国寿「万里优悠」深度测评：4%保证派息写进合同，养老规划没看这篇会后悔

你好，我是大贺。

**2025年1月1日，延迟退休政策正式落地。**男性职工退休年龄从60岁延至63岁，女职工从50/55岁延至55/58岁。

这意味着什么？领养老金的时间推迟了，但退休后的生活质量谁来兜底？

我做养老规划10年，帮300多个家庭算过养老账。

最常听到的一句话是：「我以为社保够用，算完才发现缺口这么大。」

**社保养老金替代率只有40%左右。**退休前月入2万，退休后可能只剩8000。

这个缺口，靠什么补？

今天聊的这款产品——国寿（海外）「万里优悠」，是我见过最适合填补养老缺口的「确定性资产」。

**4%保证派息写进合同，刚性兑付26年。**在这个利率持续下行的时代，这份承诺的稀缺价值不言而喻。

央企护航：为什么选择国寿（海外）

养老这件事，越早规划越从容。

但比「早规划」更重要的，是「选对平台」。

毕竟，养老金是要陪伴你20年、30年甚至更久的钱。保司的安全性，直接决定了这笔钱能不能按时到账。

国寿（海外）是什么来头？

它是中国人寿在境外唯一的全资子公司，由财政部（持股90%）和全国社保基金理事会（持股10%）直接控股。

没错，就是管你社保养老金的那个社保基金。

这个股权结构意味着什么？

**国寿（海外）背后站着的是国家信用。**它不是一家普通的商业保险公司，而是央企在海外的金融布局。

再看几个硬指标：

• 穆迪评级A1，标普评级A——国际顶级信用评级
• 偿付充足率208%——远超监管红线，赔付能力充足
• 香港规模最大、运营时间最久的中资保司——深耕多年的老牌机构

我给很多客户做过对比，他们最终选择国寿（海外）的理由都很一致：「国资背景+全球布局」，让收益和安全都有「硬核兜底」。

**养老的钱，容不得半点闪失。**选一个靠谱的平台，是规划的第一步。

全球顶级投资阵容，分红实现率「教科书级」

光有背景还不够，关键是能不能把钱管好、让承诺兑现。

这就要看投资能力了。

国寿（海外）的投资规模达到4151.37亿港元，布局全球近50个国家和地区。

更重要的是，它依托的都是全球最顶尖的投资机构：

贝莱德、摩根大通、高盛、KKR、黑石、景顺……这些名字随便拎出来一个，都是资管界的「天花板」。

国寿（海外）坚持「不求暴利，只求稳赢」的投资理念。90%以上的债券投资都是投资级债券，固收类资产占比高。

这种风格在牛市可能不够「刺激」，但在当下这个充满不确定性的市场环境里，反而是最适配的策略。

承诺能不能兑现，看分红实现率就知道了。

国寿（海外）的分红实现率表现堪称「教科书级」：

• 过往所有终期红利实现率都在100%及以上
• 发售10年以上的保单，实现率基本没有低于80%

这是我见过最多的误区——很多人只看「预期收益」，不看「实现率」。

**预期收益再高，兑现不了也是空头支票。**国寿（海外）用十几年的数据证明：它说到做到。

4%保证派息：26年刚性兑付的底气

接下来进入核心卖点。

「万里优悠」最让我眼前一亮的，是这句话：保证派息4%写进合同。

什么意思？

选择预缴模式后，从第5年末开始，每年保证派发预缴总保费的4%，一直派到第30年末。

**刚性兑现26年。**无论市场如何波动，这笔钱都会准时到账。

我给你算一笔养老账。

以**100万美金、5年预缴（预缴利率3.5%）**为例：

• 预缴总保费约97.1万美元
• 第5年至第30年：每年保证领取38,800美元（约27万人民币）
• 26年累计保证派发104%总保费
• 派完之后，保单剩余价值还有145万美元

