安盛盛利2：全网吹爆的"双优神器"，保证回本要25年这事没人提？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章，可能会得罪一些同行——因为我要说点真话。

最近盛利2火得一塌糊涂，朋友圈、小红书、各种测评号都在吹。什么"收益提领双优"、"557提取天花板"、"港险新王者"……说得好像不买就亏了几个亿。

但讲良心话，有个问题我翻遍全网都没看到有人认真讲：保证回本要25年，保证收益率只有0.23%。

这意味着什么？今天我来帮你拆解这款产品的真实面貌。

港险选择困难症：收益和现金流只能二选一？

先说结论：在盛利2出来之前，港险市场确实存在一个让人头疼的问题——鱼和熊掌不可兼得。

想要高收益？友邦环宇盈活 30年复利能到 6.5%，静态收益确实漂亮。但问题是提领表现一般，适合那种有点闲钱、不着急用、想做长期理财的朋友。说白了，就是放着不动最划算。

想要现金流？永明万年青星河尊享2各种提取方式下账户余额表现都很亮眼，确实适合有现金流需求的客户。但静态收益不突出，如果你不提取、纯放着，就有点亏。

那有没有两全其美的？宏利宏挚传承算一个，收益提领双优——但这个优势只在保单前 20年。

20年之后呢？就泯然众人了。

所以你看，市场上的产品要么偏科收益、要么偏科提领、要么只能优秀一阵子。这就是很多人纠结的根源。

盛利2：唯一一个长线收益提领双优的产品

这个坑你要知道：很多人被"双优"这个词忽悠了，以为随便一款产品都能做到。

但实际上，盛利2是目前唯一一个长线收益提领双优的产品。

注意关键词——"长线"和"双优"。

说实话，我拿到数据的时候，惊喜远超预期。不是那种"还行吧"的惊喜，是真的会让你觉得"这产品设计得挺有诚意"的那种。

但别急，我不是来吹的。下面我用数据说话，你自己判断。

收益维度：30年6.5%，跑赢大部分竞品

我以5年缴费、年交6万美元、总保费30万美元为例，直接把盛利2扔进市场里跟热门产品硬碰硬。

回本速度：盛利2预期 7年回本，仅次于宏利宏挚传承。这个速度在市场上属于第一梯队。

分阶段收益：

• 10年 IRR 3.52%
• 15年 IRR 5.01%
• 20年 IRR 5.82%

前20年的收益表现，仅次于宏挚传承，比友邦环宇盈活还高。

长期收益：到达 6.5% 收益率的速度是 30年，跟友邦环宇盈活一样，仅次于保诚信守明天。

有人可能会问：保诚信守明天不是更快吗？确实，但我不推荐保诚的原因是——投资比较激进，收益波动可能大一点。稳健型选手不太适合。

综合来看，盛利2在预期总收益这块优势很大，整体收益表现比友邦环宇盈活更亮眼。 这不是我吹，数据摆在这儿。

提领维度：557+低门槛，现金流拉满

说完收益，再看提领。这块是盛利2最爆的点，全网都在讨论。

什么是557提取？

5年交完保费后，从第5年起每年提取总保费的 7%，一直提到终生。30万美元保费，每年提 2.1万美元，折合人民币15万左右，提一辈子。

557提取是个很爆的点，目前市面上没有其他产品能做到这样的提取时间和比例。

除了557，盛利2还支持 5/7/8、5/9/9、5/10/10、5/12/11 等多种提取方式。想早点提、想多提点，都有方案。

但这里有个关键问题：这么高的提取比例，门槛会不会很高？

很多人被这点忽悠了——以为高提取就意味着高门槛。

看看盛利2的门槛：不管哪种提领密码，最低年缴保费都只有2000美元。

对比一下安盛自家的另一款产品挚汇：5年交、第14年提取11%，需要最低年缴保费 32万美元。

再看友邦环宇盈活：5年交、第6年提取7%，需要最低年缴保费 9.8万美元。

盛利2提取比例更高、门槛却几乎没有。 讲良心话，这确实是在实实在在地为有现金流需求的客户着想。

566/567实测：提完钱账户还剩多少？

光看提取比例还不够，关键是：提完钱之后，账户里还剩多少？

这才是衡量一款产品提领能力的核心指标。我用三种常见提取方式做了测试。

566提取（第6年起每年提取总保费6%）：

• 保单 14年前，宏挚传承账户余额最亮眼
• 14-30年，盛利2最突出，超过了万年青星河尊享2
• 31年后，盛利2与万年青星河尊享2大差不差

567提取（第6年起每年提取总保费7%）：

• 前14年宏挚传承最亮眼，盛利2其次
