友邦盈御3真相：收益不是最高，没人告诉你新手为什么还是该买它

你好，我是大贺。

最近很多家长问我：给孩子存教育金，港险产品那么多，到底怎么选？

上周有对0岁宝宝的父母来咨询，手里攥着四五份计划书，越看越迷糊——这家收益高、那家功能多，到底哪个才适合自己？

今天就用对比的方式，把友邦**「盈御多元货币计划3」**和市面上的主流产品放在一起PK，看看它到底值不值得买。

港险储蓄险这么多，怎么选？

从家庭财务角度来看，给孩子存钱这件事，最怕的不是收益不够高，而是选错了产品、中途后悔。

现在港险市场上，保诚、万通、宏利、富卫、友邦……每家都说自己好。有的主打收益高，有的强调提取灵活，有的宣传公司大。作为普通家长，根本分不清谁在说真话。

所以今天我不讲虚的，直接上数据，一项一项对比给你看。

静态收益PK：前10年前三，后期略逊

先看最核心的收益表现。以0岁男孩、年交5万美元、交5年为例：

前10年，盈御3的静态收益位列前三，这个优势还是很亮眼的。

但拉长到第100年，差距就出来了：保诚信守明天比它高300万美元，万通富饶千秋plus高141万美元。

不过话说回来，盈御3的长期复利IRR也能达到7.19%，这个数字放在整个港险市场依然很能打。而且从2025年7月1日起，港险收益率将下调——港元保单上限定为6%，非港元保单下调至6.5%，7.19%的复利可能真的要成为历史了。

结论：收益不是冠军，但也绝对是第一梯队。

动态收益PK：长线持有型，不适合频繁提取

很多家长买港险，不可能真的放100年不动。所以提取后的收益表现，才是更实际的考量。

以566提取模式测算（5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%）：

前10年，盈御3虽然不是最亮眼的，但和其他产品差异不大。问题出在10年之后——它远远落后于富卫盈聚天下这类适合早期提取的产品。第100年时，和盈聚天下相比差了4770万美元。

这说明什么？盈御3是典型的长线持有型产品，不适合追求短期快速收益、需要频繁提取现金流的朋友。

当然，拿它跟擅长提领的盈聚天下比，确实有点不公平。产品定位不同，适合的人群也不同。

分红实现率PK：100%兑现，友邦说到做到

收益写在计划书上是一回事，能不能兑现是另一回事。这就要看分红实现率了。

盈御多元货币计划的复归红利和终期红利分红实现率，都达到了100%。友邦另一款明星产品"充裕未来·盈尚"的复归红利实现率更是最高达到162%，终期分红也是100%。

这背后靠的是什么？友邦的"平滑机制"——用好年份的盈余来弥补差年份的亏损，确保每年都能平稳渡过。向来高风险的港险产品，有这套机制帮你抹平波动，确实让人安心不少。

友邦分红实现率稳且真实的口碑，不是凭空来的。

业内流传着一个共识："香港只有两种保司，友邦和其他。"这话虽然有点绝对，但也说明友邦在分红兑现上的信誉确实过硬。

公司实力PK：恒指第六大成分股

买保险，尤其是要放几十年的储蓄险，公司靠不靠谱太重要了。

友邦保险集团1919年在上海成立，1931年开始经营香港业务，到现在已经超过100年。它是最大的泛亚地区独立上市人寿保险集团，覆盖亚太区18个市场，总部就在香港。

几个硬数据：

• 总资产值达2890亿美元
• 友邦保险控股有限公司是恒生指数第六大成分股
• 2024年债券类投资占比达97%

恒生指数是香港最重要的股票市场指数，成分股的表现直接反映香港经济状况。友邦能排到第六，足见其在香港的地位。

再看投资组合，政府债券及政府机构债券占51%，公司债券及结构证券占46%，几乎全是债券类资产。友邦真的是尽最大努力在规避风险，减少投资带来的不稳定性。

从家庭财务角度来看，稳比快更重要。给孩子存的钱，最怕的就是中途出问题。

功能PK：9种货币+红利锁定解锁

最后看功能配置。

盈御3支持9种货币选择，保单第2年就能行使货币转换权益，是市场上少有的货币种类多、转换时间早的产品。

这对有海外定居、旅行、留学需求的家庭特别友好。2024-2025学年，美国TOP10大学学费涨幅达3%-5.5%，斯坦福全年费用已经到87,225美元，耶鲁更是首次突破9万美元/年。留学费用年年涨，提前用港险储备教育金，多币种配置能有效对冲汇率风险。

另外还有个特色功能：红利锁定及解锁权益。红利锁定在保单第15年后开启，锁定范围10%-70%。

红利解锁是盈御2时市场首创的功能——使用锁定功能1年后，每年可以解锁一次，把锁定的红利转回复归红利和终期红利，解锁比例**10%-100%**自选。还设有卓越成绩奖，鼓励孩子在学业上追求卓越。

教育金和养老金其实可以一起规划，盈御3在这方面考虑得挺周全。

总结：不是冠军，但是最稳的选手

说实话，如果你只看收益数字，盈御3确实不是第一名。

但从家庭财务规划的角度，它有几个别人比不了的优势：

• 公司品牌大：百年友邦，恒指第六大成分股
• 投资稳健：97%债券类资产，极致保守
• 分红靠谱：100%实现率，说到做到
• 功能齐全：9种货币、红利锁定解锁、卓越成绩奖

这款产品既不是最好，也不是最差，但确实是最稳的选择。公司品牌大、投资稳健、服务周到，功能也都有，没有明显的短板。

对于新手来说，这是最不操心、最不容易出错的选择。作为第一份港险保单，稳一定是最重要的。毕竟面对新事物，大家都会更倾向于减少风险。

当然，如果你有更明确的需求——想要每年提取现金流、用多元储蓄产品对冲汇率风险、或者作为养老金补充——港险中还有更适合的选择。

大贺说点心里话

选产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道可能比你想的更多。同样的保单，不同渠道的成本差异，可能直接影响你最终的收益。