盛利Ⅱ和星河尊享2：高提取港险里我只看这两款

你好，我是大贺。

今天是2026年05月10日。我们不聊普通的收益榜。也不聊谁的长期演示数字更好看。

今天聊一个更实际的问题。

你买港险以后，未来到底能不能持续拿钱？

很多朋友看港险，第一眼都盯着账户价值。这个习惯很正常。但站在全球配置的角度来看，我会更关心另一件事。

这笔钱的使命是什么。

是给孩子留学。是给自己养老。是未来移居、旅居、医疗、家族支出。还是单纯想在境外多一条现金流。

如果目标是未来拿钱。那你该看的就不是普通收益榜。而是高提取榜单。

这一轮筛下来，名单非常短。

只剩两款。

安盛「盛利Ⅱ」。永明「万年青·星河尊享2」。

这次不是TOP10，能留下的产品本来就少

港险榜单有很多种。

高保底榜。看确定性。高收益榜。看长期演示。高提取榜。看你能不能把钱拿出来。

这三件事，不是一回事。

很多产品在收益表上很好看。但一进入持续提取场景，表现会变形。前期能拿。后面账户变薄。或者后期很强。前面不适合动。

高提取最难的地方，不是“拿一次”。

而是拿很多年，还不能把账户拿垮。

这也是我这次不想拉一堆产品出来凑数的原因。名单长，看起来热闹。对普通家庭没意义。

真正能在高提取场景下，还能长期稳定给钱的产品，非常少。

大部分产品，要么前期强。要么后期强。能从头到尾都不掉队的，最后就是这两款。

安盛「盛利Ⅱ」。永明「万年青·星河尊享2」。

我这个判断比较直接。

如果你买港险的主要目的就是未来持续取钱，这两款才值得重点看。其他产品可以比较，但不用放在第一梯队。

这几年全球资产配置的背景也变了。

Henley & Partners《2025全球富豪迁徙报告》里，香港在2025年富豪净迁入800人，跻身全球前十。英国净流出16500人。

有钱人在用脚投票。

香港仍然是很多家庭做跨境资产配置的枢纽。港险的价值，也不只是“收益率”。它更像一台海外现金流机器。

资产要出海，现金流也要出海。

但机器能不能长期转。要测。不能只听演示。

“5/6/7”不难，翻译成人话就懂了

很多人一看到“提领密码”，就觉得复杂。

其实不用怕。

比如“5/6/7”。

意思就是：交5年钱。从第6年开始。每年拿总保费的7%。持续终身。

就这么简单。

这次测试的统一条件也很清楚。

年缴6万美元。缴费5年。总保费30万美元。

然后把市面上主流储蓄险，放到同一套提取规则里跑。

参与对比的产品包括：

• 宏利宏挚传承
• 宏挚家传承
• 友邦环宇盈活
• 保诚信守明天多元货币
• 安盛盛利II-至尊
• 永明万年青星河尊享II

我为什么喜欢这种测法？

因为它比单纯看现金价值更接近真实人生。

账户里有多少钱，当然重要。但你真正用的时候，看的是每年能拿多少钱。还能拿多久。

所谓终身现金流，本质就三件事。

能不能拿。能拿多少。能拿多久。

这三件事比IRR更接地气。

尤其是养老规划。安联集团《2025年全球养老金报告》提到，全球养老金储蓄缺口约51万亿美元。未来40年，每年还需要增加约1万亿美元退休储蓄。

这个背景下，我不太愿意把养老钱只放在单一市场里。

鸡蛋不能放一个篮子。

几十年的事，得用几十年的眼光看。

第6年开始拿钱，7%这一关已经很分人

我们先看早提。

第一组是“5/6/6”。

交5年。第6年开始。每年提总保费的6%。总保费30万美元。每年拿18000美元。

这个场景像什么？

像一笔比较温和的境外工资流。不是特别激进。对很多家庭来说，也比较容易理解。

如果只看6%，不少产品还能撑得住。

但我不会只看这一档。

因为6%太温和。筛不出真正差距。

第二组更有意思。

“5/6/7”。

交5年。第6年开始。每年提总保费的7%。也就是每年拿21000美元。

这已经很接近很多人心里想要的状态了。

不想等太久。第6年就开始拿。金额还不能太低。最好一辈子都有。

问题就在这里。

越早拿，越考验产品的底层现金流能力。

