安盛盛利II：收益不是第一，胜在提领和结构

你好，我是大贺。

最近问安盛「盛利II」的朋友不少。尤其是新出的2年交版本。

这款产品挺有意思。去年一个季度销量到了50亿。市场热度很高。

但我直接说。它不是静态收益最猛的那一类。尤其是5年交。放到几款顶级储蓄分红险里看，基本排不上前三。

那问题就来了。

收益不是第一。为什么还能卖这么多？

我觉得答案不在一个单点。也不在销售嘴里的“高收益”。真正要看的是它的提领能力、版本设计、缴费节奏，还有它适不适合你的钱。

这篇我不吹不黑。用数据说话。

盛利II卖得好，不是因为收益最猛

安盛盛利II，是之前市场上很火的产品升级版。

现在版本也多。

有至尊版。有至盛版。

身故保障又分基础身故和特级身故。

缴费期还有2年交和5年交。

说句心里话。很多朋友不是看不懂港险。是被这些版本绕晕了。

更容易误判的是收益。

很多人一听“一个季度50亿”。下意识会觉得，它肯定是市场收益第一。

不是。

盛利II不是市场收益第一的产品。

它真正厉害的地方，不是把某一个收益数字做到特别夸张。而是它在中长期收益、现金流提领、产品结构之间，做了一个比较均衡的组合。

这也是现在大额资金买港险的一个变化。

香港保监局2025年上半年数据里，香港保险单均保费升到31.5万港元。同比提升24%。大额趸交占比接近一半。

这说明什么？

买的人越来越不是只看一个IRR数字。更看重这笔钱以后怎么用。什么时候能取。取了以后账户还剩多少。能不能做传承。能不能换币种。

盛利II的卖点，正好踩在这里。

放到同类产品里，盛利II的位置很清楚

我拉了张对比表。

先看5年交。假设是0岁男孩，年交6万美元，交5年。

几款产品达到6.5%复利IRR的时间分别是：

• 宏挚传承：第47年
• 宏挚家传承：第27年
• 环宇盈活：第30年
• 信守明天：第28年
• 盛利II-至尊：第30年
• 万年青星河尊享II：第50年

盛利II-至尊是第30年达到6.5%。不算差。但也不是最快。

再看2年交。

假设是0岁男孩，年交15万美元，交2年。

保证回本期这块：

宏挚传承第17年。宏挚家传承第13年。盛利II-至尊第18年。万年青星河尊享II第13年。

盛利II的保证回本，也不是最快。

不过2年交版本，我评价会更高一点。

它的表现比较均衡。前期没有特别拖。中后期也没有明显短板。

这类产品我不怕它不是第一。

我怕的是只在某一年好看。换一个年份就掉队。

盛利II不是冲刺型选手。它更像长跑型选手。速度不一定最炸。但节奏稳。

真正的核心，是557和258提领

这里面有个信息差。

很多人比较储蓄险，只盯着总现金价值。或者只看第30年IRR。

这当然要看。

但盛利II真正的竞争力，不在这里。

它的核心竞争力，是提领功能。

5年交，可以做“557”提领。

也就是从第5年开始，每年可提领总保费的7%。而且可以长期持续。

这点在市场上不多见。

很多同类产品能做收益。也能做提取。但提取后账户余额，会掉得比较明显。

盛利II强在什么地方？

它不是只让你取钱。它还尽量让账户继续留得住。

2年交也有自己的特点。

它可以做“258”提领。

从第5年开始，每年提领总保费的8%。

提领比例更高。启动也很早。

这就是我比较认可盛利II的地方。

它不只是一个“放进去等增值”的产品。它更像一个现金流账户。

孩子教育要用钱。可以提。

退休后要补充现金流。可以提。

暂时不用钱。就继续滚。

不用在“取钱”和“增值”之间选一个。

当然，你要记住。提领演示不是保证承诺。分红险里的非保证部分，永远要留一层余地。

但产品结构本身，确实给了你更好的操作空间。

这点很实用。

至尊版和至盛版，其实瞄准两种人

盛利II还有一个容易让人纠结的地方。

至尊版。至盛版。到底怎么选？

我把话说简单。

至尊版偏赚钱。至盛版偏保守。

两个版本的底层框架差不多。

都支持9种货币选项。都有免费信托功能。也有双重货币账户。

“258”提领和“557”提领，也都支持。

真正的差异，主要在收益节奏和身故保障上。

