永明「万年青星河传承2」：被吹上天的"养老神器"，3个致命焦虑它能解决几个？

你好，我是大贺。

前几天看到安联发布的《2025年全球养老金报告》，有个数字让我倒吸一口凉气——全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，未来40年每年需要增加1万亿美元的退休储蓄才能填上这个窟窿。

更扎心的是，中国香港等新兴市场的老年抚养比，未来25年将增加近两倍。

咱们来算一笔账：2025年中国预计新增退休人员800万，社保养老金替代率可能降至30%-40%，远低于国际劳工组织55%的最低标准。

什么意思？就是你退休后，社保只能给你发在职时三四成的钱。

别等退休了才发现钱不够。

所以最近很多人来问我港险储蓄险，尤其是永明刚升级的**「万年青星河传承2」**。今天就从养老现金流的角度，帮你拆解一下这款产品。

买港险最怕什么？三大焦虑直击灵魂

做了8年家庭财务规划，帮300多个家庭做过养老测算，我发现大家对港险储蓄险的顾虑，翻来覆去就那么几条：

第一，回本太慢。 动不动十几二十年才回本，万一中间急用钱怎么办？钱锁那么久，心里没底。

第二，分红不确定。 演示收益看着挺美，6%、7%的复利，但那是"预期"啊，万一到时候缩水呢？保险公司说的话能信吗？

第三，传承太复杂。 想给孩子留点钱，又怕自己养老不够用。既要养老又要传承，鱼和熊掌能兼得吗？

这三个焦虑，我称之为"港险灵魂三问"。

今天就用**永明「万年青星河传承2」**这款产品，逐一回应这些焦虑。看看它能不能让你"一经派发即100%保证，彻底告别分红波动的焦虑"——这是永明官方的原话，咱们来验验货。

焦虑一：回本太慢怎么办？

提前规划不是焦虑，是负责。但前提是，你的钱不能被锁死太久。

先说结论：「万年青星河传承2」保证回本时间只需10年，比孪生兄弟「万年青星河尊享2」还要提前3年实现保证回本。

注意，这是"保证"回本，不是"预期"。

如果看预期回本时间，更快——2年缴预期6年回本，5年缴预期7年回本。

这个速度什么概念？我翻了一圈市面上的主流储蓄险，回本速度可以说是行业天花板。

咱们看一张现金价值表，以0岁女宝宝、2年缴、每年10万美元为例：

几个关键节点：

• 第6年：预期总价值超过20万美元总保费，实现预期回本
• 第10年：保证现金价值274,906美元，超过总保费，实现保证回本
• 第20年：总价值达600,876美元，翻了3倍

