宏利「宏挚传承」：这款被吹爆的"港险卷王"，有2个坑我必须先说

你好，我是大贺。

说句掏心窝的话——我自己买的时候，最后悔的一件事就是：太相信"爆款"这两个字了。

最近宏利「宏挚传承」在港险圈子里火得一塌糊涂，"收益第一""回本最快""卷王"的标签贴满了各大测评。

作为一个买过3份港险、踩过坑也尝过甜头的老用户，我想先泼盆冷水：

这款产品确实能打，但它有两个短板，如果你没搞清楚就跟风买，大概率会后悔。

先说结论：

**宏利「宏挚传承」**仅依赖终期红利单核驱动，缺少复归红利这个"缓冲垫"。

这意味着什么？

分红结构单一，不适合做早期大额提领；20年后长线收益乏力，更适合中短期规划。

如果你打算买来做30年以上的超长期持有，或者想着前几年就大额提钱出来用——这款产品真不是最优解。

但如果你是另一类人，往下看，它可能真的很香。

两个"雷区"千万别踩

当时我也纠结过：

「宏挚传承」的566、567提领方案看起来很诱人，前20年收益数据也确实漂亮，为什么说不适合早期大额提领？

后来我才明白，问题出在分红结构上。

传统储蓄险通常是"复归红利+终期红利"双引擎驱动，复归红利相当于一个"缓冲垫"——你提钱的时候，复归红利部分已经锁定，不会因为提领而大幅缩水。

但「宏挚传承」不一样。

它只有终期红利这一个引擎。

早期大额提领会导致终期红利大幅折损，复利基数直接衰减。

打个比方：

你本来有100块钱在滚雪球，结果第6年就拿走了40块，剩下60块继续滚。

表面上看你拿到了40块现金，但后面几十年的复利基础直接少了40%，长期下来亏的可不是一点半点。

所以我的建议是：不管566、567提领方案前20年的表现多么优秀，从长期考虑，更建议在15年以后再做大额提领。

还有那个"无忧选"功能，听起来很美——缴费完成后第二年就能提取红利，还不影响现价增长。

但说实话，这个功能同样建议后期再使用。

道理是一样的：过早提取红利，会影响整体复利效果。

第二个雷区是长期收益。

「宏挚传承」的增值优势主要集中在保单前期，回本速度确实快。

但保单20年后，与其他同类产品相比，收益增长速度会明显放缓。

如果你希望20年后才用钱，或者打算做30年以上的超长期持有，这款产品就不是最佳选择。

说白了，它是一款"前期爆发型"选手，不是"长跑冠军型"选手。

话锋一转：但如果你是这类人，它真的很香

说完缺点，该说说我为什么还是觉得这款产品值得关注了。

2025年预计新增退休人员800万，养老金每月发放压力增加240亿元，可支付月数从2011年的18.3个月降到了现在的约12个月。

个人养老金账户呢？

每年最高存入1.2万元，对于有一定积蓄的人来说，这点额度根本不够用。

说说我的真实感受：

如果你和我一样，打算在10-20年内用这笔钱——给孩子准备教育金、或者为自己的中期养老做储备——「宏挚传承」的优势就非常明显了。

先看美元保单的数据：

10年IRR 4.29%，20年IRR达到6%。

这是什么概念？

跟香港保险市场同类产品相比，前20年的收益表现遥遥领先，远超友邦、保诚、永明等大牌保司产品。

再看人民币保单：

10年IRR 3.42%，15年IRR达到5.29%，20年IRR达到5.52%。

前15年收益表现排名TOP1，第20年的收益也能位列前三。

前20年爆发力十足，完美匹配教育金、养老储备等中期需求。

如果让我重新选，在10-20年这个时间段内，「宏挚传承」确实是第一梯队的选择。

硬核数据：收益+回本速度双杀同行

光说"第一梯队"不够直观，我把几个关键数据拉出来给你看。

保证收益方面：

「宏挚传承」属于市场第一梯队水平，仅次于永明。

保证收益是什么？

就是不管市场怎么波动，保险公司白纸黑字承诺给你的收益，是确定能拿到的钱。

长期峰值方面：

第47年IRR达到**6.5%的峰值，终身按照6.5%**进行复利增值。

虽然我说它不适合超长期持有，但如果你就是打算放几十年，最终收益也不差。

回本速度方面：

这是「宏挚传承」最能打的地方。

5年缴产品：预期6年回本，18年保证回本。

