忠意启航创富（卓越版）：被吹上天的"短期收益之王"，有个致命短板没人说

你好，我是大贺。

孩子3岁那年，我给他买了第一份港险。现在他6岁了，这3年我最大的感受是：选对产品，比选对时机重要一百倍。

说实话，当时我也纠结过——港险产品那么多，到底哪款适合我？

最近不少朋友问我忠意的「启航创富（卓越版）」怎么样，说是"前20年收益第一"。今天就以一个老客户的视角，给你掰扯掰扯这款产品的真实面貌。

你的钱，10-20年后要用在哪？

先问你一个问题：你存这笔钱，打算什么时候用？用来干嘛？

这个问题看似简单，但90%的人买保险前没想清楚。

前两天看到一组数据挺扎心的——吴晓波团队的《新中产大调研》显示，过去三年通过投资理财获得收益的新中产家庭，从55%暴跌到16%。2025年，中国家庭的"财富风险感知"明显提升。

翻译成人话就是：钱越来越难赚，但该花的钱一分没少。

尤其是教育这块。虽然2025年秋季学期起，免费学前教育覆盖了所有幼儿园大班儿童，省了一笔。

但说实话，幼儿园能花几个钱？真正烧钱的是10-15年后的高等教育——留学、考研、买房首付……哪个不是大头？

所以我一直跟朋友说：教育金规划的重心，不是现在，是10-20年后。

这款产品不管是做教育金规划，还是家庭财富积累，都是一个不错的理财工具——前提是，你得搞清楚它适合什么场景。

中期理财的核心诉求：高收益+确定性

什么叫"中期理财"？

我的定义很简单：10-20年内要用的钱，既不能太激进（亏不起），也不能太保守（跑不赢通胀）。

这笔钱有几个特点：

• 有明确的使用时间节点（比如孩子18岁上大学）
• 中途不打算动用
• 追求确定性增长，但也要有一定收益

很多人买港险，要么盯着"长期复利"看30年后的数字，要么被"灵活提领"吸引想边存边取。

但如果你的需求是"10-20年后一次性取出"，那评判标准就完全不一样了。这时候你需要关注的是：保单前25年的收益表现。

而**忠意启航创富（卓越版）**恰好就是这个赛道的选手——保单前25年预期收益市场第一。

给你个参考：如果你是追求短期高收益、有明确短期储蓄计划的客户，这款产品可能正好对你胃口。

忠意启航创富：专为中期储蓄设计

买完之后我发现，市面上的储蓄险其实可以分成两类：

• 养老型：追求终身现金流，边存边取，活多久领多久
• 储蓄型：追求阶段性高收益，到期一次性取出

忠意启航创富（卓越版）属于后者，产品特点非常鲜明——就是主打前20年高收益。

先看基本信息：

• 支持2年或5年交
• 2年缴+现行折扣：10年预期IRR 5.03%（支持2年缴产品中排名第一）
• 2年缴+现行折扣：20年预期IRR 6.24%（收益翻3倍）

什么概念？假设你今年存一笔钱，10年后取出来，年化收益能到5%以上；20年后取出来，年化收益能到6.24%。

这个数字在当前的利率环境下，已经非常能打了。

来看一张市场对比图：

可以看到，在支持2年缴的产品里，忠意启航创富（卓越版）的10年、20年、25年收益都稳居前列。

所以我对这款产品的定位很明确：把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益红利。

收益拆解：保费回赠+IRR双重加持

很多人看到"前20年收益第一"就心动了，但没搞清楚这个收益是怎么来的。

说实话，忠意这款产品的收益优势，有一半要归功于它的保费回赠政策。

先看5年缴费的优惠力度：

5年缴费的保费回赠：

• 年交保费 < 5万美元：回赠 18%
• ≥ 5万 - < 10万美元：回赠 20%
• ≥ 10万 - < 20万美元：回赠 22%
• ≥ 20万美元及以上：回赠 25%

注意，这个回赠是无门槛18%起步，而且是保费次年回赠，相当于第二年就能拿到一笔钱。

2年缴费的保费回赠：

• < 20万美元：回赠 2%
• ≥ 20万 - < 50万美元：回赠 3%
• ≥ 50万 - < 100万美元：回赠 4%
• ≥ 100万美元及以上：回赠 5%

