2026年Q2港险储蓄险榜单：智选、宏挚、环宇怎么选

你好，我是大贺。

今天这篇，聊一张2026年Q2港险储蓄险横向榜单。

不是把产品堆在一起看谁数字高。那样很容易看偏。

我更习惯按期限拆。

5年内的钱。看保证。10到20年的钱。看中期账户速度。20年以上的钱。看长期复利和提取节奏。养老现金流。还要看保证底和分红稳定性。

配置这事儿，期限错配最要命。

尤其这两年，人民币汇率波动已经常态化。2025年11月，离岸人民币兑美元在7.10-7.15区间震荡。年内还曾触及7.35附近。

美元资产必须有一块压舱石。

再看利率。2025年10月，美联储又降息25bp。联邦基金利率降到3.75%-4.00%。市场也在看2026年还有没有继续降息。

这意味着什么？

美元高息窗口，不会一直开着。

港险储蓄险这类产品，真正要看的不是一句“收益高”。而是你把哪一段资金，放进哪一个期限里。

香港159家保司，真正值得研究的没那么多

截至2025年12月31日，香港共有159间获授权保险公司。

这个数字很大。

但你别被它吓到。也别以为选择很多。

里面有86间经营一般业务。有51间经营长期业务。还有19间经营综合业务，以及3间经营特定目的业务。

我们买储蓄险、分红险、终身寿。主要看长期业务和综合业务。

很多一般业务公司，根本不是这个赛道。

香港保险市场也很成熟。到同一天，香港有1,483间持牌保险代理机构，83,611名持牌个人保险代理，还有803间持牌保险经纪公司。

2024年香港保险业毛保费总额达到6,352亿港元。

市场够大。监管也够细。

不过，真正符合内地家庭配置需求的保司，大概也就30多家。

再往下筛。看公司背景。看评级。看偿付能力。看产品长期表现。

我会把范围收窄到15家值得研究的保司。

这15家，又可以分成三类。

国际老保司5家。中坚力量6家。国资保司4家。

我的判断很直接。

不要从159家里盲选。

普通家庭没必要。

你从这15家里挑，已经覆盖了绝大多数主流需求。

老五家、中坚六家、国资四家，底盘差异要看清

选港险，我不建议一上来就盯产品演示表。

产品很重要。保司底盘也重要。

鸡蛋不能放一个篮子。但篮子本身，也要结实。

国际老保司里，主要看这五家：

AIA友邦。AXA安盛。Manulife宏利。Prudential保诚。SunLife永明金融。

数据上看。

友邦偿付能力257%，标普AA-。安盛偿付能力216%，标普AA-。宏利偿付能力229%，标普AA-。保诚偿付能力280%，标普A。永明偿付能力200%+，标普AA。

