友邦「环宇盈活」：11年霸榜港险，3个真相没人告诉你

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2025年1月3日，人民币兑美元跌破7.3关口，中美利差扩大到300基点历史高位。

我身边很多朋友都在问我同一个问题：手里的钱该怎么办？

鸡蛋不能放一个篮子，这道理大家都懂。但真正行动起来，很多人又犯难了——买港险到底靠不靠谱？保司会不会跑路？分红能兑现吗？钱取不出来怎么办？

这些顾虑，我太理解了。今天就用友邦**「环宇盈活」**这款产品，把这些问题掰开了讲清楚。

买港险，你最担心什么？

跟内地客户聊港险，我发现大家的顾虑出奇一致：

• 第一，安全性——香港保司会不会跑路？万一出事了我找谁？
• 第二，收益能不能兑现——计划书上写得挺好看，但分红是"预期"的，到时候能拿到吗？
• 第三，流动性——钱放进去几十年，中间急用怎么办？会不会被套牢？

这三个问题，几乎涵盖了90%客户的核心焦虑。

有意思的是，「环宇盈活」这款产品，几乎把内地客户对"安全、稳健、灵活"的顾虑都变成了"安心点"。

接下来我一个个拆解。

顾虑一：保司会不会跑路？——百年友邦的底气

先说安全性。

很多人对港险有个误解，觉得香港保司"没人管"，万一跑路了血本无归。但你知道吗？香港保险业的监管其实非常严格，而且友邦这家公司在全球金融体系里的地位，可能比你想象的还要高。

友邦保险1919年成立，1931年就在香港开展业务，到今天已经快100年了。业务覆盖18个市场，是亚洲最大的独立上市人寿保险集团。

更硬核的是它的评级：

• 标普信用评级：AA-
• 惠誉评级：AA
• 穆迪评级：Aa2

AA级评级意味着"极高信用质量"，全球能拿到这个评级的保险公司屈指可数。

还有一个重磅信息——友邦入选了首批"大而不能倒"险企名单。这个名单是国际金融监管机构认定的，意思是这些公司一旦出问题，会触发全球系统性风险，所以会受到最严格的监管和保护。

再看财务数据：偿付能力比率257%（香港监管要求是150%），2024年税后营运溢利66亿美元。

什么概念？就是每年赚的钱，足够把所有保单赔付好几遍。

选择友邦这样的顶级保司，能更大程度降低"踩坑"风险。 这不是吹牛，是实打实的数据支撑。

顾虑二：分红能兑现吗？——稳定的投资策略是关键

安全性解决了，接下来是大家最关心的收益问题。

港险的收益分两部分：保证收益和非保证收益（分红）。保证的部分没啥好说，白纸黑字写在合同里。关键是分红——这部分是"预期"的，到底能不能拿到？

这就要看保司的投资能力了。

友邦2024年投资总额达2553亿美元，差不多是1.8万亿人民币，比很多省的GDP还高。

更重要的是投资策略：

• 近70%配置于固定收益资产，股权资产占24%，房地产仅3%
• 固收类资产70%以上投资期限超过10年
• 2024年上半年政府债券地区分布中，内地占比44%

