4.33亿离婚案敲响警钟：你的储蓄险能保住财富吗？3个致命盲区必须知道

你好，我是大贺。

2025年开年，A股就炸出一颗大雷——纵横股份实控人任斌因离婚，被判分割约4.33亿元股票。

辛苦打拼的家业，一场婚变就可能动摇根基。

这让我想起这些年服务过的企业家家族，我见过太多遗憾了。

财富传三代，规划要趁早。

不是有钱就能传下去，关键是你的资产有没有"防火墙"。

今天我们不聊具体产品，而是从一个更根本的问题出发：

你手里的储蓄险，真的能帮你守住财富、传给下一代吗？

灵魂拷问：你的储蓄险，真的够用吗？

先问你三个问题：

第一，2%的收益，你觉得够吗？

内地固收型储蓄险，预定利率已经降到2.0%。

通胀年年有，这个收益能跑赢吗？

30年后，你的钱还值多少？

第二，只有人民币，你慌不慌？

内地储蓄险只支持人民币投保，增额终身寿险也好，年金险也罢，都是单一货币。

如果孩子将来要出国留学、海外发展，你拿什么支付？

第三，人没了，保单也没了，你接受吗？

内地的增额寿和年金险，都和被保人寿命挂钩——被保人身故，合同就终止了。

你辛苦攒下的钱，可能还没传到孙辈手里，就"断档"了。

这三个问题，就是今天我要拆解的三大痛点。

痛点一：2%的收益，跑得赢通胀吗？

让我给你讲个真实案例。

前两年有位客户找我，他在内地买了一份分红型增额寿，保底1.75%，加上分红大概能到3.5%左右。

他问我："大贺，这个收益够用吗？"

我没直接回答，而是给他看了一张图：

30年期美债收益率4.7%左右——这还只是"无风险收益"的基准线。

再看标普500指数：过去10年平均回报率12.39%，过去20年9.75%+，过去30年9.9%+。

而香港储蓄险，目前收益率限高到6.5%。

为什么能做到？

因为香港保司可以在全球范围内自由捕捉优质资产——美债打底，标普拔高，综合下来6%+并非难事。

这个功能很多人不知道：

收益差距，不是保司"良心"问题，而是底层投资逻辑完全不同。

内地保司受监管限制，只能投国内资产，底层以固收为主，收益天花板就在那儿。

香港保司投资范围遍及全球，权益类资产占比更高，长期收益自然更有想象空间。

我再给你看一张复利曲线图：

同样1块钱，2%复利和6%复利，30年后差多少？

99年后呢？

2%复利，99年后终值几乎可以忽略不计；6%复利，99年后接近350倍。

这就是为什么我说，财富传三代，收益率差2个点，三代人下来可能差出一套房。

痛点二：只有人民币，资产太单一？

再说货币问题。

我服务过一个企业家家庭，孩子在美国读本科，毕业后去加拿大工作。

家长问我："大贺，我在国内赚的是人民币，孩子在外面花的是美元、加元，怎么办？"

内地储蓄险只支持人民币投保，这个没办法。

但香港保单不一样——多达9种货币选项：美元、港元、人民币、英镑、欧元、澳元、加元……

你能想到的主流货币，基本都有。

更灵活的是，自第3个保单周年日开始，每年可以进行一次货币转换，终身无限次。

什么意思？

孩子在美国读书，你把保单货币转成美元，用于支付学费和生活费。

毕业后去加拿大工作，再转成加元。

货币跟着人生规划走，不用担心汇率波动把钱"吃掉"。

这种多元货币选择，加上差异化的分红设计，让港险在跨境资产配置、短期灵活用钱、长期财富传承上都很有优势。

说白了，货币转换功能就是给有全球化需求的家庭准备的——子女海外教育、海外退休、出国就业、全球旅居……

这些场景，单一人民币保单根本覆盖不了。

当然，你可能会说："我家孩子不出国，用不上。"

