友邦环宇盈活VS安盛盛利2：给娃存教育金，我研究了3个月，终于整明白了

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近被一条新闻刺激到了——2025年几十所大学学费上涨，上海高校涨幅超30%，艺术类专业涨幅甚至达到160%。

我家老大今年5岁，老二刚满2岁，算了一笔账：等他们上大学，学费可能是现在的1.5倍甚至更多。

当妈的都懂，孩子的钱不能乱来。

这笔教育金必须专款专用，不能放在活期账户里被自己"借走"，也不能买那些波动大的产品让自己睡不着觉。

所以这几个月，我把市面上能用来做教育金的储蓄险翻了个遍。

最后锁定了两款呼声最高的：友邦「环宇盈活」和安盛「盛利2」。

今天这篇文章，我就从一个妈妈的视角，把这两款产品掰开揉碎了讲清楚——你到底图什么，谁更适合你。

你买储蓄险，到底图什么？

在比产品之前，我想先问你一个问题：你买这份储蓄险，到底图什么？

我接触过很多宝妈，大概分两类：

第一类：孩子还小，这笔钱就放着，等孩子18岁上大学、22岁读研究生再说。

中间不打算动，就是要长期增值。

第二类：想从孩子上高中开始，每年固定取一笔钱出来，覆盖学费、生活费、留学费用。

要的是稳定的现金流，最好能一直取下去。

这两种需求，对产品的要求完全不一样。

不过有一点是共通的——想要一直按照设定好的提领密码领钱，有个大前提：分红实现率不能太差。

否则计划书上写得再好看，到时候取不出来，那都是空谈。

所以接下来，我会按照不同的使用场景，把这两款产品的表现一个个拆给你看。

场景一：只存不取，追求长期增值

如果你和我一样，孩子还小，这笔钱打算放个十几二十年不动，那我们先看"不取钱"的情况下，谁的收益更高。

我拿0岁男孩、每年6万美元、5年缴费来做测算。

先说结论：两款产品的预期收益不分上下。

从表上可以看出来：

• 两款产品都是预期第7年回本
• 第8-9年，环宇盈活略微领先
• 第10-21年，盛利2的预期收益反超
• 从第22年开始，环宇盈活再度领先
• 到保单第30年，两款产品的预期复利同时达到封顶的6.5%

