万通「富饶万家」：被吹上天的"港险黑马"，有个致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台被万通「富饶万家」刷屏了，都在问这款新品到底值不值得入。

说实话，作为一个看了8年美元资产配置的从业者，我必须先泼盆冷水——这款产品升级了，但不是所有人都能享受到升级红利。

今天这篇文章，我不打算一上来就吹收益多高、功能多强。我想先告诉你，这款产品藏着一个"坑"，如果你踩进去了，可能比买旧款还亏。

升级≠全面提升，先看这个"坑"

很多人一听"升级"就兴奋，觉得新款肯定比旧款好。

但鸡蛋别放一个篮子，脑子也别放一个逻辑里。

万通「富饶万家」的人民币保单，收益是实打实地下降了。

我直接上数据。以5年缴为例，人民币保单的预期收益变化：

• 第10年：从3.05%降到2.60%
• 第20年：从5.98%降到5.54%
• 第30年：从6.30%降到6.01%

看起来每个节点只降了零点几，但复利的魔力是反过来的——差一点点，30年后差很多。

更扎心的是这个数据：旧款「富饶千秋」人民币保单42年就能IRR登顶6.5%，新款「富饶万家」需要94年。

94年是什么概念？你今天30岁投保，要活到124岁才能享受到这个收益峰值。

所以我说，「富饶千秋」的停售不是"淘汰旧品"，而是给人民币客户留的"末班车福利"。

如果你本来就打算买人民币保单，现在冲旧款才是正确选择。

但是——如果你要配置的是美元保单，那接下来的内容，你必须认真看。

但美元保单，真的"狂飙"了

说完人民币保单的"坑"，我们来看美元保单的"狂飙"。

这不是我吹，是数据说话。

万通「富饶万家」美元保单的预期收益：

• 第10年IRR：4.19%
• 第20年IRR：6%
• 第30年IRR：6.5%

重点来了：比旧款「富饶千秋」提前11年登顶6.5% IRR。

旧款要到第41年才能达到6.5%的收益巅峰，新款30年就到了。

这11年的差距意味着什么？我算了一笔账：同样的本金，30年后新款比旧款多赚40%。

这个收益水平，直接追平了友邦「环宇盈活」、安盛「盛利2」这些市场公认的顶级收益产品。要知道，万通在港险圈一直被定位为"性价比之选"，这次收益能跟一线大牌打平，确实有点意思。

再看绝对收益：第30年预期总现金价值超过640%已缴保费。

什么概念？你投100万，30年后变成640万。

这还是预期收益，不是画饼——万通的分红实现率一直在90%以上，数据可查。

说到这里，可能有人会问：2025年人民币不是升值了吗？年末都"破7"了，现在买美元保单是不是高位接盘？

这个问题问得好。2025年人民币兑美元确实累计升值了约4.27%，年末突破7.0关口。

但看长不看短，汇率是把双刃剑——它会波动，但长期来看，持有多币种资产才是抵御风险的正道。

胡润百富2025年12月的报告显示，**86%**的高净值人群考虑配置境外金融产品，**62%**的动机就是"分散风险"。全球配置不是有钱人专利，港险美元保单恰恰是普通家庭参与的低门槛选择。

