富卫盈聚天下II：25年到6.5%全港最快，但有个隐藏代价没人提

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

3年前我买了第一份港险，最近好几个朋友问我盈聚天下II怎么样。

说实话，我当时也是这么想的——富卫这个牌子，在港险圈一直不算特别响亮，总觉得比不上友邦、安盛那些百年老店。

但这次我认真研究了一下，发现盈聚天下II这次升级确实有点东西。

25年IRR到6.5%，直接打破了市场纪录。

不过买完之后我才发现，港险这东西，收益只是一方面，背后的门道多着呢。

今天就用老客户的视角，给你掰扯清楚这款产品到底值不值得买。

港险卷到6.5%，谁最快到达？

先说结论：目前整个港险市场最快到达6.5%的产品，就是盈聚天下II。

这个结论不是我瞎说的，数据摆在这里：

5年交：达到6.5%的时间从44年缩短至25年，整整提前了19年。

直接超越友邦环宇盈活、安盛盛利II的30年，保诚信守明天的28年，以及之前市场纪录保持者安达传承首创V的27年。

2年交：达到6.5%的时间从36年缩短至28年，也几乎是市场最快的水平了。

说说我的真实感受：当年我买港险的时候，6.5%这个数字要等四五十年才能达到，那时候我都不知道自己还在不在。

现在25年就能到，这个变化确实让人心动。

而且盈聚天下II的收益很好记忆：15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%。

简单粗暴，一目了然。

但是，先别急着下单。

踩过的坑告诉你——港险不能只看收益，还得看保证收益、提领能力、公司实力，这些才是决定你最终能拿到多少钱的关键。

对比一：5年交收益，谁是王者？

以6万美元×5年交=30万美元为例，我拿盈聚天下II和香港老五家的旗舰产品做了详细对比。

先说前20年：港险更新迭代到如今，依旧没有什么产品能撼动宏挚传承的地位。

宏利这款产品的前期收益确实是独一档的存在。

盈聚天下II在这个阶段表现也不错，综合来看仅次于宏挚传承。

再看20~30年：盈聚天下II就开始发力了，持续领先于其他竞品。

这个阶段正好是很多人开始考虑提领的时候，收益高意味着你能取出来的钱更多。

30年+长期持有：盈聚天下II的收益和环宇盈活、盛利II并驾齐驱，不分先后。

我当时也是这么想的——前期收益高固然好，但港险是长期持有的资产，后期表现才是真正决定回报的关键。

盈聚天下II能在中后期保持领先，这一点确实让人刮目相看。

还有一个小亮点：5年交预期次年即可回本。

预期回本速度这块，可以说是冠绝5年交市场了。

当年我买的产品，回本要等7年，现在6年就能回本，差距还是挺明显的。

对比二：2年交收益，综合性价比最高

以15万美元×2年交=30万美元为例，拿盈聚天下II和2年交的第一梯队产品对比。

整个看下来，盈聚天下II的综合性价比是2年交第一梯队中最高的。

具体来说：盈聚天下II前20年能和宏挚传承打个有来有回，这在以前是不可想象的。

宏挚传承的前期收益一直是市场标杆，能和它正面硬刚的产品屈指可数。

后期更是市场第一的水准，盈聚天下II最快28年即可到达6.5%，甩开其他产品几条街。

