友邦「环宇盈活」暗藏这些坑？延迟退休时代，养老金自救前必看这篇

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

前几天接到一个老客户的电话，是一对70后夫妻。

他们原本计划60岁退休，结果2025年1月延迟退休政策正式落地——男职工法定退休年龄每四个月延迟一个月，逐步延至63周岁。

"大贺，我们算了一笔账，延迟3年退休，养老金替代率可能不到40%。多活几年反而没钱花，这可怎么办？"

这句话让我沉默了很久。

养老这事儿得趁早。等退休再想就晚了。

全球养老金储蓄缺口已达51万亿美元，中国基本养老保险抚养比降至2.65:1，远低于国际警戒线3:1。

按现行制度，2025年养老基金当期缺口将达1.1万亿元。

靠社保养老？恐怕不够。

钱要能跟着你一辈子，得自己提前规划。

今天就和大家聊聊友邦新推出的**「环宇盈活储蓄计划」**，看看它能不能成为我们养老金自救的一个选项。

一个家庭的理财困惑

回到那对70后夫妻的问题。

他们的困惑其实代表了很多家庭：

• 孩子刚上初中，还有10年教育金要准备
• 自己还有20年左右退休，养老金得开始攒了
• 父母年纪大了，万一有个三长两短，还得有应急资金

教育金、养老金、应急金，三座大山压在一个家庭头上。

问题是，钱就这么多，怎么分配？

更关键的是，保单的20-40年是主要使用周期，提领是否灵活、会不会断单很重要。

很多人买了储蓄险，到了真正要用钱的时候，发现要么取不出来，要么一取就断单，前功尽弃。

无论是打算中短期持有（孩子教育金、旅游基金、养老金）还是超长期持有（财富传承、家庭储蓄），**友邦「环宇盈活」**都可以满足。

这话听着像广告，但我今天用数据说话。

教育金场景：第7年回本有多重要？

先说教育金场景。

假设你家孩子今年7岁，你打算给他存一笔教育金，目标是14岁上高中、18岁上大学时能用上。

那么问题来了：这笔钱多久能回本？

直接看真实测算，5万美元×5年交：

「环宇盈活」预期第7年回本，比「盈御3」快1年。

别小看这1年。

孩子7岁开始存，14岁时「环宇盈活」已经回本7年了，而「盈御3」才刚刚回本。

这1年的差距，在复利的作用下会越滚越大。

更重要的是，「环宇盈活」第18年保证回本。

就是说即使遇到极端情况，分红一分钱没实现，18年后你也能拿回本金。孩子25岁，正好研究生毕业或者工作几年，这笔钱稳稳的。

到第20年：

• 「环宇盈活」预期现价 67.6万美金
• 「盈御3」预期现价 67.4万美金

看起来差不多？别急，这只是开始。

「环宇盈活」"中期猛、长期稳"的收益特点，实现中前期收益逆袭。

对于中前期持有（30年内）的客户来说，选择「环宇盈活」，资金回笼速度也会更快。

提前规划不吃亏。孩子的教育金，早一年回本，就多一分主动权。

养老金场景：567提领不断单

接下来说重头戏——养老金场景。

这是那对70后夫妻最关心的问题，也是我认为**「环宇盈活」最大的突破点**。

先解释一下什么叫"567提领"：

• 5年交费期
• 第6年开始提领
• 每年提取**7%**的总保费

这个模式特别适合养老金规划。交5年，第6年开始领，一直领到终身。

「环宇盈活」支持567提取不断单。

这句话的含金量，懂的人自然懂。

很多储蓄险，你按567模式提领，到了第30年、第40年，保单就断了。

断单意味着什么？意味着你后面几十年一分钱都领不到了。

活得久才是真本事。但如果保单断了，活得久反而变成了负担。

来看具体数据，10万美元×5年交，第6年起每年提取7%总保费（3.5万美元）至终身：

• 「环宇盈活」预期总提取+退保金额 426万美元，IRR 5.89%
• 「盈御3」在第40年断单，预期总提取+退保金额 130万美元，IRR 5.08%

「环宇盈活」比「盛御3」多领将近300万美元。

300万美元是什么概念？按现在汇率，超过2100万人民币。