10年保证回本，意味着你的本金安全有底线；6年预期回本，意味着你的资金流动性有保障。

对于养老规划来说，假设你40岁开始投，50岁保证回本，之后就是净赚。到60岁退休时，已经增值20年了。

焦虑二：分红说得好听，能兑现吗？

这是我被问得最多的问题。

毕竟港险的高收益很大一部分来自非保证的分红，如果分红实现率拉胯，那演示表上的6%、7%就是画饼。

先看永明的分红实现率成绩单。

永明在官网公布了2024年最新分红实现率，多款储蓄、传统人寿、年金、危疾产品的总现金价值比率均达100%或以上。

具体到「万年青」系列：2023年投保的「万年青·尊享储蓄计划」，2024年的总现金价值比率为100%。

100%意味着什么？就是保险公司承诺给你的分红，一分不少地兑现了。永明交出了一份令人满意的分红答卷。

但这还不够。过去100%，不代表未来100%。

所以永明搞了个"双重锁定"机制，这才是真正让我眼前一亮的设计。

第一重锁定：归原红利双保证

这个是市场唯一——归原红利一经公布即保证，同时锁定面值和现金价值。

其他产品的归原红利，面值保证但现金价值不保证。永明直接把两个都锁死了。一经派发，就是你的，不会缩水，不会撤回。

看这张对比表，永明的"独特双保证"在一众产品里非常扎眼。

第二重锁定：价值锁定选项

第5个保单周年日起，你可以把**10%-50%**的保证现价、归原红利及终期红利转入专属锁定账户，享现行3.5%积存利率。

每个保单年度累计锁定百分比最高50%。市场波动下仍可稳赚息差，比银行存款还香。

3.5%的无风险锁定利率，在现在的低息环境下，已经相当能打了。

双重锁定的意义在于：你不用再担心"预期收益"会缩水。锁进去的部分，就是板上钉钉的保证收益。

焦虑三：想领钱又想传承，能两全吗？

这是养老规划的核心矛盾：钱都领出来养老了，拿什么传给下一代？

永明给出的答案是"2/20/21"提领方案，号称"三倍回本、十倍延续、百倍传承"。

咱们来算一笔账，以35岁陈先生、20万美元×2年缴为例：

2/20/21提领方案：2年供款，第20年一次性提领150%总保费，第21年开始每年提领10%至终身。

具体数字：

• 55岁（第20年）：一次性提领60万美元（150%×40万）
• 56岁起：每年提领4万美元（10%×40万），领到终身

最震撼的是这组数据：100年累计提领380万美元，保单内还有2390万美元可传给下一代。

这是极少数能够持续提、提得多，同时兼顾下一代传承的市场领先产品。

我对比了市面上几款主流产品，在同样的提领规则下：

• 有的产品第20年起就无法继续提领
• 有的产品现金价值波动下降，第70年后提领不了
• 只有永明实现了持续现金价值增长，边领边涨

回到开头那个问题：社保养老金替代率可能降至30%-40%，靠什么补缺口？

永明这个"2/20/21"方案，55岁一次性拿60万，之后每年4万直到终身，正好填上这个窟窿。而且保单里还有2390万等着传给孩子。

既要养老又要传承，还真能两全。

另外，永明的类信托PLUS功能也值得一提：支持56+种身故支付选项，可以按时间、人生事件、年龄进行精准给付。

比如按子女成年给20%、毕业分10年给20%、结婚生育分三笔给20%，避免一次性给太多被挥霍。

意外惊喜：长期收益和货币灵活性

解决了三大焦虑，再聊聊这款产品的"加分项"。

长期收益：35年登顶6.5%复利

「万年青星河传承2」的收益曲线是"前稳后冲"型——前期稳健，后期爆发。

保单第20年后，「传承2」的预期回报高于「尊享2」，主打20年后的中长期收益。而且「传承2」更早登顶6.5%复利，仅需35年。

从这张对比表可以看出：

• 早期（10-20年）：尊享I收益略高
• 中长期（30年+）：传承II反超
• 50年+：均稳定在6.50%

收益表现稳健有余还能博取更高的收益，特别适合养老这种长周期规划。

货币灵活性：6种保单货币+17种提取货币

支持6种保单货币：美元、加元、人民币、英镑、澳元、港元。第3个保单周年日后可以转换，0调整费。

更厉害的是，加元、人民币及澳元保单的预期回报与美元保单相同。不用担心选了非美元货币就吃亏。

提取时更灵活——SunWallet支持17种提取货币，覆盖港元、日元、马来西亚令吉、泰铢、韩元、欧元、英镑等全球主要货币。

关键是，收件人可以指定直系亲属，支持全球支付。这就突破了只能支付给保单主权人的限制，打开更多使用场景。

比如孩子在英国留学，你可以直接用英镑支付给孩子账户，省去换汇麻烦。

传承细节：暂托人+后补主权人设计

如果你的需求更侧重于长期的、稳定的现金流生成和巨额的财富传承目标，那这部分细节值得关注。

保单分拆：保单可按比例分拆，多子女家庭可以按比例分配财富，不用担心"偏心"问题。

后补主权人：支持新设3位后补主权人，个人/联合人寿可随意切换。万一主权人出意外，保单不会成为"无主财产"。

暂托人设计：新增3位暂托人选项。如果子女未成年，可以指定信任的人暂时托管保单，待子女成年后自动变更主权人。

这些设计解决的是"人没了钱还在"的问题——确保财富能按你的意愿传下去，而不是被冻结或争抢。

结论：焦虑已解，值得考虑

回到开头的"港险灵魂三问"：

• 回本太慢？ 10年保证回本，6-7年预期回本，行业天花板。
• 分红不确定？ **100%**分红实现率+双重锁定机制，锁进去的就是你的。
• 传承太复杂？ 2/20/21提领方案，100年提领380万，还剩2390万传承。

永明「万年青星河传承2」的核心竞争力，在于把"回本速度、长期收益、灵活提领、稳健传承"四大需求融为一体。

对于养老规划来说，这款产品为中长期财富规划提供了一个收益性与安全性兼顾的优质选择。

当然，没有完美的产品，只有适合的方案。具体怎么配置、选2年缴还是5年缴、配多少额度，还得根据你的家庭情况来定。

大贺说点心里话

养老这件事，越早规划越从容。51万亿美元的全球缺口不是吓你，而是提醒你——靠自己，比靠谁都靠谱。

如果你想知道怎么用更少的钱买到同样的保障，下面这张图值得看看。