如果让我重新选，2年交的话盈聚天下II确实是一个很有竞争力的选择。

缴费期短，资金占用少，但收益一点不含糊。

2年交还有两个记忆点：18年达到6%（市场最高），28年达到6.5%。

对于想要快速积累财富的人来说，这个速度确实够快。

对比三：vs港资产品，降维打击

前面比的都是友邦、安盛、宏利这些外资巨头，那和同级别的港资保险公司相比呢？

和同级别保险公司的产品相比，盈聚天下II的优势极大。

举个直观的例子：万通富饶千秋需要41年、周大福匠心传承2需要42年才能达到6.5%，而盈聚天下II仅仅需要28年。

这个差距有多大？

整整13-14年的时间差。

假设你30岁投保，按富饶千秋的节奏要等到71岁，按盈聚天下II的节奏58岁就能到。

这中间的差距，可不只是数字那么简单。

盈聚天下II从第6年回本开始，收益就一骑绝尘，远远甩开另外两家港资保司的产品。

说实话，这个对比结果让我有点意外。

富卫作为港资保司，能做出这种水平的产品，确实说明这几年在产品研发上下了功夫。

对比四：提领能力，三强争霸

在我印象中，盈聚天下这个IP向来是和"强提领"挂钩的。

买港险不只是为了让钱躺在那里，很多人是要定期取钱用的。

提领能力强不强，直接决定了你的现金流质量。

我测算了两个常见的提领场景：

场景一：567提领

5年交第6年起每年提取总保费7%到终身

这是一个相当激进的提领方案，第6年就开始取，每年取2.1万美元。

对比提取后的账户价值：

• 6~14年最有优势的是前期收益超高的宏挚传承，其次是盛利II
• 15~25年最有优势的是盛利II，其次是盈聚天下II
• 25年后盈聚天下II=盛利II

在567这种极速高额提领的场景下，盛利II依旧是首选。

但盈聚天下II能排到第二，已经很不错了。

场景二：5-10-8提领

5年交第10年起每年提取总保费8%到终身

这个方案稍微稳健一点，第10年才开始取。

• 保单前期（10~17年），依旧是宏挚传承一家独大，其次是盈聚天下II
• 18年~25年，盈聚天下II成功实现超车，剩余账户价值最高，其次是盛利II
• 30年后，盈聚天下II=盛利II=星河尊享II

2年交的提领表现更惊艳

以15万美金×2年交=30万美金为例，对比255提领（2年交第5年起每年提取总保费5%到终身）。

盈聚天下II提取后剩余账户价值几乎从头领先到尾，到第25年时盈聚天下II才被星河尊享II追平。

比5年交时更加有统治力。

盈聚天下II的提领水准确实能和盛利II、星河尊享II这两款超级提领产品掰一掰腕子了。

踩过的坑告诉你：选提领产品要根据自己的需求来。

• 看重保险公司品牌，优先选择盛利II
• 看重提领的确定性、稳定性，优先选择星河尊享II
• 看重综合提领收益，优先选择盈聚天下II

对比五：保证收益，盈聚天下II的短板

说了这么多好的，现在该说说不好的了。

预期总收益的显著提升是有代价的：保证收益降低。

具体来说：

• 5年交保证回本时间从13年延长至17年
• 长线保证回报仅为0.3%（峰值），30年保证IRR从0.2%降到0.1%，50年从0.4%降到0.2%
• 2年交保证回本时间延长至16年