至尊版身故赔偿杠杆是130%已交保费。

至盛版身故赔偿杠杆是150%已交保费。

至尊版是全渠道开放。代理和经纪都有。

至盛版限制更多。只限安盛自家持牌代理人销售。

怎么理解？

至尊版更像一笔长期滚利的钱。

收益空间更高。越到后面优势越明显。适合规划周期长的人。

至盛版更像一笔强调安全感的钱。

回本更快。身故赔得更多。保障味道更重。

我的判断很明确。

如果你买盛利II的核心目的，是长线储蓄和灵活提领，至尊版就够了。

没必要为了更高身故杠杆，牺牲太多配置自由度。

至盛版不是不好。

它适合很明确看重保证回本速度。也看重身故杠杆的人。

但多数家庭买这类港险，本质还是资产配置。不是买保障。

别光听销售说版本更高就更好。版本选择要回到你的目标。

2年交和5年交，差别不只是缴费压力

再说缴费期。

盛利II现在有2年交和5年交。

很多人会问，哪个更好？

我不会这么问。

我会问你。你是手里已经有一笔钱。还是想慢慢投入？

同样看至尊版。总保费30万美金。

2年交的数据是：

保证回本期第18年。预期回本期第5年。第28年达到6.5%。

5年交的数据是：

保证回本期第25年。预期回本期第7年。第30年达到6.5%。

第20年看得更清楚。

2年交IRR是6.21%。

5年交IRR是5.82%。

到第100年，2年交预期总收益超过1.57亿美金。

5年交约1.44亿美金。

差距不小。

但这个差距，不神秘。

说白了，就是时间。

2年交更早把钱放进去。更早进入复利轨道。起步快。发力早。

5年交更平缓。每年压力小一点。适合现金流没那么集中的家庭。

我的建议也很直接。

手上有一笔长期不用的钱，优先看2年交。

想分批投入，或者不想短期缴费压力太大，就选5年交。

在能力允许的情况下，我会更偏向2年交。

但有个前提。不能为了2年交，把家庭流动性压得太死。

短期周转的钱。不要拿来买。

特级身故的30%杠杆，多数家庭用不到

盛利II还有基础身故和特级身故。

这部分其实很好选。

基础身故赔付，是100%身故赔偿。

特级身故，是130%身故赔偿。也就是提高杠杆。放大保障。

这里我态度比较明确。

90%的人，用基础身故就够了。

原因很简单。

买盛利II，本质是做资产配置。不是买高杠杆保障。

你想要的是中长期现金价值。提领能力。多币种安排。还有未来传承。

不是用储蓄险去堆身故杠杆。

如果你是家庭经济支柱。确实有明确需求。比如万一出事，要给家里留一大笔确定赔付。

那可以考虑特级身故。

但大多数家庭，不需要这么绕。

想要保障。买定寿更直接。

想要资产增值。盛利II基础版本就够用。

用储蓄险做高保障，通常不划算。

这点我不建议硬上。

写在最后：盛利II适合长期资金，不适合短钱

盛利II卖得好，我觉得并不奇怪。

内地储蓄收益这些年一直在往下走。到2025年10月，国有大行1年期定存利率已经到0.95%。3年期也只有1.25%。

在这种环境下，很多家庭会自然去找长期资产。

港险的吸引力也在这里。

但我还是要把边界讲清楚。

盛利II不是适合所有人的产品。

它的保证部分不算高。回本也不算快。

它真正的优势，是中长期。是提领能力。是非保证收益的长期空间。

适合的人很清楚。

有一笔10年以上不用的钱。

想做一笔可进可退的资产。

未来有教育金、退休金现金流需求。

也有一点传承规划意识。

这类人，可以重点看盛利II。尤其是至尊版2年交。

不适合的人也很清楚。

5年内要用的钱。别碰。

极度保守，只看保证收益的人。不适合。

想频繁操作，博市场短期机会的人，也不适合。

这不是它的玩法。

说句心里话。盛利II最重要的判断，不是“买不买”。

而是这笔钱到底该不该用这种方式配置。

2年交还是5年交。要不要提领。什么时候提。提多少。用美元还是其他货币。家庭成员怎么放。

这些都要算。

不算一遍，很容易只看见漂亮演示。看不见自己的现金流压力。

大贺说点心里话

如果你已经看懂盛利II的逻辑，下一步就别只问收益表了。更该把自己的资金周期、提领需求和版本选择放在一起算一遍。港险这件事，信息差确实会影响最后结果。