老五家最大的优势，不是某一年收益演示多漂亮。

而是历史长。资产规模大。产品线成熟。分红管理经验也长。

如果你是保守家庭。又是第一次配港险。老五家通常更适合作为主仓。

中坚力量这边，主要看忠意、富卫、万通、立桥人寿、周大福人寿、安达人寿。

这里面有几个数据很亮。

安达人寿偿付能力436%，标普AA。立桥人寿偿付能力314%+，标普AA。周大福人寿偿付能力337%。富卫偿付能力290%。

中坚保司有一个特点。

它们经常在某些产品结构上更激进。优惠力度也可能更有吸引力。

但我会更挑产品。不会只看保司名字下决定。

国资保司看四家。

中银人寿。太保香港。国寿海外。太平香港。

四家标普评级均为A。

中银人寿偿付能力210%+。太保香港256%。国寿海外208%。太平香港282%。

国资保司的风格，一般更偏稳。适合对股东背景有偏好的家庭。

不过说实话。只看收益冲刺，它们不一定总是最前排。

我的筛选顺序是这样。

先看保司底盘。再看产品期限。最后看你的资金用途。

别只盯着收益率，看底层资产。

5年期资金，我会优先看立桥「智选储蓄保」

5年以内的钱，我的态度很明确。

不要硬上长期分红险。

短钱就按短钱处理。

立桥人寿**「智选储蓄保」**，更像一笔加强版定存。

做5年期，可以拿到年化**4.49%-5.01%**的收益率。

这里看三档。

12,500美元档位，折扣5%。优惠后总保费11,875美元。第5年保证单利4.49%。

50,000美元档位，折扣6%。优惠后总保费47,000美元。第5年保证单利4.75%。

250,000美元档位，折扣7%。优惠后总保费232,500美元。第5年保证单利5.01%。

这个产品我会怎么定位？

很简单。

适合短期不动用资金。也适合只想稳稳增值的人。

它不是拿来做传承的。也不是拿来赌长期分红的。它就是把5年美元资金锁住。

在降息周期里，能锁到这个保证水平，我觉得是有价值的。

但有一点要说清。

这笔钱最好真的是5年不用。

如果你一年两年就可能拿出来周转。别碰。

10到20年横评，宏利「宏挚传承」中期表现很强

10到20年的钱，逻辑就变了。

这时候不能只看保证单利。

要看预期回本。保证回本。还要看账户现金价值爬坡速度。

宏利**「宏挚传承」**，在这个期限里很有竞争力。

测算条件是：0岁男孩、年交6万美元、交5年。

它的表现是：

预期第6年回本。保证第18年回本。第9年复利4%。第14年复利5.85%，本金翻倍。第20年复利6%，本金接近3倍。

我对这款的判断比较明确。

想锁定20年左右收益，宏挚传承可以放在前排。

它的强项不是第100年多夸张。

而是前20年账户表现比较顺。

你提不提钱，它在中期都不算弱。

宏利本身是百年保司。口碑和稳定性也够用。

不过它也不是万能。

如果你是养老现金流导向。每年都要领钱。那还要继续看提领规则。

如果你是想做30年以上传承。也不该只看20年这一段。

21到30年，友邦稳，宏利快，安盛灵活

到了20年以上，选择会更细。

这时候，我会把友邦「环宇盈活」、宏利「宏挚家传承」、**安盛「盛利2」**放在一起看。

友邦环宇盈活的节奏很清楚。

持有10年，复利3.47%。持有20年，复利5.67%。持有30年，复利6.5%。

这个表现，稳居行业第一梯队。

友邦的优势，是稳定感很强。适合做美元资产底仓。

你是为了赚钱，还是为了安心？

如果答案更偏安心。友邦会更顺手。

宏利**「宏挚家传承」**，是另一个方向。

它第27年触达6.5%收益上限。比友邦早3年。

同样在0岁男孩、年交6万美元、交5年场景下，第30年宏挚家传承预期总收益为1,756,431美元。

这个数字很接近头部水平。

我的判断也很直接。

稳定选友邦。前期爆发选宏利。

不是谁绝对赢。是资金性格不同。

你要一个长期压舱石。友邦更舒服。你想前30年冲得更快。宏利更有攻击性。

安盛**「盛利2」**，我会单独拎出来讲。

它的亮点不是只在30年复利6.5%。

更关键的是提领。

盛利2支持5/5/7、5/10/9、5/15/13等多种提领方式。

5年缴情况下，第5年就能开始每年提取总保费的7%。

比市场主流产品早1年。

还能终身领取。保单不断单。

这款适合谁？

适合很看重现金流灵活性的人。

比如你未来有教育金、养老补充、家庭备用金需求。

你不想只等账户滚大。你还希望中途能领。

那盛利2就值得看。

但我不会把它推荐给所有人。

如果你完全不打算中途领钱，只追长期账户增长。那友邦和宏利可能更直接。

如果你前期现金流压力大。又想靠保单过早解决周转。也要谨慎。

分红险不是短期现金管理工具。

要养老现金流，永明「万年青星河尊享2」更像稳底仓

养老钱，我看得更保守。

这笔钱不能只追高收益。

它要稳。要可预期。还要经得起时间。

永明**「万年青星河尊享2」**，核心优势就是稳。

它保证第13年回本。

长线保证收益1%。

第100年保证金额795,600美元，复利IRR 1.000%。

在保证金额对比里，这个底很扎实。

很多人看储蓄险，只看预期。

我不太赞成。

预期当然要看。但保证部分，才是底线。

尤其养老钱。

你不能把晚年现金流，完全押在演示假设上。

永明过往分红实现率也比较稳。

2023年，永明多款产品分红实现率达到100%。

比如万年青尊享储蓄计划。万年青星河尊享计划。2023年归原红利都达到100%。

这款我会推荐给哪类人？

想补一笔长期可预期现金流的人。尤其是养老。

不管你怎么提钱，账户余额表现不能太难看。

这是我看养老险的底线。

永明这款不一定最刺激。

但它适合做稳底仓。

如果你本来就有人民币资产。也有房产。再配一块美元保单现金流。

这就是货币分散。

不是为了短期赚快钱。

是为了让家庭资产更抗波动。

写在最后：按期限选，别拿错产品解决错问题

没有一款产品能适配所有人。

这句话不是套话。

港险储蓄险最怕的，就是拿错期限。

5年内的钱。看立桥**「智选储蓄保」**。我会把它当加强版美元定存。追求保证收益。别中途乱动。

10到20年的钱。看宏利**「宏挚传承」**。中期收益速度很强。适合想锁定20年左右收益的人。

20到30年的长期增值。看友邦**「环宇盈活」和宏利「宏挚家传承」**。稳定底仓选友邦。前期爆发选宏利。

重视提领灵活。看安盛**「盛利2」**。它适合有现金流安排的人。不是给短期周转用的。

养老现金流。看永明**「万年青星河尊享2」**。保证底比较扎实。分红实现率也稳。

我的建议很明确。

短期资金别乱进长险。养老资金别只追高演示。传承资金别只看前几年回本。

你先问自己一个问题。

这笔钱到底几年不用？

答案出来了。产品范围就小很多。

大贺说点心里话

如果你已经决定配置港险，别急着只比产品名。买法、渠道、缴费节奏，都会影响最后结果。想看清楚信息差，可以先把自己的预算和期限整理一下。