算上保费回赠后，收益情况如下：

• 2年缴（2%回赠）：第10年预期IRR 4.89%，第20年 6.17%
• 5年缴（18%回赠）：第10年预期IRR 4.25%，第20年 6.38%

你可能会问：2年缴10年收益更高，为什么还推荐5年缴？

给你算一笔账——假设总保费25万美元：

• 2年缴：每年交 12.5万美元，压力较大
• 5年缴：每年交 5万美元，压力小很多

而且5年缴能拿到18%的保费回赠，长期收益反而更高——第20年IRR能到6.38%，比2年缴的6.17%还高。

所以我的建议是：推荐大家选择5年缴，不仅年交保费压力更小，在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现更出色。

再看5年缴的市场对比：

5年缴+现行折扣的情况下：

• 保单第15-20年，忠意启航创富（卓越版）预期收益市场第一
• 第10年和第25年，预期收益也能保持在前三名

如果你的目标是"存15-20年后取出"，这款产品确实是目前市场上收益最能打的选择之一。

但如果你想边存边取？换个产品

说完优点，必须说说这款产品的致命短板。

当时我也纠结过：这款产品收益这么高，能不能边存边取，当养老金用？

研究完产品结构后，我打消了这个念头。

先看它的红利结构：

只有两个账户：保证收益 + 终期红利（非保证）

关键问题在于这句话：终期红利于保单退保（全部或部份退保）或保单终止时支付。

翻译成人话就是：只要你提领，终期红利就要按比例扣减。

这意味着什么？红利结构失衡，提领后收益断崖式下跌。过早领取，终期红利将被透支严重，保单后期增值潜力被大大削弱。

来看一组真实对比数据——以经典的"566提领密码"为例（5年交，第6年起每年提取总保费的6%）：

看第50年的剩余价值：

• 宏利宏挚传承：103.9万美元
• 永明万年青星河：146.2万美元
• 万通富饶千秋：137万美元
• 忠意启航创富（卓越版）：53.7万美元

差距不是一般的大——别人剩100多万，它只剩50多万。

所以结论很清楚：如果你打算短期内就开始领钱至终身，想用作教育金、养老金，永明和万通等适合提领的产品更适合你。

另外还有两点需要注意：

1. 只支持美元保单，没有货币转换功能——如果你担心汇率波动，这是个硬性限制
2. 第30年开始，长期收益基本掉出第一梯队——不适合追求超长期复利的客户

保司背书：忠意集团的硬实力

说实话，很多人对"忠意"这个名字比较陌生。毕竟不像友邦、保诚那么耳熟能详。

但如果你了解它的背景，可能会改观。

香港忠意是意大利忠利保险集团的子公司。

忠意集团创于1831年，是意大利第一的保险集团，也是全球最大的保险及资产管理企业之一。

几个关键数据：

• 资产管理规模：6.9万亿港元（8630亿欧元）
• 2024年保费总收入：超过952亿欧元
• 偿付能力比率：210%
• 业务遍布全球超50个国家
• 拥有约87,000名员工，为7,100万客户提供服务

最大的特点就是有钱。 常年上榜全球九大"大而不能倒"的保险公司。

更重要的是分红实现率：

忠意过往分红实现率均在100%或以上。

以丰S税悦保延期年金为例：

• 2021年生效保单：分红实现率 102%
• 2022年生效保单：分红实现率 104%

这个数据说明什么？说明忠意给的预期收益，不是画饼，是真能兑现的。

再来看投资策略：

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0-80%

有相当大的动态调整空间。

具体来说：

• 保单初始期：固收类资产占比60%，保本为主
• 保单后期：非固收类资产占比从40%增长到80%，追求增值

这种"前稳后冲"的策略，正好匹配中期储蓄的需求。

忠意还做了一个数据回测：

按照启航创富（卓越版）的目标投资组合，20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

有效的策略，确实更容易穿越周期——兼具保本+增值。

结论：你的场景匹配吗？

最后帮你做个总结。

忠意启航创富（卓越版）适合你，如果：

• 你追求前20年高收益
• 你计划10-20年不动本金
• 你打算到期一次性取出，中途不挪用
• 你是中产及以上客户，有明确的中期储蓄目标（比如教育金、家庭财富积累）

忠意启航创富（卓越版）不适合你，如果：

• 你想边存边取，当养老金用
• 你追求30年以上的超长期复利
• 你需要多币种配置，担心汇率风险

说白了，对追求前20年高收益、计划10-20年不动本金的中产及以上客户来说，这款产品可能是"最优解"。

但如果你的需求是"灵活提领"或"终身现金流"，那它就是个坑——收益结构决定了它不适合这个场景。

选产品，永远是先选对场景，再选对产品。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但买保险这件事，选对产品只是第一步，怎么买、从哪买，里面的门道更多。