这意味着什么？

假设你45岁投保，50岁开始每年稳定领取27万人民币，一直领到76岁。

这26年正好覆盖你退休后最需要现金流的阶段。

而且领完之后，账户里还有145万美元的剩余价值。

安联刚发布的《2025年全球养老金报告》显示，全球养老金储蓄缺口约51万亿美元。社保养老金增幅持续收窄，2025年调整比例仅为2%。

对比之下，「万里优悠」4%保证派息的确定性优势就更加凸显了。

央企实力背书+保证派息4%，堪称「低风险偏好者的终极答案」。

在内地低利率、优质资产荒蔓延的大背景下，这份长期刚性承诺的稀缺价值不言而喻。

三账户结构：短期确定+长期增长

很多人问我：「保证派息4%，那长期增值怎么办？」

这就是「万里优悠」设计精妙的地方——它不是只顾眼前，而是兼顾了短期确定性和长期增长性。

产品提供三个收益账户：

1. 保证现金价值——白纸黑字写进合同的部分
2. 周年红利——每年派发，相对稳定
3. 终期红利账户——长期复利增值

「万里优悠」的「保证部分+周年红利」占比高达63.13%。

这意味着你的收益里，绝大部分都是写在合同里的「稳拿项」。

但它的长期增长潜力也不弱：

• 23年翻2倍
• 47年翻5倍
• 60年翻10倍
• 长期回报IRR高达6.23%

「万里优悠」的核心设计理念，就是「短期确定性+长期增长性」的完美结合。

提前20年准备养老金，一点都不早。短期有确定的现金流补充养老，长期有持续增值的资产对抗通胀。

这才是真正的「养老规划」，而不是「养老赌博」。

传承无忧：类信托功能全解析

如果你只是想解决自己的养老问题，上面的内容已经够用了。

但如果你还想把这笔钱留给下一代，「万里优悠」的类信托功能会让你惊喜。

产品具备四大核心功能：

1. 保单分拆

一张保单可以拆成多份，分给不同的子女。不用担心「给大儿子多了，小女儿少了」的家庭矛盾。

2. 无限次转换受保人

受保人可以从你换成孩子，再从孩子换成孙子。一张保单，可以陪伴三代人。

3. 后备机制

可以指定后备受保人和后备保单持有人。万一发生意外，保单不会中断，财富传承不会断档。

4. 身故赔偿自选赔付方式

可以选择一次性赔付，也可以选择分期赔付。根据受益人的实际情况灵活安排，避免「一下子给太多钱，孩子不会管」的问题。

这些功能加在一起，基本实现了信托的核心价值：定向分配、跨代延续、风险隔离、税务筹划。

而且不需要额外设立信托，省去了高昂的设立费用和管理费用。

来看一个极端场景：100年时，本金增长至130倍。

你今天投入100万美金，100年后可能变成1.3亿美金。

这笔钱可以养活你的子女、孙辈、曾孙辈……

**优悠相伴，传承无忧。**这不是一句广告语，而是产品设计的底层逻辑。

别等退休了才发现钱不够，更别等想传承了才发现没规划。

同类横评：为什么说它是美式分红新王炸

「万里优悠」的优势说了这么多，但市场上美式分红产品不止一款。

它凭什么称得上「新王炸」？

我把它和友邦、宏利的同类产品做了对比：

几个关键结论：

1. 中长期确定性最强

**第30年及以后，国寿的保证IRR领先。**这意味着在「确定能拿到的钱」这个维度上，它是最优选择。

2. 短中长期预期IRR全面领先

不仅保证部分强，预期收益也不弱。流动性、安全性、收益性三个维度综合领先。

3. 定位极其清晰

「万里优悠」不是一款追求短期暴增的产品，它是一款为「确定性」而生的产品。

如果你追求的是「每年翻倍」的刺激，它不适合你。

但如果你追求的是「每年按时到账」的安心，它就是最优解。

开门红福利+适配人群

最后说说优惠政策和适合谁买。

「万里优悠」是2026年开门红限定产品，先到先得，额满即止。

当前最核心的优惠是：5年预缴可享3.5%保证优惠利率。

我给你算一笔账：

5万美金×5年，原本总保费25万美金。选择预缴模式后，实际保费只需23.3万美金。

直接省下16,346美金，约合11万人民币。相当于首期保费打了个7折。

更少的投入，获得相同的保障和收益。

这款产品适合谁？

极度厌恶波动、追求确定性的「现金流爱好者」

对市场起伏感到焦虑，只相信每年按时到账的真金白银。这份26年的保证契约，是安抚焦虑的最佳良药。

为子女规划明确教育金的父母

孩子未来15-25年的教育支出是刚性的、不能出错的。用这份保单锁定一笔从孩子青少年时期开始发放的确定「教育年金」，是最高级的规划。

临近退休、寻求养老金确定性补充的人士

对于**35岁+**的人群，未来20年正是退休生活过渡期。一份从50多岁开始发放、持续到70多岁的兜底收入，能极大提升退休生活的安全感和品质。

需要配置「防守型」资产的高净值人士

在资产组合中，需要一部分低波动、高确定性的资产来平衡整体风险。「万里优悠」正是此类资产的杰出代表。

在不确定的世界里，确定性就是最大的奢侈。

国寿（海外）「万里优悠」——刚性兑付的确定性、周年红利的稳定性、终期红利的成长性、保单类信托的传承性，四者兼得。

大贺说点心里话

说了这么多产品细节，但真正决定你能省多少钱的，往往不是产品本身，而是你找谁买。

同样的保障，不同的渠道，投入可能差出好几万。这笔账，值得你花3分钟了解清楚。