盛利II、宏挚家传承、环宇盈活怎么选

你好，我是大贺。北大硕士，做港险第9年。

今天聊一个很容易被带偏的问题。

很多人看香港储蓄险。第一眼就盯着6.5%复利。销售也爱这么讲。计划书一拉出来，数字很漂亮。

但这话销售不会告诉你。

市面上很多收益榜单，默认都是完全不提领。也就是钱放进去。几十年不动。中间不拿学费。不拿养老金。不拿旅游钱。不拿周转钱。

这个测试当然能做。也有参考价值。

但它不是大多数家庭的真实用法。

我这次对比了近20款香港储蓄险。包括安盛「盛利II」、宏利「宏挚传承 / 宏挚家传承」、友邦「环宇盈活」、富卫「盈聚天下II」、永明「万年青星河尊享II」等。

我更想帮你看清楚一件事。

不是哪款产品永远最高。是你准备怎么交钱，准备放多久，中间要不要拿钱。

这个问题不讲清楚。单看6.5%。很容易被话术忽悠了。

2025年10月之后，香港保监局也在强调分红保单演示透明度。要求强化分红实现率披露。别片面宣传最高收益。

监管盯的，正是这个问题。

6.5%复利都能演示，为什么到手差很多

港险储蓄险的收益，不能只看一个终点数字。

尤其是分红险。

计划书里的收益，通常包含保证部分和非保证分红。非保证部分，取决于保司投资、派息政策、分红实现率。

你看到的6.5%。很多时候是长期演示。还默认不提领。

这个前提非常关键。

如果你买这张单子，是给孩子读大学。可能第15年、第18年就要拿钱。

如果你是做养老金。可能第60岁起每年提一笔。

如果你家里现金流不稳。第8年、第10年可能就会动用。

这些场景一变。排名会变。

问“哪款收益最高”，本身就是一个不完整的问题。

我会把它拆成三个问题。

你是2年交，还是5年交。

你准备放10年、20年、30年，还是更久。

你中间是死存不取，还是边走边拿。

这三个问题不回答。任何榜单都只能看一半。

下面我们按时间看。

10-20年要用钱，回本速度比IRR更要紧

如果你的钱只打算放10-20年。我不建议你只盯长期IRR。

这个阶段，流动性更重要。

孩子教育金。买房补款。家庭周转。都可能发生。

钱拿不出来。收益写得再好也没用。

2年交的方案里，我会优先看安盛「盛利II-至尊」。

在年交15万美元、交2年的演示里，安盛盛利II-至尊预期第5年回本。第20年复利IRR到6.21%。预期总收益是972312美元。

这个数据很硬。

它不是单纯靠后期拉高。它在10-20年这段，现金价值释放很稳。

10-20年要用钱，2年交我会选盛利II。

不是说它所有期限都碾压别人。不是这个意思。

我的判断很明确。你要的是中期灵活。它更合适。

再看5年交。

5年交更符合很多家庭的现金流。不是一次性压太多钱。节奏平滑一点。

这个赛道里，**宏利「宏挚传承」**很强。

在年交6万美元、交5年的演示里，宏利宏挚传承预期第6年回本。第20年复利IRR到6.00%。

富卫「盈聚天下II」也不弱。它同样是预期第6年回本。第20年IRR也到6.00%。

但如果只看10-20年这个区间。我会更偏向宏利宏挚传承。

原因很简单。

它的中期现金价值表现更扎实。后面也接得住。

5年交、10-20年周期，我会优先选宏挚传承。

这里也要提醒一句。

安盛盛利II-至尊5年交方案的保证回本期是第25年。

它预期表现可以看。但你如果是很保守的人。特别在意保证回本。这个点要单独拿出来看。

短期要动的钱。别放进长期储蓄险。

这是底线。

20-30年，宏挚家传承和盈聚天下II开始拉开差距

到了20-30年。逻辑就变了。

前面看流动性。这里开始看时间的力量。

你愿意等。产品之间的差距会更明显。

2年交方案里，我会重点看宏利「宏挚家传承」。

它在第30年的预期总收益是1923756美元。IRR达到6.5%。

更关键的是，它到第24年就达到6.5%复利IRR。

这个速度，在2年交里非常突出。

2年交，20年往后，我会选宏挚家传承。

它的优势不是一点点。是时间越往后越明显。

当然，这还是预期收益。不是保证收益。

但在同样演示口径下，它的曲线更漂亮。

5年交方案里，我会看富卫「盈聚天下II」。

它在第25年达到6.5%复利IRR。同级别里速度很快。

