安盛盛利II：被吹爆的"557提领神器"，有个致命短板99%的人不知道

你好，我是大贺。

最近后台问盛利II的人太多了，都在问同一个问题：这款产品真能做到557提领吗？

5年交，第5年开始每年提7%，终身不断？

我不卖保险，只做测评。今天就用数据告诉你，盛利II到底能不能打，以及那个被刻意淡化的短板是什么。

盛利II来了：这次升级有多大？

先说结论：盛利II已经不是原来的配方了，几乎没有前作的影子。

还记得盛利I吗？那款只能2年交、只有3种货币选择的"纯收益机器"。很多人冲着它极致的收益去的，但缴费压力确实大。

这次盛利II直接来了个大变身：

• 缴费期扩容：从只能2年交，变成支持5年和10年两个选项。对于大多数人来说，5年交的压力明显小很多。
• 货币选择暴增：从3种直接扩到9种，新增了英镑、欧元、加元等。从第3个保单周年日起，每年可以免费转换一次货币，灵活度拉满。
• 传承功能补齐：新增双继承选项、财富管家服务，支持预设定期提款。

说白了，盛利II的产品设计实现了从单一收益到多元配置的转变。

以前是"我只管收益高，别的你别管"。现在是"收益我要，功能我也全都要"。

功能全家桶：财富管家+双重货币+身故保障

既然说到功能，咱们展开聊聊盛利II的几个核心亮点。

财富管家服务——支持向最多3位收款人派发自主入息，可以预先设定每个人的开始提取年份、提取期、提取金额。

举个例子：你可以设定大儿子30岁开始每年提5万，二儿子35岁开始每年提3万，老婆60岁开始每年提8万。一份保单，三套现金流方案，提前规划好，省心。

双重货币户口——市场首创功能。在保单价值锁定以后，可以设立两个货币账户。比如一半美元一半人民币，根据汇率情况灵活调配。

身故保障升级——提供两种选择：基本身故保障赔付**100%标准保费总额，特级身故保障赔付130%**标准保费总额。

重点来了：无论选特级还是基本身故保障，产品收益都完全一样。

相当于白送你30%的身故杠杆，不要白不要。

静态收益实测：5年交能打到什么位置？

好不好，数据说了算。

我拿和安盛同一级别的全球性大保险公司的旗舰产品做对比，统一按6万美金×5年，总保费30万美金来测算。

盛利II的基础数据：

• 预期7年回本
• 10年 IRR 3.52%
• 15年 IRR 5.01%
• 20年 IRR 5.82%
• 25年 IRR 6.07%
• 30年达到峰值 IRR 6.5%

在市场上是什么位置？我排了个序：

保单20年内：宏挚传承＞盛利II。宏利这款在中短期确实猛，没话说。

保单20~30年：信守明天（28年达到6.5%）＞环宇盈活（30年达到6.5%）＞盛利II（30年达到6.5%）。

这三款最快达到6.5%的产品差距不大，30年后再往后看意义也不大了。

说实话，盛利II的静态收益虽然都能跑到2~3位，但盛利I代那种无可匹敌的统治力消失了。

当年盛利I是什么概念？2年交，收益直接碾压全场，没有对手。

现在盛利II变成5年交，功能全了，但收益从"独孤求败"变成了"群雄逐鹿"。这是升级还是妥协？见仁见智。

优惠加持后：30年后能冲到第一

别急着下结论，还有保费回赠这张牌没打。

盛利II的保费回赠力度相当给力：

如果你持有指定储蓄及投资计划，还能额外获得**5%**回赠。

另外还有预缴优惠：首次年缴保费80000美元以下享年利率4.0%，80000美元或以上享年利率4.5%。

把优惠算进去之后，收益变化明显：

• 10年 IRR 从 3.52% 提升到 3.93%
• 20年 IRR 从 5.82% 提升到 6.01%
• 30年 IRR 从 6.5% 提升到 6.62%