回本速度：依然是市场前列

收益高是一回事，但很多人更关心的是：钱什么时候能回本？

毕竟谁也不想投了钱，10年后急用的时候发现还在亏损。

万通「富饶万家」的回本速度，继续保持市场前列：

• 2年交：预计6年回本，保证13年回本
• 5年交：预计7年回本，保证13年回本

注意这里有两个概念："预计"是按当前分红水平估算的，"保证"是写进合同的底线。就算分红一分钱都没有，13年也一定回本。

再看早期收益：第10年预期总现金价值超过145%已缴保费。

也就是说，投100万，第10年账户里预计有145万。这个早期表现在储蓄险里相当能打。

很多人买储蓄险有个误区，觉得必须放30年才划算。

但实际上，一款好的储蓄险应该是"进可攻退可守"——放得久收益高，提前用也不亏太多。「富饶万家」就属于这种类型。

红利结构没砍，提领更稳

看到这里，可能有老司机会问：收益提升了这么多，是不是靠砍保证收益、调高终期红利占比实现的？

这是港险圈的老套路了——把收益数字做漂亮，但实际提领的时候发现大部分是"终期红利"，一提就打折。

我专门查了「富饶万家」的红利结构，结论是：全周期的保证收益、复归红利和终期红利，只加不减。

没有玩"左手倒右手"的把戏。

更重要的是，复归红利占比依然是行业一梯队水准。复归红利是什么？简单说就是"已经归你的钱"，一旦派发就锁定了，不会因为市场波动而缩水。

这意味着提领稳定性有保障。

你20年后想取钱出来用，不用担心账户里的数字只是"看起来很美"，实际到手大打折扣。

升级后，保单长期的增值潜力反而更强更稳。这才是真正的"诚意升级"，而不是玩数字游戏。

功能不但没砍，还加了料

很多产品升级的时候会"偷偷砍功能"，用收益提升来掩盖功能缩水。

但「富饶万家」不但保留了旧款的所有核心功能，还新增了几个实用权益。

1、10种货币自由转换

保单货币可选：美元、港币、人民币、英镑、澳元、加元、新加坡元、日元、欧元、瑞士法郎。

这是目前市面上货币种类最多的储蓄险。 保单生效1年后可随时自由转换货币。

2025年人民币汇率波动这么大，先弱后强，年末又"破7"。这种不确定性下，10种货币转换相当于给资金加了一层"汇率防护盾"。

美元资产是标配，但不代表要死守美元。市场变了，货币也可以跟着调整。

2、12种年金转换

这个功能是万通的独家王牌。

保单生效满10年，且被保人年满55岁，可将部分或全部现金价值转换为12种年金形态。可以设计固定领取，也可以递增领取，还可以夫妻共同领取。

这是市场独有的养老神器，兼顾储蓄险灵活提取和年金险现金流保障的优势。

普通储蓄险的问题是什么？提领全靠自己规划，万一活太久把钱花完了怎么办？年金险的问题是什么？一旦转换就锁死了，不灵活。

「富饶万家」的年金转换功能，把两者的优点结合了：前期当储蓄险用，灵活增值；后期转年金，锁定终身现金流。

3、新增弹性提取权益

这是「富饶万家」的新增功能。

以前想定期提取，每次都要申请。现在只需要申请一次，设立指示后就可以按月或按年自动提取。

第1个保单周年起就可以申请设立指示，指定收取款项对象，还可以无限次更改。

弹性提取为客户提供了更强的资金流动性。比如你给孩子买的教育金，可以设定从孩子18岁开始每年自动提取一笔学费，不用每年操心。

传承设计：3人共同持有更灵活

如果你买储蓄险是为了传承，这部分内容一定要看。

「富饶万家」在传承功能上做了重大升级：第二保单持有人/被保人由1人新增至3人。

旧款「富饶千秋」只能预设1个后备人员。万一这个人比原保单持有人先走了呢？预备就失效了。

现在可以设3个人，第一顺位、第二顺位、第三顺位，有备无患。

更实用的是保单分拆功能的升级：分拆时可为分拆后的保单提名最多3名指定人士。

什么意思？比如你有3个孩子，可以把一张大保单分拆成3张小保单，每张保单再分别设定3个继承顺位。

在财富传承的规划上，「富饶万家」提供了更强的灵活性与定制化能力。

提领方式也更灵活了：可选择每月提取或每年提取，也可以选择一次性提取。先提取锁定户口与复归红利，再提取保证现价与终期红利，提领顺序都给你安排明白了。

弹性提取+3人共同持有，更适配多子女家庭、家族资产传承的需求。 这些功能在旧款上是没有的。

限时优惠+选购建议

说了这么多，最后来点实在的：现在买，能省多少钱？

保费优惠（2025.11.08 - 2026.01.02）：

• 2年交：第1年保费折扣2%-8%
• 5年交：第1年折扣8%-10%，第2年折扣4%-18%，合计最高28%
• 10年交：合计最高折扣30%

预缴利率优惠：

5年缴美元保单一次性预缴全部保费，首年预缴部分享受7.5%保证年利率，后续4年享有3.2%保证年利率。

举个例子：选择2万交5年，总10万美元，只需要一次性预缴91028美元。省下的8972美元就是预缴利息，相当于每年保费的45%。

结合基础折扣，投保时当下最高可减免73%首年保费！

2025年9月美联储已经开始降息，预计2026年还将降息2-3次。降息周期下，锁定当前高预缴利率的窗口期正在关闭。

那么问题来了：新款「富饶万家」和旧款「富饶千秋」，到底怎么选？

闭眼冲「富饶千秋」的2类人：

• 选人民币保单的客户：旧款人民币收益明显更高，这是末班车福利
• 短期（10年内）要用钱的客户：旧款配置的固收类资产收益更高，资金利用率更优

优先入「富饶万家」的3类人：

• 选美元保单的客户：中期收益持平，长期收益碾压，适合做跨境资产配置
• 能持有20年以上的客户：第20年后收益差距持续扩大，30年多赚40%
• 看重灵活功能的客户：弹性提取+3人共同持有，传承更方便

⏰ 时间节点提醒：

• 「富饶千秋」停售：2026年1月1日
• 「富饶万家」推广优惠：截至2026年1月2日
• 建议决策时间：2025年12月12日前，确保12月31日前生效

不管是冲旧款末班车还是入新款黑马，现在出手都是最佳时机。

大贺说点心里话

今天这篇文章，我先说了"坑"，再说了"好"。不是为了吓你，是希望你做决策的时候心里有数。

但说实话，选对产品只是第一步。怎么买、从哪个渠道买，省下来的钱可能比产品收益差距还大。