国寿傲珑盛世5年交：财政部背书的国家队港险，为什么我劝你别乱买？

你好，我是大贺。

银行1年定存0.95%，5年定存1.30%——这年头想找个靠谱的长期储蓄工具太难了。

最近不少客户问我：国寿（海外）新出的国寿傲珑盛世5年交怎么样？毕竟是"国家队"出品，背景够硬。

我研究完数据后，答案是：不会买。

今天从资产配置角度，给你拆解这款产品。

国寿出品：副部级央企的海外布局

先说让人心动的部分——这背景确实顶。

中国人寿（海外）是中国人寿境外唯一的全资子公司。而中国人寿的大股东，是中华人民共和国财政部，持股90%；另外**10%**由全国社会保障基金理事会持有。

没错，这是我国的副部级金融央企。

目前，国寿（海外）下设香港分公司、澳门分公司，还控股新加坡子公司（100%）、印尼子公司（80%）、信托公司（100%）。

从资产配置角度看，选择一家有强大股东背景的保司，确实能让人睡得踏实。

产品亮点：回本快、增速追平头部

傲珑盛世的优点也要客观说。

回本速度没毛病：保证回本18年，预期回本7年。这个数据在市场上属于中上水平。

收益增值速度已经追平友邦、安盛：30年到达6.5% IRR。

要知道，友邦环宇盈活也是30年到6.5%，安盛盛利II同样是30年。如果只看这两个指标，傲珑盛世确实能打。

隐忧浮现：保证收益全市场垫底

但不能只看单一维度。翻开完整数据，问题来了。

保证收益太低了，只有可怜的0.19%。

什么概念？永明星河尊享II/传承II的保证IRR是1.00%，居市场首位——傲珑盛世只有人家的五分之一。

再看全周期收益：傲珑盛世10年IRR 3.30%，20年IRR 5.64%，30年IRR 6.50%。

同样是30年到6.5%的产品，拿环宇盈活、盛利II来对比，傲珑盛世全周期收益被压制。保诚信守明天更狠，28年就到6.5%，是市场最短。

要算总账：保证收益垫底，预期收益也没优势，这就尴尬了。

提领测试：早提晚提都不占优

有人说，买储蓄险不就是为了提领养老吗？那我们测测提领表现。

场景一：566提领（5年交，年交6万美元，第6年起每年提取总保费6%）

傲珑盛世100年账户余额约2638万美元，比环宇盈活高一点。但在表中倒数第二。

宏利、安盛、富卫100年账户余额约3473万美元——差距800多万美元。

更离谱的是，567提领（每年提7%），傲珑盛世直接断单。

场景二：5-15-12提领（第15年起每年提取总保费12%，即36000美元）

表现比566好一点，100年账户余额约1678万美元。但宏利、保诚、安盛、富卫100年账户余额约2022万美元，依旧有不小的距离。

别寄希望于提领，傲珑盛世依旧不咋地。

最终判定：有优点但无长板

我始终认为，客户费劲去买香港保险，大部分都是冲着高收益。

傲珑盛世的问题在于：有缺陷，但无明显长板。

保证收益**0.19%**垫底，预期收益被同级产品压制，提领也进不了第一梯队。机会成本很重要——同样的保费，买宏利、安盛、富卫，100年后账户能多出几百万美元。

当然，如果你只考虑中资保司，傲珑盛世还是极强的。光是30年到6.5%这点，就领先太平（香港）、太保（香港）的旗舰产品不少。

冲着国寿品牌，是我唯一能想到会购买傲珑盛世的理由。

适合的才是最好的，这只是我一家之言，兼听则明。

大贺说点心里话

选对产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，差距可能比产品本身还大。