安盛盛利II：被吹成"提领天花板"的港险，真能帮你实现财务自由吗？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近FIRE运动在年轻人中持续升温——存够年支出的25倍，每年提取4%，理论上资金永不枯竭，提前退休不是梦。

但问题来了：哪里找稳定4%以上的回报？

安盛刚升级的盛利II喊出了一个惊人的口号：557提领——第5年开始，每年提取总保费的7%，终身不断。比FIRE的4%法则还激进，真有这么神？

今天我就从FIRE财务自由的视角，帮你算算这笔账。

结论先行：盛利II值得重点考虑，尤其适合有提领需求的人

先说结论，省得你看到一半跑了。

我对盛利II的综合评价是：值得作为重点产品重点考虑。

理由很简单：

• 预期总收益表现市场前3
• 提领收益超越永明（之前的提领之王）
• 功能上还十分全面

如果你是那种"存够钱就想躺平"的FIRE追求者，盛利II的557提领密码，在市场上应该仅此一款产品能做到。

这意味着你的被动收入可以更早覆盖生活费，让钱为你工作的时间更早到来。

当然，它也有短板——保证收益偏低。但如果你能接受这一点，尤其是有早提领需要的朋友，盛利II就是你的最佳选择之一。

静态收益方面，预期7年回本，30年达到峰值IRR 6.5%，在港险市场属于第一梯队。

接下来，我展开说说为什么给这个评价。

核心优势一：557提领密码，全市场独一份

先解释一下什么是557提领密码：

5年交，第5年开始，从保单中提取总保费的7%，一直到终身不会中断。

自我接触香港保险以来，5年交里，我听过最牛的提领密码就是567了（第6年开始提7%）。而557，在我的认知里，市场应该仅此一款。

我实测了一下，6万美金×5年=总保费30万美金，结果如下：

你别说，盛利II还真能做到，没在吹牛。甚至1万美金×5年交这种小单也能实现557。

算算你的FIRE数字：如果你每年生活费20万人民币，按FIRE的25倍法则，需要存够500万。

但如果用盛利II的7%提领，理论上只需要约285万本金（20万÷7%≈285万）。存够这个数就自由了，门槛直接降了40%多。

当然，557是极限操作。我们再看看其他提领场景：

566提领（第6年开始提6%）：

保单前14年，宏利宏挚传承最优，盛利II紧随其后。

但从第15年开始，盛利II实现反超，成为第一。

567提领（第6年开始提7%）：

前14年情况类似，第15年开始盛利II一路领先。

注意这个数据：永明星河尊享II要到保单75年才能追平盛利II。75年啊，你我都不一定在了。

5108晚提领（第10年开始提8%）：

前18年优势在宏挚传承，盛利II紧随其后。第19年开始盛利II领先，第30年星河尊享II追平。

总结一句话：盛利II的动态收益（提领）是卓越绝伦的。在极致的早提领场景下，盛利II的优势极大。

被动收入才是真自由。如果你追求的是尽早实现现金流覆盖生活费，盛利II目前是最能打的选择。

核心优势二：静态收益市场前三，优惠后可冲第一

提领厉害，那不提领呢？纯放着增值，盛利II表现如何？

先看基础数据：

• 预期7年回本
• 10年IRR 3.52%
• 15年IRR 5.01%
• 20年IRR 5.82%
• 25年IRR 6.07%
• 30年达到峰值IRR 6.5%