买完之后我才发现，港险的"预期收益"和"保证收益"是两回事。

预期收益是保险公司画的饼，保证收益才是白纸黑字写在合同里的。

盈聚天下II把预期收益拉到了天花板，但保证收益确实降低了。

不过有意思的是，即使是相对较低保证收益的盈聚天下II，保证回本速度依旧比不少市场爆款要快：

• 环宇盈活：18年保证回本
• 信守明天：18年保证回本
• 盛利II：25年保证回本
• 盈聚天下II：17年保证回本（5年交）

这么一比，盈聚天下II的保证回本速度反而是这几款里最快的。

说明富卫在产品设计上做了取舍，牺牲了保证收益的绝对值，但保留了保证回本的速度优势。

对于风险承受能力较强、更看重预期收益的人来说，这个取舍是可以接受的。

但如果你是那种"宁可少赚也要稳当"的性格，可能需要再考虑考虑。

对比六：公司实力与分红履约

港险作为建议长期持有的资产，更加需要关注的依旧是保险公司的硬实力。

毕竟，保险就是承诺，承诺的内容很重要，做出承诺的公司更加重要。

富卫的公司背景

富卫的主要股东是盈科拓展，由李嘉诚次子李泽楷创立。

另外还有11家重要股东，很多都是全球金融界非常有影响力的头部企业：

• 瑞士再保险（全球第二大国际再保险公司）
• 新加坡政府投资公司（主权基金）
• 阿波罗资管
• 加拿大养老基金
• 华泰证券

2021年，富卫与友邦、保诚亚洲两家百年国际保险公司一起，被认定为香港三大国际保险集团之一。

同时，也是亚洲九家国际活跃保险集团之一。

富卫于2024年在香港上市（股票代码：1828），偿付能力充足率高达290%，在行业排名靠前。

穆迪评级A2、惠誉评级A。

富卫俨然当之无愧的港资翘楚，和外资保司相比也毫不逊色。

2025年上半年总保费已经上升到全港第四，发展势头很猛。

分红实现率表现

我花了几天时间，整理汇总了香港12家保险公司上百款产品10年以来的分红实现率数据。

富卫的表现：

• 产品数量：22款
• 总分红实现率：10年+均值91%
• 复归/周年红利：10年+均值91%
• 终期红利：10年+均值91%
• 70%产品表现≥100%
• 多款产品连续3年100%达成

总体表现稳中向好，波动属于正常范畴。

分红实现率最大值103%，最小值56%。

说说我的真实感受：91%的分红实现率在香港保险公司中属于中等偏上水平。

2024年内地访客赴港投保628亿港元，同比增长6.5%，说明市场对港险的认可度在提升。

富卫能保持这个水平，说明公司的投资能力是靠谱的。

特色功能加分项

除了收益和提领，盈聚天下II还有一些特色功能值得一提。

富传家选项

这个功能将盈聚天下II升级为可定制、可延续、可跨代传承的财富传承工具。

具体来说：

• 可指定继承顺位，财富世代相传
• 支持提前指定在被保人去世时拆分保单（行业罕有）
• 每份拆分保单可预设3位顺位继承被保人

初生婴儿奖赏

受保人孩子出生，且保单生效超过10个月，富卫就会直接支付20000港币作为新生儿奖励。

而且无论是一胎二胎都能享受，生孩子就给20000，一个受保人最多奖励一次。

这个功能特别适合新婚夫妻或准父母用来储蓄育儿费用。

2万港币虽然不多，但也算是个惊喜彩蛋。

另外，目前盈聚天下II只允许美元投保，后续将放开港元、人民币、英镑、欧元、澳元、加元、新加坡元7种货币。

第3年开始，也支持保单货币转换。

结论：不同需求，不同选择

最后总结一下。

升级后的盈聚天下II在市场上不再是小透明了。

5年交核心数据

• 预期6年回本（追平宏挚传承-市场最快）
• 15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%（市场最快）

2年交核心数据

• 预期5年回本
• 18年复利破6%（几乎市场最高）
• 28年IRR 6.5%（几乎市场最快）

如果让我重新选，我会怎么选？

选盈聚天下II的理由

• 追求中后期高收益
• 有提领需求，希望提取后账户价值依然可观
• 看重综合性价比
• 对富卫的品牌认可

不选盈聚天下II的理由

• 非常看重保证收益
• 求稳妥，喜欢百年老店的产品
• 对富卫的品牌认知度有顾虑

保险就是承诺，承诺的内容很重要，做出承诺的公司更加重要。

富卫成立于2013年，相比友邦、安盛、宏利等百年老店，市场认可度和稳定性确实稍逊。

如果求稳妥喜欢大保司产品，友邦、安盛、永明的旗舰产品可能更适合。

毕竟如今港险限高，各家保险公司在若干年后的收益上限都是6.5%。

是25年到达，还是30年到达，只要差距不显著，对比的意义不是很大。

但如果你信任富卫，不会因为品牌知名度不及传统巨头而在保单分红有波动时产生信任危机，盈聚天下II无论是从收益、提领、分红实现率等方面考虑，都没有任何问题。

大贺说点心里话

分析到这里，产品层面的东西基本讲清楚了。

但说实话，选产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，差距可能比产品本身还大。