忠意启航创富(卓越版)：前20年收益吊打全场，但有个致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。测评过50+款港险储蓄产品后，今天聊一款让我又爱又恨的产品——忠意「启航创富(卓越版)」。

港险储蓄市场：谁在争夺短期收益王座？

2025年港险市场发生了一件大事：香港保监局从7月1日起实施分红演示利率上限指引，非港元保单上限从7%降至6.5%。

数据不会骗人——以年缴25万美元、持有30年保单为例，7%与6.5%演示利率的差额可达32万美元。新规之下，真正能打的高收益产品越来越稀缺。

就在这个节骨眼上，忠意「启航创富(卓越版)」杀出重围，拿下了保单前25年预期收益市场第一的位置。

但别急着下结论，咱们用事实说话，把它和市场上的热门产品一一对比，看看这个"短期收益王"到底成色几何。

2年缴对决：忠意 vs 九大热门产品

先看2年缴的战场。

拉个表格一目了然：

**忠意「启航创富(卓越版)」**2年缴+现行折扣后：

• 第10年预期IRR 5.03%，在支持2年缴的产品中排名第一
• 第20年预期IRR 6.24%，收益直接翻3倍

对比安盛、保诚、宏利、周大福、永明、富卫、中国人寿等九大热门产品，前期收益优势非常明显。

但这才是真相——第30年开始，忠意的长期收益基本掉出第一梯队。表格里30年那一栏，富卫、周大福、万通都反超了上来。

这意味着什么？如果你的投资周期是10-20年，忠意是当之无愧的王者。但如果你打算放30年以上，就要重新掂量了。

5年缴对决：15-20年收益谁更强？

再看5年缴的战场。

5年缴+现行折扣后，忠意的表现同样亮眼：

• 保单第15-20年，预期收益市场第一
• 5年缴（18%回赠）：第10年预期IRR 4.25%，第20年达到6.38%

别被营销话术带偏，我推荐大家优先考虑5年缴。原因很简单：

• 第一，年交保费压力更小，5万美元起步就能享受18%的保费回赠；
• 第二，在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现反而更出色，20年IRR比2年缴还高出0.14个百分点。

从表格也能看出，第10年和第25年，忠意5年缴的预期收益也能保持在前三名，中期优势非常扎实。

优惠力度对比：忠意的保费回赠有多猛？

说到保费回赠，忠意的优惠力度在市场上属于"顶配级别"。

5年缴费无门槛优惠**18%**起步，而且是保费次年回赠，不是画饼。

具体来看：

2年缴保费回赠：

• 年缴<20万美元：回赠2%
• 年缴≥20万-<50万美元：回赠3%
• 年缴≥50万-<100万美元：回赠4%
• 年缴≥100万美元：回赠5%

5年缴保费回赠：

• 年缴<5万美元：回赠18%
• 年缴≥5万-<10万美元：回赠20%
• 年缴≥10万-<20万美元：回赠22%
• 年缴≥20万美元：回赠25%

算上保费回赠后，2年缴（2%回赠）第10年预期IRR从4.78%提升至4.89%，第20年从6.11%提升至6.17%。看起来提升不大。但复利滚起来，差距会越拉越大。

提领能力对比：566演示下的差距

前面说了这么多优点，现在该说说这款产品的致命缺陷了。

**忠意「启航创富(卓越版)」**只有保证收益+终期红利（非保证）两个账户。

关键问题在于：终期红利于保单退保（全部或部份退保）或保单终止时才支付。

这意味着什么？你每提领一次，终期红利就被透支一次。红利结构失衡，提领后收益断崖式下跌。

咱们用经典的566提领密码来演示：5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%（15000美元）。

**忠意「启航创富(卓越版)」**提领后的剩余价值跟其他产品相比，差距不是一般的大：

• 第30年剩余价值：忠意33万 vs 永明万年青星河57.8万
• 第50年剩余价值：忠意53.7万 vs 永明万年青星河146万

同样的提领策略，30年后差距近25万美元，50年后差距近100万美元。

如果你是打算短期内就开始领钱至终身，想用作教育金、养老金的朋友，可能永明和万通等适合提领的产品更适合。

保司实力对比：忠意的底牌

产品再好，保司不靠谱也白搭。忠意的底牌是什么？

香港忠意是意大利忠利保险集团的子公司，忠意集团创于1831年，是意大利第一的保险集团，常年上榜全球九大、大而不能倒的保险公司。

几个核心数据：

• 资产管理规模高达6.9万亿港元（8630亿欧元）
• 业务遍布全球超50个国家
• 2024年集团保费总收入超过952亿欧元
• 偿付能力比率210%

最关键的是，忠意过往分红实现率均在100%或以上，稳定性极强。丰S税悦保延期年金2021年生效保单分红实现率102%，2022年生效保单104%。

**忠意「启航创富(卓越版)」**的中期爆发力还源于其投资策略：

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0-80%

保单初始期，固收类资产占比达到60%，稳扎稳打；保单后期，非固收类资产占比从40%增长到80%，追求更高收益。

数据回测显示：目标投资组合20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。有效的策略，确实更容易穿越周期，兼具保本+增值。

结论：不同需求选不同产品

测评到这里，**忠意「启航创富(卓越版)」**的画像已经很清晰了：

产品特点非常鲜明，就是主打前20年高收益。

支持2年或5年交，只支持美元保单，没有货币转换功能。

适合人群：追求前20年高收益，计划10-20年不动本金的中产及以上客户。把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益红利——对这类人来说，忠意可能是"最优解"。

不适合人群：打算边存边取、用作教育金或养老金持续提领的朋友，建议看看永明、万通等提领友好型产品。

别被营销话术带偏，选产品的核心是匹配自己的需求。

大贺说点心里话

产品选对了只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，省下来的钱可能比收益差还多。