• 15年起盛利2反超，此后一直保持最突出

567提领，盛利2的整体优势是最大的。

5108提取（第10年起每年提取总保费8%）：

盛利2表现依然突出，没掉链子。

完整分析下来，盛利2在目前的港险市场里实力真的很强劲。 这话不是我随便说的，数据都在图里。

但有个问题你要知道：保证收益偏低

看到这儿，你可能觉得盛利2无敌了。

先说结论：没那么完美。盛利2有一个不可忽视的缺陷——确定性不强。

什么叫确定性？就是白纸黑字写进合同、保险公司必须兑现的部分。

盛利2的保证部分收益率有多低？长线只有0.23%。

保证回本时间呢？需要25年。

这意味着什么？如果你在第24年退保，保证拿回的钱是低于本金的。当然，加上非保证的分红部分，实际收益会高很多。但问题是，分红是"非保证"的，理论上存在波动风险。

对比一下万年青星河尊享2：保证收益率能达到 1%，保证回本时间只要 13年。

这个差距不小。盛利2确定性不强是不可忽视的缺陷。

说到这里，我要提一下最近的监管动态。2025年7月1日起，香港保监局对分红险演示利率设了上限——港元保单 6%，非港元保单 6.5%。

这说明什么？监管层也在提醒大家：高收益需要理性看待。

根据业内数据，香港保险分红实现率平均在 90% 以上，头部保司更是连续多年100%兑现。但这不代表未来一定如此。

所以，如果你确实比较看重保证部分的收益表现，盛利2可能不是你的菜。环宇盈活侧重静置理财、万年青星河尊享2侧重现金流提取，都可以作为备选。

安盛208年+分红100%兑现，能弥补吗？

保证收益低，是不是就不能买了？

这要看你的持有计划。如果没有早期退保计划、打算长期持有，这份缺失的安全感，安盛能弥补。

我不是来给安盛打广告的，但数据要客观讲：

• 历史底蕴：安盛1817年成立，有 208年历史，是香港最悠久的保司。清朝嘉庆年间就开始做保险了。
• 全球规模：全球最大保险集团，业务覆盖 50多个国家和地区，服务近 1亿客户。
• 资产管理：管理资产约 8790亿欧元，换算成美元接近1万亿。
• 信用评级：标普 AA-、穆迪 Aa3、惠誉 AA，跟中国国债差不多的水平。
• 偿付能力：充足率 227%，远超监管要求的100%，极端情况下也有足够的钱赔付。
• 投资风格：六成以上资产投资固收，属于稳健型选手。
• 分红兑现：2024报告年度，安盛旗下全线指标产品分红实现率均达 100%。

这样的保司实力打底，安全感是足够的。

保证收益低确实是短板，但如果你本来就打算长期持有、不会中途退保，这个短板的影响其实没那么大。关键还是看你的需求和规划。

附加功能：财富管家+双重货币户口锦上添花

除了收益和提领，盛利2的附加功能也没拖后腿。

财富管家选项：对标保诚推出的功能，支持向至多 3位客户派发自主入息。提前设好指令，就能像年金险一样定时、定额、定向给自己和家人打钱。

双重货币户口：这是盛利2首创的功能。锁定的钱可以放在任意2个美元/港元/人民币户口，哪个货币升值就转换哪个，灵活度很高。

其他常规功能——保单分拆、多元货币转换、类信托功能，该有的都有。

功能这块盛利2没有缺陷，该有的都有。

结论：想要收益+现金流，盛利2是目前最优解

2024年内地访客赴港投保保费 628亿港元，同比增长 6.5%，其中储蓄型保险占比超 90%。

这说明什么？大家对长期收益的需求很强烈。

但问题是，市场上产品这么多，怎么选？

如果推荐港险产品，不管需求是什么，盛利2一定在备选席。

核心原因很简单：大家看港险产品，核心对比的维度就是静态收益和动态提取，此外保司实力强弱、是否存在功能缺陷也是重要考量因素。

盛利2在静态收益、动态提取、保司实力、功能完整性这四个维度，全部符合期待。

但前提是——你要接受它确定性不强的事实。

保证回本 25年、保证收益 0.23%，这个短板客观存在。如果你特别看重保证部分，可能需要再考虑考虑。

上半年安盛盛利卖得有多火，大家应该还记得。这次新品直接命名盛利2，显然是有巧思的。盛利带来的热度和流量，盛利2显然是稳稳接住了。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但怎么买、怎么省钱，其实还有门道。很多人不知道，同样的产品、不同渠道，成本可能差出好几万。