第30年预期总收益是1756392美元。IRR达到6.5%。

这个成绩，不用绕弯子。

5年交、20-30年周期，我会优先选盈聚天下II。

它适合什么人？

适合你已经确定这笔钱不用急着动。想给孩子做一笔跨度更长的教育金。或者给自己做未来养老金底仓。

但你要注意。

它不是给短期资金用的。

你如果第8年、第10年就可能要取大钱。别拿20-30年的优势来说服自己。

那是错配。

很多销售最喜欢在这里偷换概念。

给你看30年收益。却不问你能不能放30年。

给你看6.5%。却不问你第15年要不要拿钱。

销冠最怕你问这个问题。

我到底哪一年要用钱？

这个问题一问。很多推荐就没那么稳了。

30年以上，别只看计划书，要看保司兑现能力

如果你准备放30年以上。那已经不是普通攒钱逻辑了。

这更接近传承。或者超长期养老金规划。

复利在这个阶段很夸张。

1元本金，按6%复利滚40年。终值约10.29。

按4%复利滚40年。终值约4.80。

按2%复利滚40年。终值约2.21。

时间越长。差距越大。

但这里我反而会更谨慎。

因为港险储蓄险的大头，往往来自分红。

分红不是写在合同里的确定收益。

它要看保司长期投资能力。也要看派息纪律。

过去11年平均分红总实现率里，忠意、周大福、立桥是100%。万通98%。宏利96%。安盛95%。友邦93%。富卫和永明都是91%。国寿海外90%。安达84%。保诚73%。

这个表，不是让你只看谁第一。

更重要的是看稳定区间。

30年以上，我会更看重保司底盘。

宏利、安盛、友邦、永明这类老牌公司。不是每个产品都适合你。但长期兑现能力，必须放进判断里。

2年交超长期，我依然偏向宏利「宏挚家传承」。

第50年，宏利宏挚家传承和安盛盛利II-至尊预期总收益都约678万美元。IRR都是6.5%。

这个水平已经很高。

5年交超长期，我会把**友邦「环宇盈活」**放在很靠前的位置。

友邦环宇盈活第50年预期总收益约618.9万美元。IRR也是6.5%。

它不一定每个阶段都最亮眼。

但30年以上看，友邦的品牌底盘和长期派息记录，是我愿意给权重的。

5年交、30年以上，我会选环宇盈活做压舱。

边拿边用，永明星河尊享II更适合稳一点的人

前面讲的，大多是不提领场景。

但真实生活里，很多人不是这样用。

更常见的是边走边拿。

比如566提领。

也就是5年交。年交6万美元。第6年开始，每年提取总保费的6%，也就是18000美元。

这个场景更像养老金。也像持续教育金。

在这个演示里，前15年，宏利宏挚传承账户价值领先。

但到第30年开始，盛利II、盈聚天下II、星河尊享II三款产品的账户价值，基本步调一致。

如果你问我，提领取向我最推荐哪款。

我会选永明「万年青星河尊享II」。

理由不是它每一年都最高。

理由是它稳。

它的保底收益高达1%。复归红利占比在20%以上。

这两个点很重要。

复归红利派发后即保证。它比完全依赖终期红利的结构更让人踏实。

主流强提领产品里，高保底和高复归红利占比，很难同时兼备。

你要边拿边用，我更愿意选星河尊享II。

特别是保守型家庭。

你不是追求榜单第一。你是希望提了钱之后，账户还别太虚。

这个需求，星河尊享II更对味。

写在最后：2026年港险选择，别再只问哪款最高

到2026年05月10日这个时间点，我会这样总结。

如果你完全不提领，只看不同周期。

10-20年：

• 2年交，选安盛盛利II
• 5年交，选宏利宏挚传承

20-30年：

• 2年交，选宏利宏挚家传承
• 5年交，选富卫盈聚天下II

30年以上：

• 2年交，选宏利宏挚家传承
• 5年交，选友邦环宇盈活

如果你要边拿边用。

我会重点看永明万年青星河尊享II。

港险不是不能看收益。

收益当然要看。

但你不能被单一数字牵着走。

怎么交。放多久。拿不拿。

这三个问题，才是筛产品的起点。

问清楚了。很多榜单就没那么神了。

问不清楚。再漂亮的6.5%，也可能不是你的6.5%。

大贺说点心里话

如果你已经有明确预算，别急着让销售直接出计划书。先把资金使用时间表理清楚，再看哪款产品匹配。港险真正的信息差，往往不在产品名字，而在怎么买、怎么设计、怎么少走弯路。