富卫盈聚天下II：25年到6.5%全港最快，但有个隐藏代价没人说

你好，我是大贺。

3年前我买了第一份港险，当时研究了整整两个月才下手。最近好几个朋友问我盈聚天下II怎么样，说这产品号称"全港最快到6.5%"，问我值不值得买。

说实话，我当时也是这么想的——看到"最快"两个字就心动。

但买完之后我才发现，港险这东西，光看收益数字是不够的。

所以我花了几天时间，把盈聚天下II和市面上主流产品做了个全面对比。今天就说说我的真实感受，踩过的坑告诉你，希望能帮你少走弯路。

港险卷到6.5%，谁最快到达？

先说个背景。2024年内地访客赴港投保628亿港元，同比增长6.5%。越来越多人买港险，说明市场认可度确实在提升。

但港险产品越来越多，怎么选？

很多人第一反应是看收益。这没错，但问题是：同样是6.5%的预期收益，有的产品25年到达，有的要44年。差了将近20年，这差距太大了。

盈聚天下II这次升级，最大的变化就是"往前卷"：

• 5年交：达到6.5%的时间从44年缩短至25年，整整提前了19年
• 2年交：达到6.5%的时间从36年缩短至28年

目前整个港险市场最快到达6.5%的产品，就是盈聚天下II了。

这个速度什么概念？直接超越了友邦环宇盈活、安盛盛利II的30年，保诚信守明天的28年，以及之前的市场纪录保持者安达传承首创V的27年。

但这只是开胃菜。接下来我要用数据告诉你，盈聚天下II到底值不值。

对比一：5年交收益，谁是王者？

以6万美元×5年交=30万美元为例，我把盈聚天下II和香港老五家的旗舰产品放在一起对比。

先说结论：港险更新迭代到如今，依旧没有什么产品能撼动宏挚传承的地位。

这话我3年前就听过，现在依然成立。前20年，宏挚传承的收益最突出，这点没什么悬念。

不过盈聚天下II的表现也不错，综合来看仅次于宏挚传承。

分阶段来看：

• 前20年：宏挚传承领跑，盈聚天下II紧随其后
• 20~30年：盈聚天下II开始发力，持续领先于其他竞品
• 30年+长期持有：盈聚天下II收益与环宇盈活、盛利II并驾齐驱，不分先后

如果让我重新选，我会重点关注20年以后的收益曲线。因为港险本来就是长期资产，真正拉开差距的是中后期。

盈聚天下II的优势就在这里——前期不拉胯，后期有爆发。

对比二：2年交收益，综合性价比最高

再看2年交的情况。以15万美元×2年交=30万美元为例。

整个看下来，盈聚天下II的综合性价比是2年交第一梯队中最高的。

几个关键数据：

• 盈聚天下II前20年能和宏挚传承打个有来有回
• 后期也是市场第一的水准，最快28年即可到达6.5%
• 甩开其他产品几条街

说实话，2年交这个赛道，盈聚天下II的表现比5年交更亮眼。如果你资金充裕、想快速完成缴费，2年交是个不错的选择。

对比三：vs港资产品，降维打击

有人可能会问：富卫也是港资公司，和其他港资产品比怎么样？

和同级别保险公司的产品相比，盈聚天下II的优势极大。

举个直观的例子：

• 万通富饶千秋需要41年达到6.5%
• 周大福匠心传承2需要42年达到6.5%
• 盈聚天下II仅需28年

从第6年回本开始，盈聚天下II的收益就一骑绝尘，远远甩开另外两家港资保司的产品。

这就是为什么我说盈聚天下II"不再是小透明"——在港资阵营里，它已经是当之无愧的头牌了。

对比四：提领能力，三强争霸

接下来是重头戏——提领能力对比。

很多人买港险是为了养老、教育金、或者给自己留一份被动收入。这时候，提领能力就非常关键了。

我测算了两种常见的提领方式：

5年交的567提领

所谓567，就是5年交、第6年起每年提取总保费的**7%**到终身。

对比提取后的账户价值：

• 6~14年：前期收益超高的宏挚传承最有优势，其次是盛利II
• 15~25年：盛利II最有优势，其次是盈聚天下II
• 25年后：盈聚天下II和盛利II基本持平

在567这种极速高额提领的场景下，盛利II依旧是首选。盈聚天下II排第二，也算不错了。

5年交的5-10-8提领

再看5-10-8，即5年交、第10年起每年提取总保费的**8%**到终身。

这个场景下，盈聚天下II的表现更好：

• 10~17年：宏挚传承一家独大，其次是盈聚天下II
• 18~25年：盈聚天下II成功实现超车，剩余账户价值最高，其次是盛利II
• 30年后：盈聚天下II、盛利II、星河尊享II三款产品并驾齐驱

