友邦环宇盈活VS永明万年青星河尊享2：想传给孙子的钱，选错可能亏20年

你好，我是大贺。

前段时间，一位60岁的企业家跟我说了一句话，让我印象特别深：

"大贺，我不在乎这笔钱我能不能用到，我在乎的是我孙子能不能稳稳当当地拿到。"

这句话让我重新思考了储蓄险的选择标准——给下一代留的钱，安全比收益更重要。

最近问我友邦环宇盈活和永明万年青星河尊享2怎么选的人特别多。

这两款都是市场上的顶流产品，但收益结构差异很大：友邦环宇盈活30年预期收益率就能达到6.5%，而永明万年青星河尊享2需要50年才能到这个水平。

20年的差距，选错了真的会影响整个传承规划。

今天就把这两款产品掰开揉碎了讲清楚。

第一个纠结点：谁的收益更高？

先说大家最关心的收益问题。

统一以0岁男孩、25万美元分5年交为例来对比。

看预期总收益：

• 环宇盈活：10年IRR 3.47%，20年IRR 5.67%，30年IRR 6.5%
• 万年青星河尊享2：10年IRR 3.1%，20年IRR 5.71%，30年IRR 6.3%，50年IRR 6.5%

自从限高政策出来后，产品的预期收益率上限就是6.5%。

环宇盈活能够做到30年复利6.5%，比万年青星河尊享2早了整整20年，说明环宇盈活的预期收益表现确实更亮眼。

单看这个数据，很多人可能会直接选环宇盈活。

但传承这件事急不得，咱们还得往下看。

第二个纠结点：高收益靠谱吗？

收益高是好事，但确定性才是真金白银。

先看回本时间：

• 保证回本：环宇盈活18年，万年青星河尊享2是13年
• 万年青星河尊享2整体上更早回本，也就更安心

再看保证收益（写进合同的部分）：

• 环宇盈活：30年IRR 0.12%，50年IRR 0.23%，100年IRR 0.32%
• 万年青星河尊享2：30年IRR 0.52%，50年IRR 0.84%，100年IRR 1%

万年青星河尊享2的保证复利整体上比环宇盈活高多了，收益的确定性更强，很有安全感。

还有一个关键指标：复归红利占比。

复归红利一经公布就保证面值，占比越高，产品确定性越强。

环宇盈活的复归红利均值只有8%，万年青星河尊享2是22.76%。

这说明什么？环宇盈活的终期红利在收益里占了很大比例，而终期红利是不保证的，可能会撤回。

说白了，它是牺牲了一些确定性来换取极致的收益，适合愿意承担一定风险博取更快高收益的人。

想想50年后，你孙子拿到手的钱，确定性高不高，这才是关键。

第三个纠结点：我要提钱怎么办？

这是很多人忽略的问题，但对传承规划来说特别重要。

先说个底层逻辑：提取会优先从复归红利里提，提完了再提保证部分和终期红利。

这意味着什么？复归红利比例不高的产品，太早提终期红利会影响保单长期的复利增值。

所以从结构上看，万年青星河尊享2的提领表现应该会比环宇盈活好。

验证一下：

566提领（第6年至100岁，每年提取15000美元）：万年青星河尊享2的预期账户余额更多。

567提领（第6年至100岁，每年提取17500美元）：环宇盈活会断单，万年青星河尊享2可正常运行。

5/10/8提领（第10年至100岁，每年提取20000美元）：万年青星河尊享2的预期账户余额依然更多。

而且时间越长，两款产品提领后账户余额差距越大。

这个差距有多大？我给你算笔账：

假设你现在给刚出生的孙子买一份储蓄险，等他60岁退休时开始每年提取生活费。

如果选了提领表现差的产品，可能80岁保单就断了；选对了产品，90岁、100岁账户里还有钱在滚。

这就是传承规划的核心：不是看谁跑得快，是看谁跑得远、跑得稳。

整体上万年青星河尊享2提领表现确实更好，有确定现金流需求的话很适合。

说到这里，想起前几天看到的一组数据：胡润研究院2025年3月的报告显示，高净值人群计划增配保险的比例达到47%，排在所有投资品类第一位。

超高净值人群更是早早减持房地产，转而增持黄金和保险。

为什么？因为这群人最清楚，给下一代留的钱，确定性才是第一位的。

第四个纠结点：功能有什么不同？

功能方面，两款产品各有特点。

货币选择：

• 环宇盈活只支持美元/港元投保，但可以从第二个年度转换成人民币、英镑、美元、澳元、加元、港元、澳门币、欧元及新加坡元这9种货币
• 万年青星河尊享2支持美元/加元/英镑/人民币/澳元/港元投保，从保单的第三个周年日起可以转换这6种货币

基本功能都有，各自也有不一样的功能和特点。

比如环宇盈活的灵活提取选项、未来守护选项，还有万年青星河尊享2的保费假期、保单价值锁定等等。

有对应需求的可以综合参考。公司我就不过多说了，永明和友邦都是比较靠谱的老保司。

不再纠结：三种人，三个选择

分析到这里，结论就很清晰了。

第一种人：追求前30-50年的高收益，愿意承担一定风险

友邦环宇盈活更适合你。

30年预期收益率6.5%，速度确实快。但你要清楚，这是用确定性换来的。

如果你自己用这笔钱，能接受一些波动，那没问题。

第二种人：做财富传承，想把钱稳稳当当留给下一代

永明万年青星河尊享2更适合你。

虽然50年才到6.5%的峰值，但50年后两款产品的预期收益率都达到6.5%了，再往后收益差距不大。

而万年青星河尊享2收益的确定性和安全性更强，更适合财富传承。

想想看，你现在给0岁的孙子买，50年后他才50岁，正是用钱的时候。这时候两款产品收益差不多了，但万年青星河尊享2的确定性更高，账户更稳。

第三种人：有明确的提领需求，需要稳定现金流

毫无疑问选万年青星河尊享2。

提领表现更好，收益安全性也更高。不管是给自己养老，还是给孩子定期打钱，都更稳妥。

最后说一句：现在内地五年期定存利率已经降到1.55%了，货币基金收益率跌破2%，但居民储蓄规模逆势突破145万亿元。

这说明什么？大家对确定性收益的需求只会越来越强。

传承规划，更要选确定性强的产品。安全比收益更重要。

大贺说点心里话

选对产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更多。