友邦环宇盈活VS安盛盛利2：我先把这两款产品的「硬伤」告诉你

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年，经手超过500个家庭的保单配置。

今天不是来卖保险的，是来帮你避坑的。

友邦环宇盈活和安盛盛利2，这两款产品在港险圈的热度你肯定见过。

但我发现一个问题：网上铺天盖地都是吹的，很少有人愿意把缺点摆出来讲清楚。

我今天就反着来——先告诉你这两款产品各自的「硬伤」，你看完再决定要不要买。

先说实话：这两款产品都不完美

咱们把账算清楚。

友邦环宇盈活的硬伤：提领会断单。

如果你按557这种比较激进的提取方式，保单在第38年就会断掉，没办法做到永续提领。

对于想给孩子留一笔「取之不尽」的钱的家长来说，这个点必须知道。

安盛盛利2的硬伤：保证收益偏低。

保证回本期需要25年，保证收益最高只有0.23%。

什么意思？

就是如果分红完全不达预期，你拿到手的钱会很少。

还有一个点很多人不知道：从分红实现率的整体数据来看，安盛不如友邦稳。

友邦超过90%的产品分红实现率高于70%，安盛只有接近8成。

这些缺点，你在销售那里大概率听不到。

但我觉得，知道短板才能选对产品。

友邦环宇盈活的软肋：提领表现拉胯

很多人买储蓄险，图的就是「每年取一笔钱当被动收入」。

但在这个场景下，环宇盈活的表现确实不如盛利2。

我跟你讲个真实案例。

市面上常见的提取密码，比如566、567，环宇盈活提取之后的预期现金价值，都低于盛利2。

更关键的是，如果你选择557这种提取方式——也就是第5年开始，每年提取保费的7%——环宇盈活在第38年就会断单。

从图上能看出来，保单总价值在第38年降到了6997美元，然后就没了。

说实话，如果你买港险的核心目的是「建立一笔永续提领的现金流」，那在取钱之后的收益表现上，盛利2的优势确实非常明显。

安盛盛利2的软肋：保证收益偏低

但盛利2也不是没有问题。

最大的软肋就是保证收益。

盛利2的保证回本期需要25年，而环宇盈活只要18年。

保证收益方面，环宇盈活最高能做到0.32%，盛利2只有0.23%。

你可能会问：保证收益这么低，有什么影响？

影响就是——如果未来分红不达预期，盛利2的实际收益会比环宇盈活差更多。

虽然安盛接近8成的产品分红实现率高于70%，但毕竟「保证」二字意味着最坏情况下的底线。

单独来看保证收益的话，友邦环宇盈活确实更好一点。

这个点，买盛利2之前必须想清楚。

但是，它们依然是顶流——预期收益都能封顶6.5%

说完缺点，咱们再看看为什么这两款产品还是港险市场的顶流。

先别急着下单，把账算清楚。

在不取钱的时候，如果都选择5年缴费，两款产品的预期收益其实不分上下。

从数据上看，两款产品都是预期第7年回本，到保单第30年，预期复利同时达到封顶的6.5%。

这个收益水平什么概念？

2025年5月，六大国有银行同步下调存款利率，1年期定存降到0.95%，5年期降到1.3%，活期更是只有0.05%。

港险**6.5%**的预期收益，差距一目了然。

而且盛利2还有个独门武器——它是目前市场上唯一支持557提取的产品。

什么是557？

就是第5年开始，每年提取保费的7%，一直提到永远。

我算了一个案例：30岁女性，6万美元5年缴，从保单第5年开始每年提取2.1万美元。

盛利2在保单第23年，预期复利就能做到6.5%，并且一直持续下去。

这意味着什么？

你交30万美元，从第5年开始每年拿2.1万美元，拿到70岁累计拿了96.6万美元，账户里还剩65.9万美元。

这就是复利的威力。

分红实现率：两家都是优等生

这个点很多人不知道：想要一直按照设定好的提领密码领钱，有个大前提——分红实现率不能太差。

2025年12月，浙金中心117亿理财产品爆雷，1.2万投资者受影响。

那些年化收益**4%-5%**的「稳健」产品，底层资产说暴就暴。

国资背景不等于安全，选择保险公司时更需要关注分红实现率和公司稳定性。

那友邦和安盛的分红实现率怎么样？

友邦2025年一共公布了63款产品，平均分红实现率93%，超过90%的产品分红实现率高于70%。

安盛2025年公布了35款产品，平均分红实现率95%。

说实话，两家保险公司的分红实现率放在整个市场来看，都非常优秀。

但如果要细究，友邦分红时间超过10年的产品有36款，平均分红实现率86%；安盛只有14款，平均81%。

在稳定度和长期的分红表现上，友邦更胜一筹。

功能层面：各有独门武器

说实话，这两款产品在功能设计上，都已经非常成熟和完美了。

我把各自的优势拆开来讲。

友邦环宇盈活的三个优势

第一，红利锁定和解锁。

环宇盈活的红利锁定只锁定非保证收益，而盛利2会同时锁定保证和非保证收益。

更关键的是，友邦有红利解锁功能，盛利2只能锁不能解。

第二，保单分拆超灵活。

友邦的保单分拆功能可以做到每天分拆一次，盛利2只支持每年一次。

第三，受益人灵活选项。

友邦环宇盈活支持受益人达到指定年龄或身患重大疾病时，可以自己重新安排身故金的领取方式。

把选择权重新交给用户，非常人性化。

安盛盛利2的三个优势

第一，双重货币户口。

这是目前整个市场上只有安盛一家有的功能。

你可以在同一份保单下用两种货币储蓄，按当时汇率随时转换，没有任何手续费。

第二，特级身故保障更高。

盛利2最高可做到已交保费的130%，环宇盈活只能做到105%。

第三，指定收款人更多。

盛利2支持最多3名收款人，每个收款人之间互相独立互不影响。

友邦环宇盈活只支持指定1位。

公司背景：百年历史，都是巨头

最后看看两家保司的实力。

友邦成立于1919年，1931年进入香港市场，在香港有接近百年历史。

作为香港保险长年的销冠，不管是在品牌口碑还是公司实力上，都得到了市场真金白银的认可。

安盛1817年在法国成立，历史超过200年，是全球最大的保险集团之一。

在2025年世界500强排第103位，是全球「大而不能倒」的保险集团之一。

不过在香港市场的占有率上，还是友邦更胜一筹。

2025年上半年，非银行系保险公司标准保费最高的是友邦，达到111亿港元，市场份额11.2%。

安盛排第5，53亿港元，市场份额5.4%。

就公司实力来说，安盛的整体实力肯定是强于友邦的，但友邦在香港地区的市场占有率明显更高。

结论：知道短板，才能选对

总结一下。

收益和提取方面，盛利2更胜一筹——557永续提领是独门武器。

保证收益和分红稳定性方面，友邦更稳——18年保证回本，分红实现率长期表现更好。

功能和公司层面，旗鼓相当，各有优势。

都是香港市场上数一数二的产品。

知道这两款产品的缺点后，你还会买吗？

我的建议是：

• 如果你更看重提领的灵活性和永续现金流，选盛利2
• 如果你更看重保证收益和分红稳定性，选环宇盈活

大贺说点心里话

产品选对只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道可能比产品本身更重要。