个人养老金每年1.2万，真的够吗？这4款港险才是养老现金流的最优解

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2024年12月15日，个人养老金制度正式全国实施。截至11月底，开户人数突破7279万户——看起来热闹，但真相是：大部分人开了户却没存钱，户均缴费额度远低于每年1.2万元的上限。

这让我想到一个扎心的问题：就算你每年顶格存1.2万，30年也才36万。靠这点钱养老，够吗？

今天不吹不黑，我们看数据，聊聊养老这笔账到底该怎么算，以及为什么我认为盛利II、星河尊享II、宏挚传承、富饶千秋这4款港险，才是养老现金流的最优解。

你的养老金够花吗？

先看几个数字。

我国65岁以上老人已经突破2.2亿，每5个劳动力就得养1个老人。与此同时，银行定存利率跌到了1.5%，钱放着越来越不值钱。

理想状态下，养老保险替代率目标是58.5%。什么意思？就是你退休前月薪两万，养老金应该能拿到11700元左右。

听起来还行对吧？但现实是，目前咱们还没达到这个目标。

就算达到了，11700元能干什么？一线城市一个高端养老院的单人间，月租就要1.2万元。你的养老金，连房租都不够覆盖。

这还没算日常开销、医疗费用、护理费用……

所以问题来了：你的养老金，真的够花吗？

养老需要多少钱？算一笔账

我国的养老主要靠三大支柱：

• 第一支柱：基本养老保险，就是社保养老金，政府主导、强制参与，能保基本生活
• 第二支柱：补充养老保险，包括企业年金和职业年金，但覆盖面有限
• 第三支柱：个人养老金，自愿参与，每年上限1.2万元

问题出在哪？

第一支柱只能保基本，想过得舒服远远不够；第二支柱大多数人没有；第三支柱每年才1.2万，杯水车薪。

养老是二三十年的长期事。假设你60岁退休，活到85岁，就是25年。按每月补充5000元的缺口算，25年就是150万。

这还是保守估计，没考虑通胀、没考虑医疗支出的增加。

单靠社保养老金，根本接不住二三十年的养老需求。

这就是为什么我一直在研究港险——它可能是目前最适合做养老补充的工具之一。

港险养老：为什么是长期最优解？

这里要先纠正一个误区。

很多朋友选港险补养老，总盯着前5年收益怎么样、会不会踩雷。这是犯了用短期思维做长期规划的错误。

港险的设计逻辑，本来就是长期持有、复利增值。它不是三五年退保的产品，而是跟几十年后养老生活同频的工具。

这个对比很有意思：个人养老金保险产品三年来从7款扩至279款，稳健账户结算利率可达**4%**以上。

但港险的长期复利IRR可以做到6%以上，而且是美元资产，天然抗汇率风险。

那为什么我最终选了盛利II、星河尊享II、宏挚传承、富饶千秋这4款？

选这4款的关键：要么提领强，要么功能适配养老场景。

养老不是比谁账户余额高，而是比谁能持续、稳定地领到钱。接下来帮你省时间，我们直接看数据。

想要高现金流？选盛利II或星河尊享II

养老最核心的需求是什么？现金流。

不是账户里躺着多少钱，而是每年能领多少钱、能领多久。

我们看数据。以0岁男孩、年交6万美元、交5年为例，对比三种主流提领方式：

566提领（第6年起每年提取总保费的6%）

• 前15年，宏挚传承表现最好
• 15-30年，盛利II最亮眼
• 30年后，星河尊享II追赶上盛利II，二者收益相当

567提领（第6年起每年提取总保费的7%）

• 盛利II的优势更明显了
• 15-70年之间基本都是最高的

总结一句话：盛利II、星河尊享II是现在养老现金流的最优解。

一个主打强提领，打造超高养老现金流；一个总体更稳定，提领也不差。选哪个都不会出大差错。

适合的才是最好的——如果你追求高现金流、能接受一定波动，选这两款。

怕本金有风险？选宏挚传承

但不是所有人都追求高收益。

有些朋友的第一诉求是：我不想亏本金。哪怕收益低一点，我也要稳。

这时候，宏挚传承的「无忧选」功能就派上用场了。

它能做到交完即领、本金不动、每年持续派息。

什么意思？缴费结束后，你可以从终期红利里提取利息，完全不会动保单的保证现金价值，而且本金还能继续增长。

无忧选的设计逻辑，就是给予保守型朋友最大程度上的安全感。

我们看一个案例：0岁男孩、年交6万美元、交5年，第6年开启无忧选。

从第6年开始，每年提取本金的4.6%，即13800美元。可以看到：

• 即使每年派息，保证金额仍在正常增长
• 第18年，保证金额达到本金
• 第27年，累计领取的派息已超过本金
• 第49年，领取总额达到本金的2倍

当然，过早开启无忧选会影响后期保单的剩余价值。

第50年，宏挚传承账户余额约41.9万美元，而567提领的盛利II还能有101.6万美元。

但养老不是比谁赚的多，而比谁稳得住。用高收益来换取低风险的安全感，对保守型朋友来说还是很值得的。

情况复杂？选富饶千秋

还有一类朋友，情况比较复杂：

• 可能是丁克家庭，没有子女养老
• 可能担心重疾风险，怕生病后没钱
• 可能不确定未来需要多少钱，想保留灵活性

这时候，富饶千秋的「年金转换」功能就是最优解。

它拥有全港唯一的年金转换功能。 开启之后，你可以随时把全部或部分现金价值转成年金，而且有12种方案可选。

这12种方案覆盖了几乎所有养老场景：

• 害怕领取时间过短？ 选第6/7/8项「定额终身年金」，就算不幸身故，受益人也能领完保证期的钱
• 丁克家庭？ 选第9/10项「联合年金」，夫妻共享100%年金，一方去世后伴侣持续受益，直至百年
• 担心重疾风险？ 选第11/12项「危疾双倍年金」或「严重认知障碍症双倍年金」，确诊后60个月内能领双倍年金

富饶千秋的核心优势是灵活。年轻时用储蓄险增值，退休时转年金稳领钱，不管情况如何都能适配。

它打造了唯一的储蓄分红险+养老年金险的复合产品。

静态收益对比：基本面都过关

说完了动态提领，再补充一下静态收益。毕竟，如果基本面太拉垮，提领后的账户余额也高不到哪去。

还是以0岁男孩、年交6万美元、交5年为例：

几个关键结论：

• 预期回本时间：宏挚传承最早（第6年），其他三款都在第7年，差别不大
• 保证回本时间：星河尊享II最早（第10年），盛利II最慢（第25年）
• 达到6.5%复利限高：盛利II第30年就到了，在整个港险市场数一数二；星河尊享II要到第50年

盛利II的非保证复利爆发力强，后期增值快。这再次印证：养老规划要放长线，别只盯着前期的收益。

整体来看，这四款产品的静态收益都比较均衡，不出错，基本面都过关。

大贺说点心里话

养老规划不是短期头脑一热的随意决定，而是从现在开始，每一次理性选择的积累。今天聊的这4款产品各有侧重，但怎么买、怎么配置才最划算，这里面还有不少信息差。