忠意启航创富(卓越版)：前20年收益第一的"短期之王"，有个致命缺陷必须说清楚

你好，我是大贺。

最近后台问忠意这款产品的人越来越多。

今天就来聊聊这个被称为"短期收益之王"的忠意启航创富(卓越版)。

看产品更要看保司，这是我做港险研究9年的核心原则。

今天这篇文章，我会从保司研究员的视角，把这款产品的底层逻辑和真实短板都给你讲透。

港险储蓄市场：谁在争夺短期收益王座？

2025年9月美联储降息后，具备长期锁利能力的储蓄险成了资产配置的稀缺选择。

港险市场上，各家保司都在抢"收益王"的位置。

有的主打长期复利，有的强调提领灵活，还有的专攻短期爆发力。

忠意启航创富(卓越版)属于哪一类？

答案很明确：保单前25年预期收益市场第一。

这个很多人不知道——港险市场上能在前25年保持收益第一的产品，屈指可数。

但收益高的背后，往往藏着取舍。

今天我就用数据说话，把这款产品的真实面貌还原给你。

2年缴对决：忠意 vs 九大热门产品

先看2年缴的对比数据，这是最直观的。

数据背后的逻辑是什么？

以2年缴+现行折扣为例，**忠意启航创富(卓越版)**的表现：

• 第10年预期IRR 5.03%——在所有支持2年缴的产品中排名第一
• 第20年预期IRR 6.24%——收益直接翻3倍

这个成绩放在整个港险市场，都是顶尖水平。

但你要注意一个关键转折点：第30年开始，长期收益基本掉出第一梯队。

这意味着什么？

如果你的投资周期是10-20年，这款产品的前期收益优势非常明显，可以说是"短跑冠军"。

但如果你打算持有30年以上，追求超长期复利，那这款产品的优势就会逐渐被其他产品追上甚至反超。

这不是缺点，而是产品定位。

忠意很清楚自己要做什么——就是主打前20年高收益。

所以选产品之前，你得先问自己：我的钱打算放多久？

5年缴对决：15-20年收益谁更强？

再来看5年缴的对比，这个维度更有意思。

5年缴+现行折扣的情况下：

• 保单第15-20年，忠意启航创富(卓越版)预期收益市场第一
• 第10年和第25年，预期收益也能保持在前三名

算上18%的保费回赠后，5年缴的收益更亮眼：

• 第10年预期IRR 4.25%
• 第20年预期IRR达到6.38%

为什么我推荐大家选择5年缴？

两个原因：

第一，年交保费压力更小。

同样是25万美元总保费，2年缴每年要交12.5万，5年缴每年只要5万。

对于大多数家庭来说，5年缴的现金流压力更可控。

第二，在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现更出色。

5年缴的保费回赠最高可达25%，这个优惠力度在市场上几乎找不到对手。

底层资产决定收益，而优惠政策决定你的实际成本。

同样的产品，选对缴费方式，收益差距可能是几个百分点。

优惠力度对比：忠意的保费回赠有多猛？

说到优惠，忠意的保费回赠政策确实猛。

具体来看：

2年缴保费回赠：

• 年交保费<20万美元：2%
• ≥20万-<50万：3%
• ≥50万-<100万：4%
• ≥100万：5%

5年缴保费回赠：

• 年交保费<5万美元：18%
• ≥5万-<10万：20%
• ≥10万-<20万：22%
• ≥20万：25%

5年缴费无门槛优惠18%起步，而且是保费次年回赠。

这意味着你第二年就能拿到真金白银的返还。

算上回赠后的实际收益：

以2年缴（2%回赠）为例：

• 第10年预期IRR提升至4.89%
• 第20年达到6.17%

这个优惠不是虚的，是实实在在降低了你的投入成本。

等于变相提高了收益率。

提领能力对比：566演示下的差距

前面说了这么多优点，现在必须说说这款产品的致命缺陷。

先看产品结构：

**忠意启航创富(卓越版)**只有两个账户：保证收益 + 终期红利（非保证）。

关键在于这句话：终期红利于保单退保（全部或部份退保）或保单终止时支付。

这意味着什么？

只要你提领，终期红利就会被锁定或透支。

过早领取，保单后期的增值潜力会被大大削弱。

我们用经典的"566提领密码"来做个对比：5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%。

看第50年的剩余价值对比：

• 永明万年青星河尊享II：146万美元
• 万通富饶千秋：137万美元
• 宏利宏挚传承：104万美元
• 忠意启航创富(卓越版)：54万美元

差距不是一般的大。

**忠意启航创富(卓越版)**提领后的剩余价值，只有永明的三分之一左右。

这就是红利结构失衡带来的后果——短期收益高，但提领后收益断崖式下跌。

所以我的建议很明确：

如果你打算短期内就开始领钱至终身，想用作教育金、养老金，可能永明和万通等适合提领的产品更适合。

如果你是把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，那这款产品就是为你设计的。

另外还有一点需要注意：

**忠意启航创富(卓越版)**只支持美元保单，没有货币转换功能。

如果你对多币种配置有需求，这一点要提前考虑。

保司实力对比：忠意的底牌

分红实现率才是硬道理。

2025年10月，香港保监局上线了分红实现率强制披露平台。

数据显示，2023年有四成产品分红实现率未达预期，实际回报率介于85%-107%。

这意味着什么？

同样是6%+的预期收益，有的保司能100%兑现，有的只能给你85%甚至更低。

买港险，你买的不只是产品，更是背后的保司。

那忠意的底牌是什么？

忠意集团创于1831年，是意大利第一的保险集团，也是全球最大的保险及资产管理企业之一。

几个关键数据：

• 资产管理规模高达6.9万亿港元（8630亿欧元）
• 业务遍布全球超50个国家
• 2024年集团的保费总收入超过952亿欧元
• 偿付能力比率210%

常年上榜全球九大，大而不能倒的保险公司。

更重要的是分红实现率：忠意过往分红实现率均在100%或以上，稳定性极强。

以丰S税悦保延期年金为例：

• 2021年生效保单分红实现率102%
• 2022年生效保单分红实现率104%

这个成绩单，在港险市场是顶级水平。

再来看投资策略：

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0-80%

保单初始期，固收类资产占比达到60%，保证稳健起步。

保单后期，非固收类资产占比从40%增长到80%，追求更高收益。

这种动态调整策略，在降息周期下尤其重要。

忠意做了一个数据回测：

按照启航创富(卓越版)的目标投资组合，20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

有效的策略，确实更容易穿越周期，兼具保本和增值。

结论：不同需求选不同产品

说了这么多，最后帮你总结一下。

忠意启航创富(卓越版)的产品特点非常鲜明，就是主打前20年高收益。

它支持2年或5年交，5年缴优惠力度更大，推荐优先考虑。

但它也有明确的短板：

• 提领后收益断崖式下跌，不适合做持续提领的养老金、教育金
• 只支持美元保单，没有货币转换功能

所以，谁适合买这款产品？

对追求前20年高收益，计划10-20年不动本金的中产及以上客户来说，这款产品可能是"最优解"。

把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，就能享受到短期收益红利。

不管是做教育金规划（一次性取出），还是家庭财富积累，都是一个不错的理财工具。

但如果你需要持续提领、追求超长期复利、或者需要多币种配置，那就要看看其他产品了。

选产品没有绝对的好坏，只有适不适合你。

大贺说点心里话

今天把忠意这款产品的优势和短板都讲清楚了。

但怎么买、怎么省钱，这里面还有很多信息差没说完。