喜欢只看非保证分红。分红好的时候，当然开心。分红不达预期的时候，你也得有饭吃。

这句话听起来朴素。但很重要。

养老年金不是为了赚最多。它是为了少出错。

你可以用储蓄险做长期传承。可以用投资账户争取更高收益。也可以用债券基金做配置。

但每年每月确定能领的钱，最好单独留一块。

这个钱，不负责让你兴奋。

它负责让你安心。

我见过不少客户。年轻时喜欢追高收益。到了50岁以后，想法会变。

越是见过波动的人，越在意确定性。

这不是保守。

这是对养老的尊重。

写在最后：对号入座，比挑榜首更重要

回到这4款产品。

如果你已经退休。或者马上退休。想补现金流。永明更直接。

如果你不急着领。想要高保证养老底仓。安达更稳。

如果你还在赚钱。想要账户增值和养老转换空间。万通更合适。

如果你想给孩子准备。或者自己锁定长期派息。太保更接地气。

我的选择顺序很明确。

临近退休看永明。稳健养老看安达。中青年高收入看万通。保守长期资金看太保。

不要反过来。

不要拿退休的钱去赌长期演示。也不要拿年轻人的长期钱，过早锁成低弹性现金流。

养老这件事，本来就不该靠一张表拍板。

表格能告诉你参数。

但它不能告诉你，你未来10年会不会用钱。也不能告诉你，你能不能接受前期回本慢。更不能替你判断，你最怕的是收益低，还是未来没现金流。

我的建议很简单。

先想清楚自己的阶段。再看产品。

还在积累阶段，更需要空间和弹性。

已经接近或进入退休，确定能领的钱更重要。

对号入座，比挑榜首重要得多。

大贺说点心里话

年金产品看起来简单，其实最怕买错节奏。你要先把“什么时候用钱”想清楚，再谈收益和方案。真要配置，也建议把渠道、费用和长期领取表一起看。