不同缴费期的回本速度：

• 整付保费：预期3年回本
• 3年缴：预期5年回本
• 5年缴：预期6年回本
• 10年缴：预期8年回本
• 15年缴：预期13年回本

回本速度在市场上是第一梯队，为投资者提供了更好的资金流动性。

说白了就是：你的钱不会被"锁"太久。

万一有什么急用，回本后就能灵活处理，不至于割肉退保。

人民币保单前15年收益表现排名TOP1，第20年收益位列前三。

对于担心汇率波动、想直接用人民币投保的朋友来说，这个数据也很有参考价值。

灵活性加分项：提领方案任你选

除了收益和回本速度，「宏挚传承」的另一个亮点是提领灵活。

支持的提领方式包括："566""567""56789"等多种方案。

什么意思呢？

比如"566"就是第5年开始提领，连续提6年，每年提6%。

不同的提领方案对应不同的用钱节奏，你可以根据自己的实际需求来选。

还有一个独创的"无忧选"功能：

缴费完成后第二年即可提取红利，不影响现价增长。

不同缴费期的无忧选开始时间：

• 整付保费：第2个保单周年开始
• 3年缴：第4个保单周年开始
• 5年缴：第6个保单周年开始
• 10年缴：第11个保单周年开始
• 15年缴：第16个保单周年开始

提取方案多样化、灵活性强，无论你想"早用钱、多提领、先回本再领钱"，都能找到对应的方案。

但我前面也说了，虽然这些功能很灵活，还是建议15年以后再做大额提领，无忧选也建议后期再使用。

灵活性是给你的，但怎么用才划算，需要自己算清楚。

背后的大厂：宏利凭什么让人放心？

买保险，尤其是买港险，产品好不好是一方面，保险公司靠不靠谱是另一方面。

毕竟这是几十年的事，谁也不想买完了保司出问题。

说说宏利的背景。

全球蓝筹企业：

宏利金融在香港、多伦多、纽约、菲律宾四大证券交易所上市。

能在四个交易所同时上市的金融机构，全球也没几家。

规模和历史：

宏利是全球十大人寿保险公司之一，拥有37,000多名员工，服务超过3,600万名客户。

截至2025年3月31日，宏利金融旗下管理及托管资产高达1.6兆加元。

评级：

宏利获标准普尔AA-财务实力评级，惠誉评级AA-，穆迪评级A1。

这三家是全球最权威的评级机构，AA-级别意味着"财务实力极强"。

香港市场地位：

截至2025年第一季末，宏利香港在强积金市场的市场占有率为27.6%，是全港最大强积金服务供应商。

强积金是什么？

相当于香港的"养老金"，政府强制要求打工人参加的。

能拿下**27.6%**的市场份额，说明香港政府和老百姓都认可宏利的资管能力。

业绩增长：

2025年第一季年度化保费等值销售额增长172%，新造业务价值增长113%。

这个增速非常猛。

再看分红实现率。

宏利公布了旗下35款产品的最新总现金价值比率，最高102%，最低54%。

平均分红实现率94.6%，最大值109%，最低值32%。

重点来了：

99%的终期红利保险达到95%以上总现金价值比率，95%的终期红利保险达到超过95%分红实现率。

这说明什么？

宏利的分红不是"画大饼"，是真的能兑现。

宏利的信誉与实力值得信赖。

结论：优缺点都摊开了，你自己选

写到这里，「宏挚传承」的画像已经很清晰了。

适合的人：

• 认可宏利的品牌和实力
• 有中短期资金需求（10-20年）
• 希望快速回本且对灵活性要求高
• 为孩子规划教育金或准备10-20年后的退休储备

不太适合的人：

• 追求长期高收益（如30年以上）
• 对分红结构稳定性要求极高
• 计划早期大额提领

没有完美的产品，只有最适合的选择。

如果让我重新选，我会先想清楚：

这笔钱什么时候用？用多少？用多久？

然后再决定买哪款产品。

「宏挚传承」是一款优点和缺点都十分明显的产品。

优点我说了，缺点我也没藏着。

接下来怎么选，取决于你自己的资金规划、投资期限和风险偏好。

大贺说点心里话

买港险这件事，选对产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，差别可能比你想象的大得多。