关键来了：30~45年之间，盛利II优惠后收益能冲到第一位。

如果你的持有周期在30年以上，比如给孩子做教育金+婚嫁金+养老金的超长期规划，盛利II的优势就体现出来了。

提领才是王炸：557密码全市场独一份

前面说的都是"不提领"的静态收益，但很多人买储蓄险是要用的——养老、教育、现金流，都需要提领。

这就是盛利II真正的杀手锏。

先解释一下什么是557提领密码：5年交，第5年开始，从保单中提取总保费的7%，一直到终身不会中断。

自我接触香港保险以来，5年交里，我听过最牛的提领密码就是567了。而557？在我的认知里，市场上应该仅此一款产品能做到。

我实测了一下，6万美金×5年=总保费30万美金，第5年起每年提21000美元（总保费的7%）：

你别说，盛利II还真能做到，没在吹牛。甚至1万美金×5年交这种小单也能实现557。

那其他提领场景呢？

566提领（5年交，第6年开始每年提6%）

保单前14年，宏挚传承最优，盛利II第二。

但从保单第15年开始，盛利II反超成为第一，一直领先到保单31年才被星河尊享II追平。

567提领（5年交，第6年开始每年提7%）

这是极致的早提领场景，支持的产品不多。前14年宏挚传承领先，第15年开始盛利II一路领先。

星河尊享II要到保单75年才能追平盛利II。

5108晚提领（5年交，第10年开始每年提8%）

前18年宏挚传承领先，盛利II紧随其后。第19年开始盛利II反超，30年星河尊享II追平。

盛利II的动态收益（提领）是卓越绝伦的。 在极致的早提领场景下，盛利II的优势极大。

之前我一直推荐万年青星河尊享II作为提领首选，现在算是碰上一个强有力的竞争对手了。多数提领场景都被盛利II给压制。

必须说的瑕疵：保证收益是短板

优点要说，缺点也不藏着。

盛利II有一个明显的短板：保证收益表现较差。

我把老五家的保证收益拉出来对比：

表现最好的：永明的两款产品，星河传承10年保证回本、星河尊享13年保证回本，峰值保证 IRR 都是1%。这俩基本上是整个港险市场保证收益的天花板了。

表现尚可的：宏挚传承，保证18年回本，峰值 IRR 0.64%。

表现一般的：环宇盈活、信守明天，保证18年回本，峰值 IRR 0.32%。

表现较差的：安盛盛利II至尊版，保证回本期长达25年，峰值 IRR 仅有 0.23%。

是的，你没看错。盛利II的保证回本期是25年，比永明慢了整整12~15年。

这意味着什么？如果你中途急需用钱退保，在前25年内，你拿到的保证金额是低于本金的。

安盛自己也知道这个问题，所以推出了两个版本：

• 至尊版：主打高传承总价值（就是我们今天说的高收益版本）
• 至盛版：主打短保证回本期

至盛版存在的意义，就是怕大家接受不了至尊版保证收益太低、回本太慢。

但说实话，这并不是什么致命的缺陷。香港储蓄分红险的保证收益都不高，除了永明星河系列能到1%，其他的都在0.5%左右，大差不差。

要想拿到高收益，还是得看分红能不能切切实实拿到手。

而分红实现率这块，安盛确实拿得出手。2024报告年度，安盛旗下储蓄、危疾、年金及人寿等全线指标产品的分红实现率均达100%。

分红实现率100%意味着什么？意味着计划书上写的预期收益，安盛都给你兑现了。 这才是储蓄分红险最核心的考量指标。

所以，如果你能接受25年保证回本这个设定，盛利II的实际收益能力是很能打的。

安盛靠谱吗？208年历史+全球最大保险集团

最后聊聊安盛这家公司。

买香港储蓄分红险，本质上是买保险公司未来几十年的投资能力和兑付能力。产品再好，公司不行也白搭。

1、历史最悠久

安盛1817年成立于法国，屹立208年，跨越3个世纪，经历过2次世界大战以及3次工业革命。这是香港所有保司中历史最悠久的，没有之一。

能活208年的公司，说明穿越周期的能力是验证过的。

2、规模庞大

安盛是全球最大的保险集团，业务网络覆盖全球超过50个国家及地区，服务全球将近1亿客户。

资产规模6840亿美元，差不多是友邦、保诚、永明加起来的总和。同时它也是全球第三大国际资产管理机构，管理资产超过1万亿美元。

更重要的是，安盛是世界G20评选出的**9家"大而不能倒"**的保险公司之一。什么叫"大而不能倒"？就是这家公司如果出问题，会影响全球金融稳定，所以各国政府会兜底。

3、国际评级高

• 标准普尔信用评级：AA-
• 穆迪长期债务评级：AA3
• 惠誉国际评级：AA
• 偿付能力充足率：227%

这些评级意味着安盛的偿付能力和财务稳健性都是顶级水平。

4、投资策略稳健

安盛的资管业务主要由两大独立子公司负责：美国的联博基金（Alliance Bernstein）和法国的安盛投资管理公司（AXA IM），两者均为世界顶级投资管理机构。

安盛整个投资布局，固定收益类占比74%，各类债券投资总占比60.35%，**72%的投资时限在5年以上，投资组合评级77%**在A及以上。

高比例债券+长期持有+高评级资产，这一套组合拳是安盛投资稳健的根基。安盛公布的整体固定收益类投资收益率是4%，在当前利率环境下相当不错。

说到这里，正好接上最近一个热点。根据胡润百富《2025中国高净值人群金融投资需求与趋势白皮书》，**45%的高净值人群已配置境外金融产品，其中境外保险占比28%**居首，**56%**计划增配境外金融产品。

港险储蓄正在成为主流配置选择，而选择在历史和市场都验证过的安盛，一般不会太错。

我的综合评价：盛利II值得作为重点产品重点考虑。 预期总收益表现市场前3，提领收益超越永明，功能上还十分全面。

尤其是有早提领需要的朋友，如果能接受盛利II保证收益较低，那么它就是你的最佳选择之一。

货比三家不吃亏，帮你省掉踩坑的学费，这就是我做测评的初心。

大贺说点心里话

今天把盛利II从头到尾拆了一遍，优缺点都摆在这了。但说实话，产品选对只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更深。