宏利「宏挚传承」被吹成"港险卷王"，我扒了7款产品数据，发现一个真相

你好，我是大贺。

最近后台被**宏利「宏挚传承」**的问题刷屏了——"大贺，这产品真有那么牛吗？""销售说它是港险卷王，我怕被忽悠""和友邦、永明比到底谁更强？"

说实话，我理解大家的焦虑。2025年5月，六大国有银行第七次下调存款利率，1年期定存跌到0.95%，3年期才1.25%。钱放银行越来越不值钱，想找个靠谱的去处，结果港险市场产品一堆，销售各说各的好，谁敢轻易下手？

行，咱们拿数据说话。我花了整整一周，把市面上主流储蓄险的收益数据全拉出来做了横向对比。结果嘛……确实有点意外。

港险储蓄险这么多，「宏挚传承」凭什么被叫"卷王"？

先说结论：这个"卷王"的称号，不是白叫的。

美元保单10年IRR 4.29%，20年IRR直接干到6%——这个数字很关键，因为市面上能在20年内跑到6%的产品，屈指可数。

别听销售吹，看看真实对比：友邦、保诚、永明这些大牌保司的主力产品，前20年的收益表现确实被「宏挚传承」甩在后面。这不是我说的，是数据说的。

但是"卷王"就意味着完美吗？当然不是。这产品的优缺点都非常明显，适合谁、不适合谁，我今天掰开揉碎了讲清楚。

收益对比：美元保单前20年，它确实是第一

先看最核心的——收益。

我把5年缴主力产品的美元保单收益做了个对比表，数据不会骗人：

重点看几个关键节点：

10年IRR：「宏挚传承」4.29%，友邦环宇盈活3.47%，友邦盈御3只有2.76%，永明星河尊享II是3.10%。差距一目了然。

20年IRR：「宏挚传承」直接拉到6%，友邦环宇盈活5.67%，永明星河尊享II是5.72%。前20年爆发力十足，完美匹配教育金、养老储备等中期需求。

保证收益：「宏挚传承」18年保证回本，保证收益表现属于市场第一梯队水平，仅次于永明的10年和13年保证回本。

第47年IRR达到**6.5%的峰值，终身按照6.5%**进行复利增值。这意味着什么？如果你今年给刚出生的孩子买，等他47岁时，收益增速达到顶峰并锁定。

我帮你们算过了：对比银行1年定存**0.95%**的利率，港险储蓄险的收益优势在对比中太突出了。同样一笔钱，放银行和放港险，20年后的差距可能是几倍。

人民币保单对比：前15年TOP1，20年仍在前三

有人说："大贺，我不想换汇，人民币保单怎么样？"

来，继续看数据：

人民币保单10年IRR 3.42%，15年IRR达到5.29%，20年IRR达到5.52%。

对比同期其他产品：友邦盈Y多元货币3在第10年是2.02%，信S期天多元货币是1.61%，「宏挚传承」直接甩开一个身位。

人民币保单前15年收益表现排名TOP1，第20年收益位列前三。如果你不想折腾换汇，又想要相对靠谱的收益，这个数据值得参考。

当然，人民币保单整体收益比美元保单低一些，这是汇率和币种特性决定的，不是产品本身的问题。

回本速度对比：6年预期回本，第一梯队

买储蓄险，除了看收益，还得看回本速度。毕竟谁也不想钱压进去十几年还亏着。

5年缴产品预期6年回本，18年保证回本——这个速度在市场上是第一梯队，为投资者提供了更好的资金流动性。

不同缴费期的回本速度我也列出来了：

• 整付保费预期3年回本
• 3年缴预期5年回本
• 5年缴预期6年回本
• 10年缴预期8年回本
• 15年缴预期13年回本

规律很明显：缴费期越短，回本越快。如果你手头资金充裕，想要更快的资金周转，可以考虑整付或短期缴费。

对比友邦盈御3的8年预期回本、永明星河尊享II的7年预期回本，「宏挚传承」的6年确实更快一步。别小看这1-2年的差距，对于急需用钱的人来说，可能就是救命的时间窗口。