2年交的255提领

2年交时，盈聚天下II比5年交更加有统治力。

以15万美金×2年交=30万美金为例，255提领（2年交、第5年起每年提取总保费**5%**到终身）：

盈聚天下II提取后剩余账户价值几乎从头领先到尾，一直到第25年才被星河尊享II追平。

提领总结

盈聚天下II的提领水准确实能和盛利II、星河尊享II这两款超级提领产品掰一掰腕子了。

为什么盈聚天下II的提领强化了这么多？我仔细对比了新老产品的计划书发现：盈聚天下II的归原红利不仅占比提高了，而且提早一年释放，两两叠加更加有利于提领。

对于有提领需求的朋友，我给个挑选逻辑：

• 看重保险公司品牌：优先选择盛利II
• 看重提领的确定性、稳定性：优先选择星河尊享II
• 看重综合提领收益：优先选择盈聚天下II

对比五：保证收益，盈聚天下II的短板

说了这么多优点，该说说缺点了。

买完之后我才发现，港险的"预期收益"和"保证收益"是两码事。预期收益再高，保证收益低了，心里总是不踏实。

盈聚天下II的超高中后期收益，其实是有代价的——保证收益降低了。

具体来说：

• 5年交保证回本时间：从13年延长至17年
• 长线保证回报：仅为0.3%（原来是0.5%）
• 保单30年保证IRR：从0.2%降到0.1%
• 保单50年保证IRR：从0.4%降到0.2%

这个保证收益确实不高，说实话，我当时看到这个数据也犹豫了一下。

但有意思的是，即使是相对较低保证收益的盈聚天下II，保证回本速度依旧比不少市场爆款要快：

• 环宇盈活：18年保证回本
• 信守明天：18年保证回本
• 盛利II：25年保证回本
• 盈聚天下II：17年保证回本

所以这个"短板"要辩证看——相对自身老版本确实降低了，但横向对比市场主流产品，依然不算差。

对比六：公司实力与分红履约

港险作为建议长期持有的资产，更加需要关注的依旧是保险公司的硬实力。

富卫的背景

富卫的主要股东是盈科拓展，由李嘉诚次子李泽楷创立。

几个关键数据：

• 2024年在香港上市（股票代码：1828）
• 偿付能力充足率高达290%，在行业排名靠前
• 穆迪评级A2、惠誉评级A
• 2025年上半年总保费已上升到全港第四

富卫俨然当之无愧的港资翘楚，和外资保司相比也毫不逊色。

分红实现率

香港保险公司普遍遵循监管要求，官网披露的分红实现率大多维持在**95%-105%**之间。这是老客户最关心的指标。

富卫的分红实现率：

• 产品数量：22款
• 总分红实现率：10年+均值91%
• **70%**产品表现≥100%
• 多款产品连续3年100%达成
• 分红实现率最大值103%，最小值56%

总体表现稳中向好，波动属于正常范畴。91%的实现率在行业里属于中等偏上水平。

特色功能加分项

除了收益和提领，盈聚天下II还有两个特色功能值得一提。

富传家选项

富传家选项可指定继承顺位，支持提前指定被保人去世时拆分保单。每份拆分保单可预设3位顺位继承被保人。

这个功能将盈聚天下II升级为可定制、可延续、可跨代传承的财富传承工具。 对于有家族传承需求的朋友，这是个很实用的功能。

初生婴儿奖赏

受保人孩子出生，且保单生效超过10个月，富卫就会直接支付20000港币作为新生儿奖励。一胎二胎都能享受，一个受保人最多奖励一次。

特别适合新婚夫妻或准父母用来储蓄育儿费用。

结论：不同需求，不同选择

最后，我来给大家做个总结。

升级后的盈聚天下II在市场上不再是小透明了。

5年交核心数据一句话记住："15年IRR 5%、20年IRR 6%、25年IRR 6.5%"——6年回本追平宏挚传承（市场最快），25年到达6.5%（市场最快）。

盈聚天下II值不值得买？当然可以。

但保险就是承诺，承诺的内容很重要，做出承诺的公司更加重要。

富卫成立于2013年，相比友邦、安盛、宏利等百年老店，市场认可度和稳定性稍逊。如果你信任富卫，不会因为品牌知名度不及传统巨头而在保单分红有波动时产生信任危机，盈聚天下II无论是从收益、提领、分红实现率等方面考虑，都没有任何问题。

但如果你求稳妥，喜欢大保司的产品，友邦、安盛、永明的旗舰产品可能更适合。

毕竟，如今港险限高，各家保险公司若干年后的收益上限都是6.5%。是25年到达还是30年到达，只要差距不显著，对比的意义不是很大。

这种情况下，环宇盈活、盛利II等大保险公司的产品由于还有品牌加持，具有天然的优势。2025年内地理财产品业绩基准跌破2%，对比港险长期6.5%的收益，差距确实明显。但选择哪款产品，还是要看你自己的需求和风险偏好。

大贺说点心里话

说了这么多对比数据，其实买港险最重要的不是选哪款产品，而是怎么买、通过什么渠道买。同样的产品，渠道不同，成本可能差出一大截。