没问题。

但我想提醒一句：你不知道20年后世界会变成什么样，孩子会走到哪里。

留一个"多币种"的选项，不是为了炫技，而是给未来多一条路。

痛点三：人没了，保单也没了？

这个痛点，是我见过最多遗憾的地方。

内地的增额寿和年金险，都和被保人寿命挂钩。

被保人身故，合同终止，保险公司赔一笔钱，然后——没有然后了。

问题来了：如果你希望这笔钱不是"一次性"到账，而是持续增值、分批传给子孙，怎么办？

内地保单做不到。

但香港储蓄险可以。

第一，可变更被保人。

这个功能原本是不敢想象的，但人家就是实现了。

不少公司可以无限次变更被保人，甚至可以设置"候补被保人名单"，预防当前受保人突然离世导致保单终止。

什么意思？

爷爷买的保单，被保人可以从爷爷换成爸爸，再换成孙子——保单一直在，复利一直滚，财富真正实现"永续传承"。

第二，保单可以拆分。

你有三个孩子，想把财富分配给每个人，怎么办？

内地保单只能退保或部分退保，可能产生损失。

港险可以直接把保单拆成三份，每人一份，灵活调度保单价值，规避退保带来的金钱损耗。

第三，简易信托功能。

这个功能很多人不知道。

身故赔偿金可以依据你的意愿进行分配——分阶段、分额度发放。

比如你担心孩子年轻不懂事，一次性拿到几百万会"挥霍"掉，你可以设定：30岁发20%，40岁发30%，50岁发剩下的50%。

这就尽可能地防止了受益人"败家"的情况。

回到开头那个4.33亿离婚案。

如果实控人提前做好资产隔离和传承规划，结果会不会不一样？

数据显示，截至2024年末，国内家族信托存续规模已突破8000亿元。

高净值人群配置保险的主要目标是什么？

长期财富规划（68%）、资产安全隔离（59%）、家庭财富传承（51%）。

传承规划，早就不是"有钱人的游戏"，而是中产家庭的刚需。

为什么会有这些差异？

说到这儿，你可能会问：为什么内地和香港的储蓄险差别这么大？

答案藏在监管制度和投资逻辑里。

先看监管。

内地实行强监管模式，产品推出需要层层报批，流程严谨。

好处是安全、规范；代价是灵活性受限，产品创新空间小。

香港主要靠行业自律，市场自由度很高。

保司的自主性很强，产品设计更灵活，功能更多样。

再看投资。

内地保险公司受监管限制，无法进行全球投资，只能投资内地资产——A股、债券、房地产等等。

底层资产以固收类为主，收益天花板就在那儿。

香港储蓄险呢？

仅有**30%-50%的债券类投资，大部分英式分红保单是70%**的权益类投资。

只有大部分底层资产去投权益类，保单才有可能在长期投资中搏杀出6%以上的收益率。

以宏利为例，投资区域分布：美国42%，加拿大27%，亚洲及其他地区22%，欧洲9%。

投资以美国为主，分散到各地，能够捕捉到不同地区的发展机会。

监管制度决定了投资逻辑，投资逻辑决定了产品形态。

这就是为什么两地储蓄险，从收益到功能，差别这么大。

但港险也不是完美的

说了这么多港险的优势，我必须给你泼盆冷水。

港险的保证收益很低。

香港储蓄险保证部分只有0.5%-1.5%，大部分收益来源于分红。

而分红是不确定的，主要看分红实现率。

什么意思？

如果保司投资表现不好，分红可能打折扣，你拿到的钱可能比预期少。

当然，香港保监局硬性规定保司每年公布分红实现率，这算是给客户的一种安全感。

但你选保司和产品时，一定要关注这个指标——别只看演示收益，要看实际兑现能力。

说白了，港险是"高预期、低保证"的产品。

长线收益很高，功能也很灵活，但需要你能承担一定的波动风险。

如果你是极度保守型投资者，只想要"稳稳的幸福"，港险可能不适合你。

所以，你该怎么选？

最后，给你一个决策框架。

如果你是以下情况，内地储蓄险可能更适合你：

• 风险承受能力较低，追求确定性
• 主要在国内生活，没有海外需求
• 对收益要求不高，够用就行

对大多数生活在内地的普通人来说，内地储蓄险完全够用了。

安全、稳定、风险小，这本身就是一种优势。

如果你是以下情况，可以考虑港险：

• 想做多元资产配置，分散单一货币风险
• 能够承担一定的收益波动
• 有海外求学、生活、工作需求
• 有明确的财富传承规划

港险更适合有全球化视野、有传承需求、能接受"低保证+高分红"模式的投资者。

最后一句话：

内地险和港险都是工具，各有优势和局限。

那些一味贬低内地险收益太低，或者暗讽港险不该买的言论，不过是吸引流量的噱头。

要根据自己的实际情况——风险承受能力和核心需求——谨慎选择。

毕竟，每个人都是自己选择的第一责任人，要对最终的决策结果负责。

大贺说点心里话

今天聊了这么多，核心就一句话：财富传三代，规划要趁早。

如果你也在思考怎么让资产更安全、更灵活地传给下一代，我这里有一份"信息差"可以分享给你。