友邦「环宇盈活」：干翻自家「盈御3」？9年港险老顾问扒出3个没人说的真相

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近友邦搞了个大动作——新品**友邦「环宇盈活储蓄计划」上线，直接把自家王牌友邦「盈御3」**按在地上摩擦。

很多客户问我：友邦这是在干嘛？自己卷自己？

说白了就是，友邦终于想通了一件事：光靠"长期收益好"这张牌，已经不够用了。

环宇盈活的出现，彻底打破了友邦"只擅长长期收益"的刻板印象。

今天我就用数据给你拆解清楚，这款新品到底有没有真材实料。

收益实测：中前期逆袭有多猛？

先给你算一笔账。

5万美元×5年交，我把环宇盈活和盈御3放在一起对比：

回本速度： 环宇盈活预期第7年回本，比盈御3快1年；第18年保证回本，这个数据很有意思——保证回本时间一样，但预期回本快了整整1年。

中期收益： 第20年，环宇盈活预期现价67.6万美金，盈御3是67.4万美金，差距不大。

但是到了第30年，差距就拉开了——环宇盈活已经达到6.5%的收益上限，比盈御3快了整整17年。

长期收益： 第40年，环宇盈活预期现价274万美金，盈御3是257万美金，多出17万美金。

放到整个市场来看，在目前5年交的产品里，环宇盈活的收益表现能排到第一梯队。

"中期猛、长期稳"——这就是环宇盈活的收益特点，实现了中前期收益的逆袭。

提领测试：567提取不断单

收益好是一回事，能不能灵活用钱是另一回事。

保单的20-40年是主要使用周期，提领是否灵活、会不会断单，这个问题很重要。

先看收益结构：保单前30年，环宇盈活的复归红利占比显著高于盈御3。

中短期红利+分红占比更高，灵活提取，及早"落袋为安"更放心。

再看实际提领表现。我用567提领方案测算：10万×5年交，第6年起每年提取**7%**总保费（3.5万美元），一直提到终身。

结果很惊人：

• 盈御3在第40年断单，预期总提取+退保金额130万美元，IRR 5.08%
• 环宇盈活提领不断单，预期总提取+退保金额426万美元，IRR 5.89%

环宇盈活比盈御3多领将近300万美元。

这个差距，说白了就是"能用"和"不能用"的区别。

底层逻辑：投资策略升级解密

为什么环宇盈活能做到复归红利更高、收益还更猛？

答案藏在底层资产配置里。

根据官方产品说明书：

• 盈御3投资策略：债券固收类型不低于25%、增长型不超过75%
• 环宇盈活投资策略：债券固收类型不低于20%、增长型不超过80%

增长型资产配置比例上限提高了5%，环宇盈活的底层资产配置方面会更激进一些。

有人可能担心：更激进会不会分红实现率波动更大？

友邦最大的特点就是"稳"，不仅公司经营稳，产品设计的投资理念也稳。2024年整体分红实现率表现亮眼，多款主力产品连续多年总现金价值实现比率**100%**达成。

功能亮点：三大市场首创

除了收益和提领，环宇盈活在功能上也有创新。

基础配置延续了友邦一贯水准：货币转换、保单分拆、更改受保人、红利锁定与解锁，该有的都有。

更值得关注的是三项市场首创：

1. 受益人灵活选项

受益人在达到指定年龄或患指定疾病时，可选择一次性或分期收取身故赔偿。

2. 未来守护选项

保单暂管人可将保单分拆为两张，指定家庭成员在指定日期或年龄接管分拆保单所有权。

3. 健康障碍选项

持有人可预先指定最多两位18岁以上家庭成员为接收人，持有人患指定疾病或永久精神无行为能力时，可申请接收保单价值或成为保单持有人。

无论是打算中短期持有（孩子教育金、旅游基金、养老金）还是超长期持有（财富传承、家庭储蓄），友邦环宇盈活都可以满足。

总结：谁该选「环宇盈活」？

说到底，环宇盈活的出现是友邦用"新优势"覆盖了盈御3的"旧短板"。

中短期收益、提领灵活、附加保障，每一项都戳中家庭的实际需求。

我一般会这样建议：

• 选「环宇盈活」：看重中短期收益、需要灵活提领、计划20-40年内使用
• 选「盈御3」：纯粹长期持有、财富传承为主、追求更稳健的资产配置

当然，两款产品组合投保也是一个不错的选择。

大贺说点心里话

产品选对了只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，差别可能比产品本身还大。