2026年Q2港险储蓄险榜单：退休钱要分层放

你好，我是大贺。

今天是2026年05月10日。这篇我们不聊单一产品。聊一件更现实的事。

45岁到65岁这20年，手里的闲钱到底怎么放。

前段时间有个50岁的老客户问我。

“大贺，我现在有200万闲钱。怕退休后钱不够花。也怕万一急用拿不出来。”

这句话很典型。

到了这个岁数，求稳比求快更重要。

你不是20多岁，可以拿时间去试错。也不是70多岁，只看眼前现金流。45到55岁这段时间，最麻烦。钱要增值。也要能用。还要留给以后。

我会把它拆成四层来看。

5年内可能要用的钱。10到20年给孩子或家庭节点的钱。20年以上做资产增值和传承的钱。退休后每年能领的钱。

没有一款产品能适配所有人。这个判断我非常明确。

买港险储蓄险，不能只问哪款收益最高。要先问这笔钱准备放多久。

5年过渡资金：立桥「智选储蓄保」更像加强版定存

第一层钱，我一般不建议放太复杂。

比如家里预留一笔钱。5年内大概率不用。又不想在银行里躺着。

这类钱，核心不是冲高收益。是确定性。

立桥人寿的**「智选储蓄保」**，放在这个位置比较合适。

它做5年期定存式安排。年化可以做到4.49%-5.01%。这个数字在当前环境里，不算低。

说白了，它更像一笔“加强版定存”。

不是拿来做家族传承。也不是拿来赌长期分红。就是短期不用的钱，稳稳放5年。

具体看三档。

12500美元档位。折扣5%。优惠后总保费11875美元。第5年保证单利4.49%。

50000美元档位。折扣6%。优惠后总保费47000美元。第5年保证单利4.75%。

250000美元档位。折扣7%。优惠后总保费232500美元。第5年保证单利5.01%。

这款我会推荐给一种人。

钱能放5年。中间不打算动。只想比银行利息高一点。

但短期周转钱别放。半年后要买房。明年要换车。孩子马上要出国。都不适合。

港险再稳，也不是活期账户。

10到20年教育金：宏利「宏挚传承」前20年很能打

第二层钱，常见用途是教育金。

很多45岁左右的家庭，孩子还在上小学或初中。未来10到20年，会有大学、留学、婚嫁、创业支持。

这笔钱不能太短。也不能太飘。

宏利的**「宏挚传承」**，我会放在这一层。

测算场景是：0岁男孩，年交6万美元，交5年。

它的节奏很清楚。

预期第6年回本。保证第18年回本。第9年复利4%。第14年复利5.85%，本金翻倍。第20年复利6%，本金接近3倍。

我对这款的判断比较直接。

想锁定20年左右收益，宏挚传承值得重点看。

它不是最适合短钱。也不是只看百年传承的人唯一选择。

但前20年的账户表现，确实很在线。

宏利这家公司本身也够老。1887年成立。香港业务1897年开始。稳定性和口碑，没什么可挑的。

不过你要记住一点。

这里很多数字是预期。不是全部保证。

预期第6年回本，不等于保证第6年回本。保证回本是第18年。这个差别很重要。

我不建议保守型家庭只盯着“第6年”看。

你要问自己一句。

第18年前，这笔钱能不能不动。

能，才谈收益。不能，就别硬配。

20年以上传承资金：友邦稳，宏利「宏挚家传承」冲得更早

第三层钱，是20年以上的钱。

这笔钱通常不拿来花。更多是资产增值。财富传承。给下一代留一笔底仓。

这里我会看两款。

友邦**「环宇盈活」。宏利「宏挚家传承」**。

友邦环宇盈活的特点是稳。

持有10年复利3.47%。20年复利5.67%。30年复利6.5%。

这个表现，稳居行业第一梯队。

宏利宏挚家传承的打法更激进一点。它作为宏挚传承的补充款，明显是冲着友邦去的。

它第27年触达6.5%收益上限。比友邦早3年。

在0岁男孩、年交6万美元、交5年的场景下，宏挚家传承第30年预期总收益是1,756,431美元。

这两款怎么选。

我会说得直一点。

稳定选友邦。前30年更看爆发，选宏利。

友邦的优势，是品牌、体系、长期经营的稳定感。适合不想折腾的人。

宏挚家传承的优势，是前30年速度更快。适合对前中期账面增长有要求的人。

但这层钱有前提。

短期内不能有用钱需求。

你要是5年后可能创业。8年后可能换房。别把这层钱配太满。

养老这事儿，靠自己才最安心。可自己安排，也不能把流动性全堵死。

退休现金流：永明打底，安盛「盛利2」负责灵活

第四层钱，才是很多45岁以上客户最关心的。

退休后每年能不能领。领了以后账户会不会塌。活到90岁、100岁，还有没有钱。

退休后最怕的不是没钱，是钱不够用到老。

2025年延迟退休政策已经落地。男性职工退休年龄逐步延至63岁。女性职工和女性干部分别延至55岁和58岁。

