安盛盛利II：被吹成"提领之王"，但有个致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年，帮200多个家庭做过教育金、养老金的一站式规划。

最近找我咨询安盛盛利II的人特别多，很多家庭问我：有没有一份保单，既能给孩子攒教育金，又能给自己留养老钱？

安盛盛利II的557提领看起来完美契合这个需求——5年交完，第5年就能开始领钱，每年领总保费的7%。

说实话，这个产品确实是安盛的炫技之作。目前5年交的热门港险产品高达40款，但能做到557提领的寥寥无几。

但今天，我要先泼盆冷水。

站在一个家庭的角度，我必须告诉你：安盛盛利II并不是入手港险的最佳选择，至少不是适合所有人的选择。

在你被铺天盖地的"提领王"宣传冲昏头脑之前，先听我把风险讲清楚。

核心瑕疵：保证金额占比低意味着什么

很多人只看到安盛盛利II的收益数字很漂亮，却忽略了一个关键问题：这些收益有多少是"保证"的，有多少是"预期"的？

直接看数据：

• 安盛盛利II的保证复利IRR峰值只有0.233%
• 安盛盛利II的复归红利占比只有14.12%

作为对比：

• 永明星河尊享II的复归红利占比是22.76%
• 周大福匠心传承2是22.77%
• 万通富饶千秋是20.87%

这意味着什么？

港险储蓄险的收益由三部分构成：保证金额+复归红利+终期红利。前两者占比低，终期红利占比就会变高。

而终期红利是最不确定的部分，完全取决于保司的分红实现率。

简单说，安盛盛利II的实际收益会更加依赖安盛的分红实现率。

一旦未来分红实现率不达标，那么再高的收益和账户余额都是白瞎。

孩子的教育金不能等，规划好了才安心。所以这个风险，必须正视。

安盛分红实现率：历史数据能否让人安心

既然安盛盛利II这么依赖分红实现率，那安盛的历史表现到底怎么样？

我翻了安盛过去十年的分红实现率数据：

• 最高值达到117%
• 最低值是50%
• 总现金价值实现率很多年份达到85%左右

更重要的是，安盛近年推出的产品表现不错：

• 安进储蓄系列2-跃进，总价值比率达到100%-107%
• 挚汇首次公布总价值比率就达到了100%

这些都是实打实的靠谱证明。虽然有波动，但整体没有大幅跳水，算是比较稳定的。

站在一个家庭的角度，看到这些数据，至少能让人安心一些。

公司实力：207年老牌保司的底气

分红实现率只是一方面，更重要的是保司本身的实力。毕竟这是要陪伴一个家庭几十年甚至上百年的保单。

安盛1817年在法国成立，跨越3个世纪，经历过两次世界大战和多次经济危机，还能稳稳立足。

它不仅是香港所有保司中历史最悠久的，还是全球最大的保险集团之一。

看几个硬指标：

• 标准普尔信用评级：AA-
• 穆迪长期债务评级：Aa3
• 惠誉国际评级：AA
• 资管集团管理超万亿资金，规模相当于香港金管局外汇基金的2.4倍
• 偿付能力充足率达227%，远超监管要求

2025年上半年，安盛集团总收入达到643亿欧元，同比增长7%；综合收益45亿欧元，同比增长6%。

这种稳定的增长势头，说明公司经营实力很扎实。

给家庭上一道保险，选一家经历过历史、时间和市场验证的保司，确实能让人放心。

回到优势：557提领到底有多强

瑕疵讲完了，现在来看安盛盛利II真正的杀手锏。

2025年5月，六大行集体下调存款利率，活期利率已经接近0。一季度银行净息差1.43%创历史新低，存款收益越来越低。

在这个背景下，能锁定长期稳定现金流的产品，价值就凸显出来了。

安盛盛利II的557提领，在此之前港险市场567提领已经是顶格配置了。能做到557的，全市场找不出几个。

我们用周大福匠心传承2做对比测算，条件是：0岁男孩，5年交，年交10万美金，第5年起每年提取3.5万美元。

结果是：

越往后，安盛的优势越大。第100年领先1164万美元，这是什么概念？

在557提领规则之下，安盛盛利II是妥妥的王者，目前全市场没有对手。

567提领同样领先：五款产品横向对比

可能有人会说，557提领门槛太高，普通家庭用得上吗？

那我们再看更主流的567提领：5年交，年交6万美元，第6年起每年提取2.1万美元。

我拉了五款热门产品做横向对比：宏利宏挚传承、安盛盛利II、永明星河尊享II、周大福匠心传承2、万通富饶千秋。

结果是：

• 前14年，宏挚传承账户余额最高
• 从第15年开始，盛利II反超成为第一
• 直至第70年，盛利II账户余额表现都是最突出的

更让人惊喜的是，安盛盛利II支持1万美金×5年交的小额保单也能实现557提领。

钱要花在刀刃上，对于预算有限的家庭来说，这个门槛真的很友好。

产品设计真的没得说，直接接过永明星河尊享II"提领王"的称号，成了新的领跑者。

结论：瑕不掩瑜，盛利II值得考虑

2024年末，中国60岁以上人口首次突破3亿，占全国人口22%。老龄化加速意味着养老压力加大，提前规划养老金是刚需。

557提领正好匹配养老现金流的节奏。

综合来看，安盛盛利II确实有瑕疵——保证金额占比低，收益依赖分红实现率。

但这一瑕疵需要安盛的分红实现率和综合实力来弥补，而安盛恰恰具备这个底气。

再看优势：

• 收益强：15年IRR突破5%，30年达到6.5%，前20年完全不输友邦环宇盈活
• 提领强：557提领全市场无敌，567提领同样领先
• 门槛低：小额保单也能玩转557

如果你想更早更快地获取现金流，给孩子攒教育金的同时也给自己留养老钱，那安盛盛利II-至尊确实是个不错的选择。

规划好了才安心。

大贺说点心里话

产品好不好是一回事，怎么买、能省多少钱又是另一回事。很多人不知道，同样的保单，不同渠道价格可能差出一辆车。