在市场上是什么位置？排个序：

• 保单20年内：宏挚传承 ＞ 盛利II
• 保单20~30年：信守明天（28年达6.5%）＞ 环宇盈活（30年达6.5%）＞ 盛利II（30年达6.5%）

说实话，盛利II的静态收益虽然都能跑到2~3位，但盛利I代那种无可匹敌的统治力确实消失了。

但是，算上保费优惠后，情况就不一样了。

优惠后的复利IRR：

• 10年 3.93%
• 20年 6.01%
• 30年达到峰值 6.62%

关键来了：30~45年之间，盛利II优惠后收益能到第一位。

让钱为你工作，时间越长，盛利II的优势越明显。对于追求长期财务自由的人来说，这个曲线很友好。

盛利II的收益虽然没法做到市场最极致，但综合表现不错，稳居市场前3。

核心优势三：功能全面，从I代到II代的蜕变

盛利I代为什么火？因为它用阉割功能换取了最纯粹的收益。

但如果你期待盛利II也是这个路子，可能要失望了。盛利II已经不是原来的配方了，几乎没有前作的影子。

缴费期扩容：盛利I只支持2年交（缴费压力大），盛利II支持5年和10年两个选项。对于还在攒钱阶段的FIRE追求者来说，5年交的现金流压力小很多。

货币灵活性大增：盛利II支持9种保单货币（新增英镑、欧元、加元等），从第3个保单周年日起每年可免费转换一次货币。

2025年达标中产家庭**43.2%**已配置海外资产，远高于未达标家庭的5.6%。港险作为海外资产配置工具，多币种选择能帮你分散单一货币风险。

财富管家服务：

支持向至多3位客户派发自主入息。你可以提前设定好，每年给父母、配偶、子女分别发多少钱，保单自动执行。

提前退休不是梦，还能顺便安排好家人的现金流。

双重货币户口：

在同一份保单下可以用两种货币储蓄，灵活调配。

身故保障升级：

盛利II提供两种身故赔偿选择：基本身故保障赔付**100%标准保费总额，特级身故保障赔付130%**标准保费总额。

重点是：**无论选哪种，产品收益都完全一样。**相当于白送你30%的身故杠杆。

总结：盛利II在功能上滴水不漏，十分全面。从单一收益到多元配置，这是一次彻底的蜕变。

保费优惠明细：最高回赠31%

港险的优惠政策比较复杂，我帮你梳理清楚。

基本保费回赠（5年交）：

• 年保费5,000-39,999美元：回赠10%
• 年保费40,000-79,999美元：回赠15%
• 年保费80,000-199,999美元：回赠22%
• 年保费200,000美元以上：回赠26%

额外回赠：持有指定储蓄及投资计划可额外获得**5%**回赠。

也就是说，大额保单最高可以拿到31%的保费回赠。

预缴优惠：

• 首次年缴保费80,000美元以下：享年利率4.0%
• 首次年缴保费80,000美元或以上：享年利率4.5%

预缴优惠可以享受到第4年（5年交美元保单）。

这些优惠叠加后，才有了前面说的"优惠后30年IRR 6.62%，30~45年能冲第一"的数据。

主要短板：保证收益偏低，但不致命

说了这么多优点，该说缺点了。

盛利II至尊版的保证收益表现确实较差。

看这张表：

• 永明星河传承：10年保证回本，峰值保证IRR 1%
• 永明星河尊享：13年保证回本，峰值保证IRR 1%
• 宏利宏挚传承：18年保证回本，峰值IRR 0.64%
• 友邦环宇盈活、保诚信守明天：18年保证回本，峰值IRR 0.32%
• 安盛盛利II至尊版：25年保证回本，峰值IRR仅0.23%

这个数据确实不好看。保证回本期长达25年，峰值IRR也是垫底的。

但我为什么说这不致命？

第一，香港储蓄分红险的保证收益普遍都不高。除了永明那两款能到1%，其余都是0.5%左右，大差不差。

第二，要想拿到高收益，还是得看分红能不能切切实实拿到手。保证收益只是底线，真正决定你赚多少的是分红实现率。

而分红实现率这块，安盛确实拿得出手。2024报告年度，安盛旗下储蓄、危疾、年金及人寿等全线指标产品的分红实现率均达100%。

另外，盛利II其实有两个版本：

• 至尊版：主打高传承总价值（就是我们今天一直在说的高收益版本）
• 至盛版：主打短保证回本期

如果你实在接受不了25年保证回本，可以考虑至盛版。但收益会打折扣。

背后的安盛：208年历史，全球最大

最后说说安盛这家公司。

买港险储蓄分红险，本质上是选一家公司陪你走几十年。选择在历史和市场都验证过的安盛，一般不会太错。

历史最悠久：安盛1817年成立于法国，屹立208年，跨越3个世纪。经历过2次世界大战、3次工业革命，是香港所有保司中历史最悠久的，没有之一。

规模庞大：安盛是全球最大的保险集团，资产规模6840亿美元——差不多是友邦、保诚、永明加起来的总和。

同时也是世界G20评选出的9家"大而不能倒"的保险公司之一。

投资策略稳健：安盛的投资策略特征是稳健均衡+长期投资。

• 整个投资布局，固定收益类占比74%
• **72%**的投资时限在5年以上
• 投资组合评级**77%**在A及以上
• 整体固定收益类投资的收益率是4%

债券投资期限5年以上占比72%，平均年化收益4%，投资组合评级A及以上的占比77%——这一套组合拳是安盛投资稳健的根基。

对于追求财务自由的人来说，你需要的不是暴涨暴跌的刺激，而是稳定可预期的被动收入。安盛的投资风格，恰好契合这个需求。

大贺说点心里话

盛利II的557提领确实给FIRE追求者提供了一个新思路，但怎么买、怎么配置才能最大化收益，这里面的信息差可不小。