退休时间被往后推。可身体不会等你。父母养老不会等你。医疗支出也不会等你。

再看老龄化。2025年底，中国60岁以上人口占比突破21%。基本养老金替代率长期在**40%-45%**附近。

靠社保养老，真的不够。

这一层，我会用“稳+活”的组合看。

稳，用永明**「万年青星河尊享2」**。

它保证第13年回本。长线保证收益1%。第100年保证金额795600美元，复利IRR 1.000%。

永明这款，我看重的不是短期冲刺。

我看重的是底。

永明过往分红实现率也比较稳。2023年多款产品分红实现率达到100%。

这款适合补一笔长期可预期的现金流。比如养老底仓。

我陪我爸妈也是这么配的。底仓不求刺激。要稳。要活得久也能撑住。

活，用安盛**「盛利2」**。

盛利2的亮点，是提领灵活。

它30年复利达到6.5%。支持5/5/7、5/10/9、5/15/13等多种提领方式。

5年缴的情况下，第5年就能开始每年提取总保费的7%。比市场主流产品早1年提领。

还能终身领取。保单不断单。

我的态度也很明确。

只看稳，永明更适合打底。想要早点领、灵活领，盛利2更合适。

现金流比账面数字重要一万倍。

很多人看港险，只看第30年总价值。可到了退休后，你真正关心的是每年能领多少。领完账户还能不能继续跑。

这一点，盛利2的设计更贴近日常用钱。

不过也别误会。

提领越早，对账户增长压力越大。你要把提领方案做细。不要只看“第5年能领”。

能领，不代表必须领。

这些钱交给哪些保司：159家里，我只看这15家

产品讲完，还要回到保司。

这一步不能省。

截至2025年12月31日，香港共有159间获授权保险公司。

其中，86间经营一般业务。51间经营长期业务。19间经营综合业务。3间经营特定目的业务。

2024年香港保险业毛保费总额达到6,352亿港元。

数字看着很大。选择看着很多。

但真正适合内地家庭做长期储蓄和退休规划的，没那么多。

有些公司只做一般业务。有些不面向内地客户。有些主流产品很少。有些持牌归持牌，但不是我们要找的类型。

筛下来，符合配置需求的大概30多家。

再看公司背景、标普评级、偿付能力。

最后我会重点研究15家。

第一类，是五家国际老保司。

AIA友邦。AXA安盛。Manulife宏利。Prudential保诚。SunLife永明金融。

友邦偿付能力257%，标普AA-。安盛偿付能力216%，标普AA-。宏利偿付能力229%，标普AA-。保诚偿付能力280%，标普A。永明偿付能力200%+，标普AA。

这五家适合什么人。

适合求稳。适合保额大。适合一张保单准备放几十年的人。

到了这个岁数，求稳比求快更重要。

第二类，是六家中坚力量保司。

忠意、富卫、万通、立桥人寿、周大福人寿、安达人寿。

立桥人寿偿付能力314%+，标普AA。安达人寿偿付能力436%，标普AA。富卫偿付能力290%。周大福人寿偿付能力337%。

中坚保司不能简单理解成“小公司”。

有些偿付能力很强。有些产品设计也更灵活。

比如前面讲的立桥智选储蓄保，就适合短期过渡资金。

但我会提醒一句。

中坚保司要更看产品条款。更看公司背景。更看持续经营能力。

不要只看某一年的高收益。

第三类，是四家国资保司。

中银人寿、太保香港、国寿海外、太平香港。

四家国资保司标普评级均为A。

中银人寿偿付能力210%+。太保香港256%。国寿海外208%。太平香港282%。

国资保司的优势，是背景清晰。风格偏稳。很多家庭会觉得心理上更踏实。

但产品收益和灵活性，也要逐款看。

我不建议只凭“国资”两个字下单。

同样，我也不建议只凭“国际大牌”下单。

保司是底线。产品才是答案。

写在最后：把钱按时间切开，退休账本才踏实

这篇讲了很多产品。

但我真正想说的，不是让你照着买某一款。

而是要先把钱分清楚。

5年内不用的钱，可以看立桥智选储蓄保。10到20年的教育金，可以重点看宏利宏挚传承。20年以上传承资金，友邦环宇盈活和宏利宏挚家传承二选一。退休现金流，永明万年青星河尊享2打底，安盛盛利2做灵活提领。

这套逻辑，适合45岁以后的人。

年轻时，我们总想收益高一点。快一点。

到了临近退休，思路要变。

钱要分层。现金流要提前锁。底仓要稳。能动的钱要留出来。

我最不建议的买法，是把所有钱都压在一款产品里。

看着简单。其实风险很集中。

尤其是退休钱。

它不是一笔投资。它是你未来30年的生活费。

大贺说点心里话

如果你正在考虑港险储蓄险，别急着问哪款收益最高。先把家里的钱按5年、20年、退休后这几层分清楚。买对产品重要，买对渠道和方案也同样重要。