这也是为什么我说它适合中短期规划——回本快，意味着你的资金不会被长期锁死，灵活性更强。

但20年后呢？长线收益不是它的强项

吹完优点，必须说真话。

「宏挚传承」不是"全能款"，20年后长线收益乏力，更适合中短期规划。

为什么？问题出在分红结构上。

与传统储蓄险"复归红利+终期红利"的双引擎结构不同，「宏挚传承」仅依赖终期红利单核驱动，缺少复归红利这个"缓冲垫"。

这意味着什么？早期大额提领会导致终期红利大幅折损，复利基数衰减。分红结构单一，不适合做早期大额提领。

如果希望20年后用钱，这款产品就不是最佳选择。保单20年后，与其他同类产品相比，收益增长速度确实会放缓。

所以我的建议很明确：如果你的资金需求在10-20年内，「宏挚传承」是个好选择；如果你打算放30年以上传承给下一代，可能需要再看看其他产品。

灵活性对比：提领方案确实丰富

说完收益，再说灵活性。

「宏挚传承」支持"566""567""56789"等多种提领方式，这个灵活度在市场上算是顶级配置。

更关键的是它独创的**"无忧选"**：缴费完成后第二年即可提取红利，不影响现价增长。

具体开始时间：

• 整付保费：第2个保单周年开始
• 3年缴：第4个保单周年开始
• 5年缴：第6个保单周年开始
• 10年缴：第11个保单周年开始
• 15年缴：第16个保单周年开始

提取方案多样化、灵活性强，无论你想"早用钱、多提领、先回本再领钱"，都能找到合适的方案。

但我要泼一盆冷水：无忧选同样建议后期再使用。前面说过，这款产品分红结构单一，早期大额提领会伤害长期收益。

所以虽然"无忧选"听起来很诱人，但建议15年以后再考虑使用。

灵活性是把双刃剑——用得好是锦上添花，用不好是自断财路。

公司实力对比：全球十大，香港强积金第一

产品再好，也得看公司靠不靠谱。

宏利金融在香港、多伦多、纽约、菲律宾四大证券交易所上市，这个背景在保险公司里算是顶配了。

几个关键数据：

• 宏利是全球十大人寿保险公司之一，拥有37,000多名员工，服务超过3,600万名客户
• 截至2025年3月31日，宏利金融旗下管理及托管资产高达1.6兆加元
• 宏利获标准普尔AA-财务实力评级，惠誉评级AA-，穆迪评级A1
• 截至2025年第一季末，宏利香港在强积金市场的市场占有率为27.6%，为全港最大强积金服务供应商

2025年第一季年度化保费等值销售额增长172%，新造业务价值增长113%——这个增速说明市场对宏利的认可度在提升。

再看分红实现率：宏利公布旗下35款产品最新总现金价值比率，最高102%，最低54%。平均分红实现率94.6%，最大值109%，最低值32%。

99%的终期红利保险达到**95%以上总现金价值比率，95%的终期红利保险达到超过95%**分红实现率。

宏利的信誉与实力值得信赖。买保险买的是长期承诺，公司能不能活到你领钱那天，这个问题很重要。

对比结论：中短期需求选它，长期持有另寻

说了这么多，最后给个明确的结论。

「宏挚传承」确实是一款优点和缺点都十分明显的产品：

适合的人：

• 认可宏利的品牌和实力
• 有中短期资金需求（10-20年）
• 希望快速回本且对灵活性要求高
• 为孩子规划教育金或准备10-20年后的退休储备

不适合的人：

• 追求长期高收益（如30年以上）
• 对分红结构稳定性要求极高
• 打算早期大额提领

若追求长期高收益（如30年以上）或对分红结构稳定性要求极高，可能需考虑其他产品。

没有完美的产品，只有最适合的选择。别被"卷王"的名号冲昏头脑，也别因为几个缺点就全盘否定。关键是看你自己的需求在哪里。

大贺说点心里话

数据对比做完了，但怎么买、从哪个渠道买，这里面的门道可能比产品本身更重要。同样的产品，不同渠道的成本差距，可能让你多交好几万冤枉钱。