在5/6/7场景里，差距就很明显了。

第100年，安盛盛利II-至尊和永明万年青星河尊享II的账户余额达到16478024美元左右。

宏利宏挚家传承，只剩898308美元。

这个差距不是小差距。

一个是拿完以后，账户还在长。一个是长期明显被压住。

我不是说宏利这类产品不好。它在其他场景里有自己的位置。比如传承。比如长期不提取。比如看某些阶段的现金价值。

但在“第6年就开始每年拿7%”这个场景里，我会很明确。

它不是高提取第一选择。

高提取场景，本来就不是谁都适合上桌。

三种用钱方式，本质差异很大。

一种是早点开始拿。像工资。一种是前期不拿。后面越拿越多。一种是短时间内拿很多钱。

第一种最考验早期现金流。第三种最考验账户韧性。第二种更适合有耐心的人。

你选哪种，其实不是产品问题。是人生节奏问题。

如果你说，孩子十年内要读书。自己五六年后想半退休。那早提能力就很关键。

如果你说，二十年后才养老。那前期不拿，反而更合理。

第10年、第15年再拿，看的不是爽感，是续航

接着看延迟提取。

第三组是“5/10/8”。

交5年。第10年开始。每年提总保费的8%。也就是每年拿24000美元。

这类设计很适合一部分家庭。

比如孩子现在还小。留学大概十年后开始。或者现在事业收入还不错。暂时不需要动这笔钱。但希望未来某个节点，能变成稳定现金流。

第10年起提，压力比第6年小一些。

因为账户有更长时间沉淀。

但每年提8%，金额也变高了。它考验的是另一个东西。

不是起跑快不快。而是复利底子够不够厚。

这类场景里，有些产品会在前二三十年看起来不错。再往后看，差距又出来了。

你要注意。

港险很多演示表，最容易让人误判的地方，就是只看某一个年份。

比如第20年。第30年。第40年。

但现金流规划不是看一个点。它是一条线。

这也是为什么我一直强调，终身现金流只看三件事。

能不能拿。能拿多少。能拿多久。

第四组是“5/15/12”。

交5年。第15年开始。每年提总保费的12%。也就是每年拿36000美元。

这个场景就更像中期爆发。

不是马上拿。先养一段时间。到了第15年以后，现金流明显提高。

素材里有一个第40年的数据，很值得看。

在5/15/12场景第40年，保诚、安盛、永明账户余额同为1003309美元。友邦环宇盈活是812366美元。

差距不是爆炸式的。但它已经说明问题。

同样是拿钱。同样拿了很多年。账户剩下的厚度不一样。

我对友邦环宇盈活的看法也比较清楚。

它不是不能买。但如果你的核心诉求是高强度、长期提取，我不会把它放在前面。

友邦的品牌强。产品体系成熟。但高提取榜单，不是品牌榜。

这个地方要理性一点。

第20年开始每年拿16%，这才是真正压力测试

第五组是“5/20/16”。

交5年。第20年开始。每年提总保费的16%。也就是每年拿48000美元。

这个场景很猛。

对普通家庭来说，它不一定是最常用的方案。但它非常适合做压力测试。

因为它能看出一件事。

账户到底是真有底气。还是只是在温和提取下好看。

第20年才开始拿，给了账户比较长的复利时间。

但每年拿48000美元，强度也很高。

这个时候，产品之间拼的不是一句“长期收益不错”。拼的是提取以后，账户还能不能继续长。

这也是高提取榜单真正的筛子。

能拿，不难。拿得多，也不算最难。难的是拿完以后，账户还别塌。

跑完这五轮，我的态度很明确。

真正能同时做到提得动、提得久、提完还能涨的，就是安盛「盛利Ⅱ」和永明「万年青·星河尊享2」。

别的产品不是完全没价值。但它们不适合作为“终身现金流引擎”的首选。

全球配置里，每类资产要有自己的岗位。

股票负责增长。债券负责稳定。现金负责流动性。保险类现金流资产，负责跨周期给钱。

岗位不同，考核标准也不同。

你不能用收益榜的标准，去选未来每年要提款的产品。

这是很多人最容易弄反的地方。

