保诚「信守明天」：红利回撤闹得沸沸扬扬，这款产品到底还能不能买？

你好，我是大贺。

说实话当时我也慌过。2023年保诚红利回撤的事情闹得满城风雨，作为持有保诚保单8年的老客户，我收到消息的那一刻，心里确实咯噔了一下。

但拉长时间看就释然了——买保险不是买彩票，选对产品比择时更重要。

最近保诚又放了个大招：旗下王牌储蓄险**「信守明天」悄悄上调收益，15年预期IRR达5%，25年预期IRR高达6.35%，28年更是飙到6.5%**，直接坐稳"中期理财收益王"的宝座。

28年6.5%，全港最高。

这款产品不仅收益能打，还兼顾灵活传承。

但经历过红利回撤事件后，保诚的产品到底还值不值得买？今天我就从老客户的视角，把这款产品掰开揉碎了讲清楚。

收益拆解：上调前后对比+市场横评

先看数据，这次收益上调到底调了多少？

以5年缴的美元保单为例，首45年预期回报全面上调，预期现价增长幅度在**1.5%-8%**不等。

同样是缴费5万美元，上调后的收益变化一目了然：

• 15年：预期总现金价值94,469美元，IRR 5.00%——中短期理财稳稳的
• 25年：预期总现金价值206,735美元，IRR 6.35%——目前市场最高水平
• 28年：IRR 6.5%——行业最快达到演示上限

光看自己调整还不够，得跟市场上的竞品比一比。

我拉了友邦、永明、安盛、周大福的同类产品做横向对比，结论很清晰：第10年，保诚「信守明天」的收益仅次于友邦的新品。

但从第15年开始，保诚「信守明天」的收益就一路领跑，保持持续领先状态。

25年6.35%的预期IRR，在目前市场上找不到对手。

说白了，如果你的资金规划是10年以上，尤其是15-30年这个区间，「信守明天」的收益优势是碾压级的。

功能亮点：货币转换+双重红利

收益只是一方面，功能设计才是这款产品的隐藏杀手锏。

第一个亮点：真正的货币转换

第3个保单周年日起，可以不限次数转换保单货币，支持6种货币自由切换——美元、港元、人民币、澳元、加元、英镑。

关键是，转换后未来回报率与原有计划下的相同货币一样。这一点很多人忽略了——市面上不少产品的货币转换，转完之后收益率是会变的，等于换了个产品。

但「信守明天」的货币转换是**"真转换"**，转完还是同一个产品、同样的收益预期。

第二个亮点：双重红利结构

这是我最想重点说的。

「信守明天」新增了归原红利，形成归原红利+终期红利的双重红利结构。

归原红利一旦公布即锁定，并累积在保单中。

这意味着已经到手的收益不会被回调。全新双重红利结构，更好提升提取能力，杜绝分红回调风险。

对于经历过红利回撤事件的老客户来说，简直是定心丸。

传承设计：自主传承+自主入息

如果说收益和红利结构是"赚钱能力"，那传承功能就是"花钱智慧"。

「信守明天」提供4种身故赔偿支付选择：一笔过、分期支付、组合支付，还有新增的**"自主传承"**。

自主传承是什么意思？

你可以预先指定不同的身故赔偿百分比，结合每月分期支付，还能设置人生事件触发条件。新增的触发条件包括：非自愿性失业、离婚、买入住宅物业、更改主要居住城市。

举个例子：你担心孩子突然拿到一大笔钱会乱花，可以设置成每月固定领取一部分，等他结婚/买房/失业的时候再额外支付一笔。

这样既保证了孩子有稳定现金流，又在关键时刻能雪中送炭。

自主入息也是市场首创。

第5个保单周年日起，可以设置自动提取现金价值，定时、定额、指定收款人，打造类似年金的稳定现金流。

收款人可以是家人、雇员，甚至慈善机构。

「信守明天」的优势，不止于收益高，更在于它实现了增值与传承的完美平衡，解决了很多家庭的痛点。

公司实力：保诚投资能力与分红实绩

说到这里，肯定有人要问：保诚红利回撤的事情怎么说？这家公司还靠谱吗？

这个问题我必须正面回应。

说实话当时我也慌过。但冷静下来想想，单拉一年出来评价保司投资水平，是有失偏颇的。

如果拉长持有周期来看，保诚的产品实际表现基本都能重新回到预期的增值路径。

我找了保诚几款中长期存续产品的实际表现数据：

• 中期储蓄产品（8年缴15年期满）：15年平均年度化实际回报率5.44%，15年实际总回报率185%
• 长期储蓄产品（整付保费）：22年平均年度化实际回报率8.32%，22年实际总回报率580%
• 长期储蓄及人寿产品（10年缴费期）：29年平均年度化实际回报率6.06%，29年实际总回报率429%

保诚在长达20年的分红收益披露数据显示，产品平均回报率高达5%-6%。

再看保诚2024年的财报：

• 总投资资产达1600亿美元，同比增加81亿美元
• 全年新业务利润达30.78亿美元，同比增长11%，创下新纪录

保诚的投资风格确实偏进取——权益类资产占比50.3%，显著高于行业平均水平。

权益类投资占比高，在带来更高投资收入的同时，也可能带来较大的收益波动性。

这就意味着，保诚更适合长期主义者。

拉长时间看就释然了——短期的波动不能就此判定未来会持续低迷。

总结：谁适合买信守明天？

最后说说我的判断。

保诚「信守明天」收益上调后，相当于给中期增值装了加速器。

但这款产品不是适合所有人的。

适合买的人：

1. 长期主义者：资金规划在15年以上，能接受短期波动，追求长期复利增长
2. 有传承需求的家庭：想给孩子留一笔钱，但又担心孩子乱花，需要灵活的支付安排
3. 需要多币种配置的人：有海外资产规划需求，需要在不同货币之间灵活切换
4. 经历过红利回撤、但愿意继续信任保诚的老客户：双重红利结构降低了分红回调风险，更有安全感

不太适合的人：

1. 短期资金需求者：5年内可能要用钱的，别买
2. 对波动极度敏感的人：保诚投资风格偏进取，如果一看到回撤就睡不着觉，可能不适合
3. 只看保证收益的人：储蓄险的核心是非保证收益，如果只认保证部分，可能期望会落空

大家在选择产品的时候，"适配性"很重要。

对既想要中长期高收益，又想为孩子留一笔钱的家庭来说，这款产品几乎找不到短板。

最近胡润百富的报告显示，**47%**的高净值人群计划增配保险，长期财富规划和资产安全隔离成为配置保险的主要目标。

市场波动下，保险正在成为财富的压舱石。

而「信守明天」的双重红利结构降低了分红回调风险，自主传承和自主入息的功能设计契合财富传承需求——它不只是一个储蓄工具，更是一个传承工具。

买保险不是买彩票，选对产品比择时更重要。

如果你正在考虑港险配置，趁着现在收益上调的利好政策，「信守明天」值得重点关注。

大贺说点心里话

说了这么多产品分析，但我知道你最关心的可能是：怎么买最划算？有没有什么信息差？

还真有。