看懂这几个数字了吗？

友邦的投资风格是"稳"字当头。大部分钱放在政府债券和优质公司债上，而且是长期持有（10年以上），不追热点、不炒短线。

股票和房地产这种波动大的资产，占比很低。更妙的是，它把近一半的政府债券投在了内地。深耕亚洲、聚焦内地，投资收益更稳、波动更小。

这对我们内地客户来说其实是个好消息——你的钱投向的是你熟悉的市场，而不是什么看不懂的衍生品。

那实际兑现情况怎么样？

友邦的分红实现率稳定在95%-105%。

就是计划书上写的预期收益，实际能拿到95%以上，有些年份甚至超过100%。

放眼整个港险市场，能做到这个水平的保司不多。

我身边很多朋友都这样做——选保司，先看分红实现率。这是最实在的指标，比任何宣传都管用。

顾虑三：钱取不出来怎么办？——14种提领方式任你选

第三个顾虑是流动性。

很多人觉得买港险就是把钱"锁死"几十年，中间急用钱就傻眼了。这个担心在以前可能有道理，但不过「环宇盈活」这款产品，灵活度拉满，比普通提领、红利锁定都要香太多。

它支持14种提领方式，覆盖从教育金到养老金的全生命周期需求。

举个最火的例子——567提取方案：

假设45岁女性，每年交12万美元，交5年，总保费60万美元。从第6年末开始，每年领取总保费的7%（4.2万美元），一直领到终身。

第30年累计提领105万美元（总保费的175%），第55年累计提领210万美元（350%）。

关键是，提完这么多钱，保单还没断。预期剩余现价在第55年还有67万美元。

这就是"567提取不断单"的魅力——中短期红利+分红占比更高，灵活提取，及早"落袋为安"更放心。

还有一个特别实用的功能——灵活提取选项。

第5个保单周年日起，你可以提取保单价值给指定收款对象，不用等保单到期。

收款对象范围很广：父母、子女、兄弟姐妹、配偶，甚至香港注册的慈善机构、安老院都可以。

这意味着什么？孩子留学需要学费，直接从保单提钱打给学校；父母养老需要生活费，直接从保单提钱打给他们。不用绕来绕去，一步到位。

第6个保单年度后，还可以把提取金额转移到"价值保障户口"，享受潜在利息。

这个户口相当于一个"蓄水池"——你可以把暂时不用的钱放进去，继续增值；需要的时候再取出来。

还能预设指定接收人和领取比例，万一自己身体出问题，也不影响家人用钱。

「环宇盈活」把"灵活"两个字做到了极致。

加分项：9种货币+中短期高收益

解决了三大顾虑，再来看看「环宇盈活」的加分项。

加分项一：9种货币转换，市场最早

2025年人民币汇率预计在7.3-7.5区间波动，货币分散很重要。

「环宇盈活」支持9种货币：美元、港币、人民币、英镑、欧元、新加坡元、澳门币、加元、澳元。

更关键的是，第2个保单周年日起即可行使货币转换，这是市场最早的。

什么意思？假设你现在买的是美元保单，两年后孩子要去英国留学，你可以直接把保单货币转成英镑，一键解决跨境需求。

全球化配置是趋势，这个功能对有海外需求的家庭来说，简直是刚需。

加分项二：中短期收益领先市场

港险储蓄险有个普遍问题——回本慢。很多产品要10年甚至更久才能回本，前期资金被"锁死"。

然而「环宇盈活」不一样。

以5年缴、年缴5万美元为例：

• 第7年预期回本
• 第10年IRR达3.47%
• 第30年预期IRR达到6.5%演示上限

对比友邦自家的上一代产品"盈御3"，「环宇盈活」在第10年的IRR高出0.7个百分点，第30年高出0.4个百分点。

看起来差距不大，但复利的力量是惊人的。30年下来，同样25万美元保费，「环宇盈活」的预期总收益比"盈御3"多出15万美元。

中短期收益稳居市场第一梯队，且长期稳定。这是中产标配的理财方式——既要安全，又要收益，还要灵活。

市场验证：11连冠不是偶然

说了这么多产品优势，最后用市场数据来收尾。

2025年上半年，友邦香港新造保单数目连续11年稳居No.1，市场份额21.4%。

21.4%是什么概念？第二名保诚只有14.7%，第三名宏利10.7%。

友邦一家的市场份额，比第二名和第三名加起来还多。

有效保单数目占比26.8%，接近三分之一。这意味着香港每4张有效保单，就有1张以上是友邦的。

2025年三季度，友邦新业务价值达14.76亿美元，创第三季历史新高，同比增长25%。

香港及澳门地区新业务价值同比增长40%，背后是内地访港客户的"强势贡献"。

为什么内地客户这么认可友邦？

2024年前三季度，内地访客赴港投保终身寿险新增保费373.45亿港元，占总保费80.1%。大家买的主要就是储蓄型终身寿险，目的是多元化资产配置。

友邦还在香港保险业大奖2025荣获12项大奖，包括3项杰出大奖和7项年度三强。

这些奖项覆盖了产品创新、客户服务、人才培训、数码革新、企业社会责任等方方面面。

市场领军地位毋庸置疑。友邦用数据证明实力，用产品兑现承诺，用服务守护未来。

11连冠，不是偶然，是实力的必然结果。

大贺说点心里话

说到底，买港险不是买一张保单，是买一份长期信任。

选对保司、选对产品，比什么都重要。但同样的产品，怎么买、从谁那里买，差别可能比你想象的大得多。