忠意启航创富(卓越版)：前20年收益第一的"短期之王"，有个致命缺陷没人敢说

你好，我是大贺。

最近很多朋友问我：想配置点美元资产，但又不想冒太大风险，有什么选择？

今天介绍一款让我又爱又恨的产品——忠意启航创富(卓越版)。

为什么说又爱又恨？因为它前20年收益确实是市场第一，但有一个致命缺陷，很多人不知道，或者知道了也不敢说。

我先把缺点摊开讲。

这款产品有个致命缺陷

资产配置的第一原则是分散，但在选择具体产品时，第一原则是看清风险。

**忠意启航创富(卓越版)**的账户结构非常简单，只有两个账户：保证收益 + 终期红利（非保证）。

看起来简洁，但问题就出在这里——红利结构失衡，提领后收益会断崖式下跌。

什么意思？往下看。

提领陷阱：566演示下的残酷真相

先解释一下终期红利的特性：它只有在保单退保（全部或部分退保）或保单终止（如受保人身故、保单失效或保单到期）时才会支付。

换句话说，你每次提领，都是在"切"终期红利这块蛋糕。

过早领取，终期红利将被透支严重，保单后期的增值潜力被大大削弱。

我用经典的"566提领密码"来演示一下（5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%）：

看这组数据，差距触目惊心：

• 保单第30年，忠意剩余价值33万美元，而万年青星河尊享II是57.8万美元
• 保单第50年，忠意剩余53.7万美元，万年青星河尊享II是146万美元

忠意启航创富(卓越版)提领后的剩余价值跟其他产品相比，差距不是一般的大。

另外还有一点需要注意：这款产品只支持美元保单，没有货币转换功能。

是优点也是限制——适合有明确美元需求的家庭，但如果你未来可能需要其他货币，就要慎重考虑了。

如果是打算短期内就开始领钱至终身，想用作教育金、养老金的朋友，可能永明和万通等适合提领的产品更适合。

话锋一转：但如果你不打算提领呢？

说完缺点，再说说这款产品真正的打开方式。

如果你换个思路——不提领，到期一次性取出呢？

数据会告诉你一个完全不同的故事：保单前25年预期收益市场第一。

没错，第一。

但第30年开始，长期收益基本掉出第一梯队。

产品特点非常鲜明，就是主打前20年高收益。

所以正确的使用姿势是：把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益红利。

美元资产不是投机，是配置。而这款产品，就是给那些有明确中期目标（比如10-20年后的留学、置业）的家庭准备的。

收益爆发：前20年的统治级表现

说它是"短期收益之王"，不是我吹的，数据摆在这里。

先看2年缴+现行折扣的表现：

• 10年预期IRR 5.03%，支持2年缴产品中排名第一
• 20年预期IRR 6.24%，收益直接翻3倍
• 保单前25年预期收益市场第一

再看5年缴+现行折扣的表现：

保单第15-20年，忠意启航创富(卓越版)预期收益市场第一。

第10年和第25年，预期收益也能保持在前三名。前期收益优势非常明显。

这里要结合一个大背景来看：2025年以来，全球资产配置格局正在重构。美股、美债收益率、美元指数同步下行，外资机构纷纷看多中国资产。

但对于有留学、海外置业等刚需的家庭来说，提前配置美元资产仍有必要。人民币和美元，不是二选一的问题，而是如何合理分配的问题。

优惠加持：保费回赠让收益再上一层

忠意的保费优惠政策力度非常大，特别是5年缴费，无门槛优惠18%起步，而且是保费次年回赠。

具体来看：

• 2年缴保费回赠：<20万美元2%，≥20万-<50万3%，≥50万-<100万4%，≥100万5%
• 5年缴保费回赠：<5万美元18%，≥5万-<10万20%，≥10万-<20万22%，≥20万25%

算上优惠后的收益表现：

• 2年缴（2%回赠）：第10年预期IRR 4.89%，第20年 6.17%
• 5年缴（18%回赠）：第10年预期IRR 4.25%，第20年 6.38%

推荐大家选择5年缴，不仅年交保费压力更小，在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现更出色。

底层逻辑：投资策略与保司实力

收益高是结果，底层逻辑才是关键。

先说保司背景。

香港忠意是意大利忠利保险集团的子公司。忠意集团创于1831年，是意大利第一的保险集团，也是全球最大的保险及资产管理企业之一。

最大的特点就是有钱：

• 资产管理规模高达6.9万亿港元（8630亿欧元）
• 2024年集团保费总收入超过952亿欧元
• 偿付能力比率210%
• 常年上榜全球九大，大而不能倒的保险公司

最关键的是，忠意过往分红实现率均在100%或以上，稳定性极强。

以丰S税悦保延期年金为例：2021年生效保单分红实现率102%，2022年生效保单104%。

再说投资策略。

**忠意启航创富(卓越版)**的"中期爆发力"源于其动态投资策略：

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0-80%

有相当大的动态调整空间。

保单初始期，固收类资产占比达到60%，保证稳定性；保单后期，非固收类资产占比逐渐从40%增长到80%，追求更高收益。

忠意也做了数据回测：

按照目标投资组合，20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

有效的策略，确实更容易穿越周期，兼具保本与增值。这也解释了为什么这款产品前20年收益能做到市场第一——不是靠激进冒险，而是靠科学配置。

结论：适合你吗？对号入座

忠意启航创富(卓越版)支持2年或5年交，产品特点非常鲜明。

适合的人群：

• 追求前20年高收益
• 计划10-20年不动本金
• 有明确的美元资产配置需求（留学、海外置业等）
• 把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出

对这类人群来说，这款产品可能是"最优解"。

不适合的人群：

• 打算短期内就开始领钱至终身
• 想用作教育金、养老金持续提领
• 对货币灵活性有要求

如果是后者，可能永明和万通等适合提领的产品更适合。

中产家庭跨境配置需求旺盛但渠道有限，港险储蓄险是合规的美元资产配置渠道。选对产品，用对方式，才能真正享受到收益红利。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但怎么买、怎么省钱，其实还有很多门道。

同样的产品，不同渠道差价可能是几万甚至十几万。