盛利Ⅱ偏进攻，星河尊享2偏稳守

扛下五轮以后，就要看两款产品各自靠什么。

先说安盛「盛利Ⅱ」。

它几乎把“提取”这件事做到了很极致。

传统的“5/6/7”，是第6年开始拿。盛利Ⅱ可以升级成“5/5/7”。也就是第5年就开始拿钱。

这个差一年，对现金流需求强的人很重要。

它还支持“5/10/9”、“5/15/13”、“2/5/8”等多种提取节奏。

说白了，它不是只给你一种拿法。它给你很多种现金流路线。

盛利Ⅱ大约7年回本。30年左右进入**6.5%**的复利区间。

这个节奏很快。

我的判断也很明确。

如果你未来确定会用钱，而且想早点形成现金流，盛利Ⅱ优先级更高。

它适合孩子教育金。也适合提前退休现金流。也适合高净值家庭做境外备用资金池。

有钱就让它滚。需要钱就提一部分。这个灵活度，是它最强的地方。

不过它的问题也不能回避。

盛利Ⅱ更依赖分红表现。

它的保底收益比较低。保证回本时间偏长。5年交情况下，保证回本需要25年。2年交情况下，保证回本需要18年。

这个点我有保留。

不是说不能买。而是你不能把演示收益当成确定收益。

如果你是极度保守型。很怕分红不达预期。很在意合同保证部分。那盛利Ⅱ未必是你的第一选择。

盛利Ⅱ适合能接受分红波动的人。也适合更看重现金流速度的人。

再看永明「万年青·星河尊享2」。

它的风格完全不一样。

它不是把早提做到最猛。它更像一台稳稳转的养老金引擎。

保证收益可以做到接近1%。大约13年就能保证回本。

在分红险里，这个保证表现不常见。

更关键的是，它的复归红利占比更高。并且是全港唯一一款将“面值+现金价值双保证”的归原红利模式写在合同里的公司。

领钱没有手续费和折损。

这句话很重要。

因为很多人只看“能不能领”。但没看“怎么领”。有没有折损。有没有手续费。会不会伤后面的账户增长。

永明这套结构的意思是，尽量让收益更早沉淀进复利。提取时，也尽量不去伤账户根基。

你拿的钱，更像长出来的部分。不是一直砍树根。

图里有一个保证IRR数据，也值得看。

第80年，永明万年青星河尊享II的保证IRR达到1.000%。在对比产品中最高。

这个数字看起来不性感。但保证部分，本来就不是拿来炫耀的。

它是底线。

对养老钱来说，底线非常重要。

我的判断也直接一点。

如果你更看重确定性，更看重养老阶段的长期稳定，我会优先看永明「万年青·星河尊享2」。

它没有盛利Ⅱ那么进攻。但它更稳。更适合不着急用钱的人。

尤其是那种已经有国内资产、有股票基金、有房产，只想在境外放一笔长期养老金的家庭。

这类钱，不需要天天动。它需要在二十年、三十年后，还能安静地给你发钱。

写在最后：别只选产品，要先选你的现金流节奏

普通人怎么选？

我会说得简单一点。

想要灵活用钱。想早点形成现金流。选安盛「盛利Ⅱ」更合适。

更看重长期。尤其是养老阶段。更在意保证部分。选永明「万年青·星河尊享2」更合适。

这不是一句“看个人情况”的空话。

它背后是两种完全不同的现金流逻辑。

盛利Ⅱ像终身工资流。早一点。灵活一点。进攻一点。

星河尊享2像养老金引擎。稳一点。确定一点。后劲更踏实。

你真正要问的，不是“哪款产品最好”。

而是这几个问题。

你什么时候开始用钱？每年希望拿多少？要拿多久？中途会不会有大额支出？这笔钱的使命是什么？

这些问题，比任何榜单都重要。

同一款产品，用法不同，结果可能完全不一样。

站在全球配置的角度来看，港险不是万能工具。它也不是短期理财。

它适合长期资金。适合跨币种现金流。适合给家庭留一台境外现金流发动机。

短期周转的钱，别碰。未来三五年可能要用的大钱，也要谨慎。

高提取港险，买的是几十年的现金流秩序。不是一张漂亮演示表。

这点看懂了，再去选盛利Ⅱ或星河尊享2，才不容易跑偏。

大贺说点心里话

如果你已经在看港险，不要只问哪款收益高。先把未来用钱节奏算清楚。很多时候，真正省钱的地方，不在产品名字里，而在信息差和方案设计里。