所以如果你看的是预期收益，30年维度下，两者打平。

但保证收益就不一样了。

环宇盈活第18年保证回本，盛利2需要第25年才能回本。

环宇盈活的保证收益最高能做到0.32%，盛利2只有0.23%。

单独来看保证收益的话，友邦环宇盈活更好一点。

当妈的心态你懂的——预期收益是"可能拿到"，保证收益是"最差也能拿到"。

孩子的钱，我宁愿保底高一点，睡得踏实。

场景二：定期提领，打造现金流

如果你的规划是：孩子上高中或大学后，每年从保单里取一笔钱出来，用作学费、生活费、留学费用，那这个场景下，两款产品的差距就大了。

盛利2的优势非常明显。

它是目前市场上唯一支持557提取的产品。

什么是557？

就是第5年开始取，每年取保费的7%，一直取下去。

我拿30岁女性、每年6万美元、5年缴费来做测算。

从保单第5年开始，每年提取2.1万美元（约15万人民币）。

盛利2在保单第23年，预期复利就可以做到6.5%，并且一直持续下去。

也就是说，你每年取2.1万美元，保单价值不但不缩水，反而还在涨。

这才是真正的"永续提领"。

再看环宇盈活：

同样的提取方案，环宇盈活在保单第38年会断单，没办法做到永续提领。

市面上常见的提取密码，比如566、567等等，环宇盈活提取之后的预期现金价值，都依然低于盛利2。

所以如果你的核心需求是"定期取钱"，盛利2是更优解。

我给我家娃也是这么规划的——现在存进去，等孩子15岁开始每年取，一直取到研究生毕业，甚至工作后还能继续取。

教育这事儿，早规划早省心。

场景三：持有多币种资产，需要灵活配置

这个场景可能不是所有人都需要。

但如果你有以下情况，就值得关注：

• 孩子将来可能去英国、澳洲、日本留学，需要用到不同币种
• 家里本身就有多币种资产，想做个对冲
• 担心单一货币贬值，想分散风险

盛利2有一个独家功能：双重货币户口。

简单说，就是你可以在同一份保单下，用最多两种货币进行储蓄。

比如主账户是美元，副账户是人民币或英镑。

两个货币之间可以按当时汇率随时转换，没有任何手续费。

目前在整个市场上，只有安盛这一家保司有这个功能。

如果你确定孩子将来只在国内读书，或者只去美国，那这个功能可能用不上。

但如果你想保留灵活性，盛利2这个功能确实加分。

场景四：传承规划，指定受益人

这个场景说起来有点沉重，但当妈的不得不想——万一我不在了，这笔钱怎么给到孩子？

两款产品都有"指定收款人"功能，可以直接把保单价值通过保险公司给到指定的人，让这笔钱不在你这里留下任何记录。

但细节上有差异：

盛利2支持最多3名收款人，每个收款人之间互相独立，互不影响。

比如你可以指定老大拿40%、老二拿40%、父母拿20%。

友邦环宇盈活只支持指定1位收款人。

但友邦有一个特殊设计：假如受益人达到了指定年龄，或者不幸身患重大疾病，可以自己重新安排身故金的领取方式。

把选择权重新交给用户，非常人性化。

如果你只有一个孩子，友邦这个设计挺贴心的。

如果你有多个孩子，或者想同时照顾父母，盛利2的3人设计更实用。

分红能兑现吗？看历史数据

前面说了那么多收益、功能，但有一个问题绕不开：分红能兑现吗？

计划书上写的是"预期"，不是"保证"。

如果分红实现率只有50%，那所有的计算都要打折。

所以我把两家保司的历史分红数据扒了出来。

友邦2025年公布了63款产品：

• 平均分红实现率93%
• 最低值62%，最高值169%
• 超过90%的产品分红实现率高于70%

安盛2025年公布了35款产品：

• 平均分红实现率95%
• 最低值28%，最高值117%
• 接近8成的产品分红实现率高于70%

从平均值看，安盛略高。

但从稳定性看，友邦的最低值更高（62% vs 28%），波动更小。

再看长期表现——分红时间超过10年的产品，友邦有36款，平均分红实现率86%；安盛有14款，平均分红实现率81%。

两家保险公司的分红实现率放在整个市场来看，都非常优秀。

但在稳定度和长期的分红表现上，友邦更胜一筹。

孩子的钱，我更看重"稳"。

公司靠谱吗？百年老店 vs 全球巨头

最后聊聊公司。

毕竟这笔钱要放几十年，保司得靠谱。

友邦：1919年成立，1931年进入香港市场，在香港有接近百年历史。

作为香港保险长年的销冠，不管是在品牌口碑，还是公司的实力上，都得到了市场真金白银的认可。

2025年上半年，友邦标准保费111亿港元，市场份额11.2%，非银行系保险公司里排第1。

安盛：1817年在法国成立，历史超过200年。

是全球最大的保险集团之一，2025年世界500强排第103位，是全球"大而不能倒"的保险集团之一。

1986年进入香港市场，和友邦、保诚、宏利并称"香港老四家"。

2025年上半年标准保费53亿港元，排第5。

就公司实力来说，安盛的全球体量更大。

但在香港市场的占有率上，友邦更强。

两家都是百年老店，都不用担心"跑路"问题。

其他功能：锁定红利、分拆保单、身故保障

这两款产品在功能设计上，都已经非常成熟和完美了。

这里补充几个细节差异：

红利锁定：

环宇盈活的红利锁定只锁定非保证收益，而且友邦有红利解锁功能——锁错了还能改。

盛利2锁定时会同时锁定保证和非保证收益，而且只能锁不能解。

保单分拆：

友邦的保单分拆功能可以做到每天分拆一次，非常灵活。

盛利2只支持每年进行一次。

如果你将来想把一份保单拆成两份，分给两个孩子，友邦的灵活度更高。

身故保障：

盛利2特级身故保障最高可做到已交保费额130%，环宇盈活只能做到105%。

如果你更看重身故保障的杠杆，盛利2更高。

总结：对号入座，找到你的菜

说了这么多，最后帮你做个总结：

如果你是"只存不取"型——两款产品预期收益差不多，但环宇盈活保证收益更高、保证回本更快。

推荐环宇盈活。

如果你是"定期提领"型——盛利2是唯一支持557的产品，提取后收益表现明显更强。

推荐盛利2。

如果你需要多币种配置——只有盛利2有双重货币户口。

推荐盛利2。

如果你有多个孩子需要传承——盛利2支持3名收款人。

推荐盛利2。

如果你更看重分红稳定性——友邦历史分红更稳，最低值更高。

推荐环宇盈活。

收益和提取方面盛利2更胜一筹，功能和公司旗鼓相当、各有优势，分红实现率友邦更稳。

都是香港市场上数一数二的产品，选哪个都不会错。

关键是想清楚自己要什么。

大贺说点心里话

产品选对了只是第一步，怎么买、找谁买，里面的门道更多。

同样一份保单，渠道不同，到手价格可能差出好几万。