忠意启航创富（卓越版）：前20年收益第一的"短期之王"，藏着一个致命缺陷

你好，我是大贺。

最近后台问**忠意启航创富（卓越版）**的人突然多了起来，清一色都是被"前20年收益第一"这个标签吸引来的。

说实话，这产品确实能打。但我今天要先泼盆冷水——这产品有个致命缺陷，买错了可能亏大。

2025年存款利率已经跌破1%，六大行1年期定存只有0.95%，很多人焦虑得不行，急着找出路。

但越焦虑越容易踩坑。我见过太多人被收益数字晃花眼，买完才发现根本不适合自己。

所以今天这篇，我不光告诉你它好在哪，更要告诉你它的坑在哪、什么人千万别碰。

前20年收益第一，真的假的？

先回答最核心的问题：忠意启航创富（卓越版）的收益到底有没有传说中那么猛？

我直接说结论——保单前25年预期收益，市场第一。

这不是我说的，是拿市面上主流储蓄险产品横向对比出来的结果。

以2年缴+现行折扣为例，20年预期IRR达到6.24%，收益直接翻3倍。

在银行存款利率跌破1%的今天，这个数字确实够亮眼。

但别急着激动，数据是真的，坑也是真的。往下看。

数据验证：收益到底有多能打？

光说"第一"没用，得拿数据说话。

先看2年缴的表现：

• 第10年预期IRR 5.03%——支持2年缴产品中排名第一
• 第20年预期IRR 6.17%
• 加上现行折扣后，20年预期IRR直接拉到 6.24%

再看5年缴的表现：

• 第10年预期IRR 4.25%（加上18%回赠后）
• 第15-20年预期收益——市场第一
• 第20年预期IRR达到 6.38%

从数据来看，前期收益优势确实非常明显。

这款产品的特点很鲜明——主打前20年高收益，不跟你玩虚的。

但我要提醒一句：别被收益数字晃花眼。这个"第一"是有前提条件的，后面会详细说。

收益加速器：保费回赠的秘密

很多人好奇，忠意这收益是怎么做到的？

秘密在于——保费回赠力度大得离谱。

特别是5年缴，无门槛优惠18%起步，而且是保费次年回赠，实打实返到你账上。

2年缴保费回赠：

• 年交保费 < 20万美元：2% 回赠
• 20万–50万美元：3% 回赠
• 50万–100万美元：4% 回赠
• ≥100万美元：5% 回赠

5年缴保费回赠：

• 年交保费 < 5万美元：18% 回赠
• 5万–10万美元：20% 回赠
• 10万–20万美元：22% 回赠
• ≥20万美元：25% 回赠

看到没？5年缴最高能拿到25%的保费回赠，相当于白送你四分之一的保费。

所以我推荐大家选择5年缴——不仅年交保费压力更小，在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现更出色。

但是，暗藏的短板来了

好了，前面说了这么多优点，现在该泼冷水了。

这产品有个致命缺陷，很多人压根不知道。

先看它的账户结构：只有保证收益 + 终期红利（非保证）两个账户。

关键来了——终期红利什么时候给你？

官方原话："终期红利于保单退保（全部或部份退保）或保单终止（如受保人身故、保单失效或保单到期）时支付。"

翻译成人话就是：你不退保，这钱就只是账面数字；你一提领，红利结构立刻失衡。

这就是为什么我说它"红利结构失衡，提领后收益断崖式下跌"。

买之前先问自己一个问题：你买这份保单，是打算放着不动，还是中途要拿钱出来用？

答案不同，这产品适不适合你，天差地别。

提领演示：短板有多致命？

光说"提领后收益下跌"还不够直观，我用数据给你演示一下这个短板有多致命。

以经典的566提领模式为例（5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%，即每年15000美元）：

看提领后的账户剩余价值：

差距有多大？

到第50年，忠意只剩53万，而永明和万通都超过了140万——差了将近3倍！

这就是我说的"提领后的剩余价值跟其他产品相比，差距不是一般的大"。

过早领取，终期红利会被严重透支，保单后期增值潜力被大大削弱。

另外还有一点要注意：这产品只支持美元保单，没有货币转换功能。如果你对货币灵活性有要求，这也是个限制。

还有一个事实必须说清楚：第30年开始，长期收益基本掉出第一梯队。

所以如果你是打算短期内就开始领钱、一直领到终身，想用作教育金、养老金的朋友，可能永明和万通等适合提领的产品更适合你。

保司托底：忠意集团的硬实力

说完短板，也得说说这产品背后的保司实力。毕竟买保险，保司靠不靠谱是底线。

香港忠意是意大利忠利保险集团的子公司。忠意集团创立于1831年，是意大利第一的保险集团，也是全球最大的保险及资产管理企业之一。

最大的特点就是——有钱。

几个关键数据：

• 资产管理规模：6.9万亿港元（8630亿欧元）
• 2024年保费总收入：超过 952亿欧元
• 经营业绩：73亿欧元
• 偿付能力比率：210%
• 业务遍布全球超 50个国家，拥有约87,000名员工，服务7,100万客户

常年上榜全球九大"大而不能倒"的保险公司，稳定性极强。

最关键的是，忠意过往分红实现率均在100%或以上。

以丰盛税悦保延期年金为例：

• 2021年生效保单分红实现率：102%
• 2022年生效保单分红实现率：104%

说到做到，这点很重要。

再看投资策略，也很有意思：

• 固收类资产占比：20%–100%
• 权益类资产占比：0%–80%

有相当大的动态调整空间。

保单初始期，固收类资产占比达到60%，保证稳健；保单后期，非固收类资产占比从40%逐渐增长到80%，追求增值。

忠意也做了一个数据回测：

按照启航创富（卓越版）的目标投资组合，20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

有效的策略，确实更容易穿越周期——兼具保本和增值。保司实力过硬，这点可以放心。

最终结论：短板不是问题，错配才是

说了这么多，最后给个明确结论。

忠意启航创富（卓越版）支持2年或5年交，产品特点非常鲜明：

优点： 前20年收益第一，保费回赠力度大，保司实力雄厚。

短板： 提领后收益断崖式下跌，只支持美元，30年后长期收益掉队。

这产品有坑吗？有。但坑在哪？坑在买错了人。

什么人适合？

追求前20年高收益，计划10-20年不动本金的中产及以上客户。

把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益红利——对这类人来说，这产品可能是"最优解"。

不管是做教育金规划（比如孩子10-15年后上大学一次性取出），还是家庭财富中期积累，都是不错的选择。

什么人千万别碰？

打算短期内就开始领钱、一直领到终身的人。

如果你想用作养老金，每年提领生活费，那永明、万通这类适合提领的产品更适合你。

适合你的才是好产品。别被"收益第一"的标签冲昏头脑，先想清楚自己要什么。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但怎么买、怎么省钱，这里面还有门道。

同样的产品，渠道不同，到手成本可能差出一大截。想知道怎么用更少的钱拿到同样的保障？