为什么会有这么大的差距？看收益结构就明白了。

保单前30年，「环宇盈活」的复归红利占比显著高于「盈御3」。

复归红利是什么？简单说就是"已经锁定的收益"，不会因为市场波动而减少。

中短期红利+分红占比更高，灵活提取，及早"落袋为安"更放心。

这对于养老金规划来说太重要了。退休后每年领的钱，你希望是"确定能拿到"的，还是"看市场脸色"的？

再看这张提领对比图，「盈御3」第40年之后那一栏写着"断单"。

而「环宇盈活」一直延续到第100年，账户里还有93万美元的余额。

延迟退休时代，我们可能要活到90岁、100岁。钱要能跟着你一辈子，这才是真正的养老金。

传承场景：三大首创功能

除了收益和提领，「环宇盈活」还有三个市场首创的功能，专门解决财富传承中的痛点。

第一：受益人灵活选项

传统保险的身故赔偿，受益人只能被动接受。

但「环宇盈活」不一样——受益人在达到指定年龄或患指定疾病（癌症、中风、心脏病等）时，可选择一次性或分期收取身故赔偿。

比如你指定孩子为受益人，但担心孩子太年轻一次性拿到大笔钱会乱花。

你可以设定"孩子30岁时一次性给"或者"每年给一笔"，完全由你说了算。

第二：未来守护选项

保单暂管人可将保单分拆为两张，指定家庭成员在指定日期或年龄接管分拆保单所有权。

这个功能特别适合多子女家庭。一张保单可以拆成两张，分别给两个孩子，实现代际传承与财富分配。

第三：健康障碍选项

持有人可预先指定最多两位18岁以上家庭成员为接收人，持有人患指定疾病或永久精神无行为能力时可申请接收保单价值或成为保单持有人。

说白了，就是**"万一我老年痴呆了，我的钱不会被冻结"**。

这个功能解决了很多高净值家庭的隐忧。

这三个功能，都是市场首创。友邦在产品设计上确实下了功夫。

安心底气：友邦的「稳」从何而来？

说了这么多优势，有人可能会问：收益这么高，靠谱吗？

这就要说到友邦的投资策略了。

「环宇盈活」投资策略：债券固收类型不低于20%、增长型不超过80%。

相比「盈御3」（固收不低于25%、增长型不超过75%），增长型资产配置比例上限提高了5%。

用大白话说，「环宇盈活」的投资风格更激进一点，所以中前期收益更高。

但友邦最大的特点就是"稳"，不仅公司经营稳，产品设计的投资理念也稳。

友邦2024年整体分红实现率表现亮眼，多款主力产品连续多年总现金价值实现比率100%达成。

100%达成是什么概念？就是当初承诺你的预期收益，全部兑现了。

这对于养老金规划来说太重要了。我们不是在赌博，是在做长期规划。稳健派的底气，就来自于这些实打实的数据。

市场横向对比：第一梯队实锤

最后做个市场横向对比。

在目前5年交的产品里，「环宇盈活」的收益表现能排到第一梯队。

第30年，「环宇盈活」达到6.5%的收益上限，比「盈御3」快17年。

保单前46年，「环宇盈活」的收益处于领先地位。

看这张表，「环宇盈活」第30年就达到6.5%的收益上限，而「盈御3」要到第47年。

17年的差距，意味着什么？

意味着你60岁退休时，「环宇盈活」已经在最高收益轨道上跑了17年，而「盈御3」还在爬坡。

这就是中前期收益的价值。

回到开头：这个家庭的选择

文章开头那对70后夫妻，后来怎么选的？

他们最终选择了「环宇盈活」+「盈御3」组合投保。

「环宇盈活」用来做养老金提领，567模式，第6年开始每年领钱，不断单，一直领到终身。

「盈御3」用来做财富传承，底层资产配置更稳健，满足长期持有、传给下一代的需求。

这场友邦内部的"内卷"行为，受益的还是投资者。

「环宇盈活」的出现，是友邦用"新优势"覆盖了「盈御3」的"旧短板"。

中短期收益、提领灵活、附加保障，每一项都戳中家庭的实际需求。

两款产品组合投保，也是一个不错的选择。

养老这事儿得趁早。延迟退休时代，我们的养老金，得自己提前规划。

大贺说点心里话

看完这篇分析，你可能已经对「环宇盈活」有了基本判断。但说实话，知道产品好只是第一步，怎么买、从哪买，里面的门道更多。