保诚「信守明天」收益暴涨后，我研究了3个月，发现一个被忽略的真相

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2025年1月1日，延迟退休正式落地。

男职工退休年龄从60岁延到63岁，女职工也要多干3-8年。

很多人还没反应过来：养老这事儿等不得了。

更扎心的是，《2025年安联全球养老金报告》显示，全球养老金储蓄缺口已达51万亿美元。

中国养老金替代率仅45%，远低于55%的国际警戒线。

算一算你的养老缺口——如果现在月薪2万，退休后每月只能拿9000元，这日子怎么过？

正是在这个背景下，**保诚「信守明天」**悄悄上调了收益。

我花了3个月时间研究这款产品，今天把结论直接告诉你。

结论：信守明天值得买，理由有三

先说结论：保诚「信守明天」值得重点考虑，尤其适合有养老规划需求的家庭。

核心理由有三个：

第一，收益直接坐稳"中期理财收益王"的宝座。

• 15年预期IRR达5%
• 25年预期IRR高达6.35%
• 28年预期IRR可达6.5%

这个收益水平，在港险市场已经是断层领先。

第二，双重红利结构大幅降低了分红回调风险。

很多人担心保诚之前的红利回撤事件。

但「信守明天」采用的是归原红利+终期红利的双重结构，归原红利一旦公布就锁定，不会再被回调。

第三，传承功能是市场首创，解决了很多家庭的痛点。

自主传承、自主入息、保单拆分……这些功能不是噱头，是实实在在能用上的。

对既想要中长期高收益，又想为孩子留一笔钱的家庭来说，这款产品几乎找不到短板。

下面我逐一展开论证。

理由一：收益市场第一

先看收益调整的幅度。

以5年缴的美元保单为例，首45年预期回报全面上调。

预期现价增长幅度在**1.5%-8%**不等。

调整后的收益表现：

• 15年预期回报5%——中短期理财稳稳的
• 25年6.35%——目前市场最高水平
• 28年6.5%——行业最快达到演示上限

再来横向对比市场同类产品。

第10年，保诚「信守明天」仅次于友邦的新品。

但从第15年之后，保诚「信守明天」的收益都保持持续领先状态。

提前规划不吃亏。

如果你的目标是15-25年后的养老金补充，这个收益水平已经很能打了。

理由二：双重红利降低风险

很多人被保诚之前的红利回撤吓到了，这个顾虑我理解。

但「信守明天」的红利结构和之前的产品不一样。

它新增了归原红利，形成归原红利+终期红利的双重红利结构。

核心区别在于：归原红利一旦公布即锁定，并累积在保单中，不会再被回调。

这意味着什么？

全新双重红利结构，更好提升提取能力，杜绝分红回调风险。

而且产品支持**"567"提取**，做到早提取不断单。

你可以在第5年、第6年、第7年灵活提取现金价值，不用担心保单失效。

对于有养老规划需求的人来说，这个设计非常务实。

退休后需要稳定现金流，而不是看着账面数字上下波动。

理由三：传承功能市场首创

「信守明天」在传承功能上下了真功夫，对产品功能做了针对性优化。

实用性大幅提升。

1. 四种身故赔偿支付选择

提供一笔过、分期支付、组合支付、自主传承四种选择。

其中自主传承是市场首创，可以预先指定不同的身故赔偿百分比。

2. 新增人生事件触发条件

除了传统的大学毕业、结婚、生孩子，还新增了：

• 非自愿性失业
• 离婚
• 买入住宅物业
• 更改主要居住城市

这意味着什么？

你可以提前设定：孩子失业了给他一笔钱应急，孩子买房了给他一笔钱付首付。

真正做到"未雨绸缪"。

3. 自主入息功能

第5个保单周年日起，可以设置自动提取现金价值。

定时、定额、指定收款人。

这个功能对养老规划特别有用。

你可以设置每月自动提取一笔钱到自己账户，打造类似年金的稳定现金流。

别指望别人养你，自己的养老金自己安排。

4. 保单拆分

第3个保单年度即可拆分，可以把一张保单拆成多张，分给不同的子女。

补充：货币转换功能详解

除了上面三个核心理由，「信守明天」还有一个亮点值得单独说：真货币转换。

第3个保单周年日起，可不限次数转换保单货币。

支持6种货币：美元、港元、人民币、澳元、加元、英镑。

关键是：转换后未来回报率与原有计划下的相同货币一样。

这和市场上很多产品不同。

有些产品货币转换后，会变成新版本产品，回报率和条款都可能变化。

对于有海外资产配置需求的家庭，这个功能很实用。

回应争议：保诚红利回撤怎么看？

说完产品优势，必须正面回应一个问题：

保诚之前的红利回撤事件，到底怎么看？

这几年，保诚红利回撤的事情闹得沸沸扬扬，确实有不少争议。

但我想说：单拉一年出来评价保司投资水平，是有失偏颇的。

如果拉长持有周期来看，保诚的几款中长期存续产品实际表现，基本都能重新回到预期的增值路径。

来看实际数据：

• 中期储蓄产品（8年缴15年期满）：15年平均年度化实际回报率5.44%
• 长期储蓄产品（整付保费）：22年平均年度化实际回报率8.32%
• 长期储蓄及人寿产品（10年缴费期）：29年平均年度化实际回报率6.06%

保诚在长达20年的分红收益披露数据显示，产品平均回报率高达5%-6%。

为什么会有短期波动？

因为保诚的投资风格偏进取。

权益类资产占比50.3%，显著高于行业平均水平。

股债配比几乎五五分。

高权益配置意味着更高的长期回报潜力，但也意味着更大的短期波动。

所以我的判断是：保诚更适合长期主义者。

时间是最好的朋友。

如果你的持有周期在15年以上，短期波动根本不用太在意。

公司背书：保诚2024年业绩亮眼

除了产品本身，保诚这家公司的实力也值得说一说。

从保诚公布的2024年最新年报来看，保诚依然展现出强劲的活力。

在香港市场的表现亮眼，业绩甚至呈现出断层式领先。

核心数据：

• 保诚总投资资产达1600亿美元，同比增加81亿美元
• 全年新业务利润达30.78亿美元，同比增长11%，创下新纪录
• 有效保险及资产管理业务的经营自由盈余为26.42亿美元

1600亿美元的投资资产，30亿美元的新业务利润，这个体量在亚洲保险市场是第一梯队。

买保险买的是长期承诺，保司的实力是基本盘。

适合谁买？

最后说说这款产品适合谁。

大家在选择产品的时候，"适配性"很重要。

「信守明天」最适合这几类人：

1. 有养老规划需求的人：15-25年持有周期，用"自主入息"功能打造退休后的稳定现金流
2. 想给孩子留一笔钱的家庭：保单拆分、自主传承、更换受保人，传承功能齐全
3. 有海外资产配置需求的人：6种货币自由转换，应对不同人生阶段的货币需求
4. 能接受短期波动、追求长期回报的人：保诚投资风格偏进取，适合长期主义者

无论是想稳健增值，还是做长远资产规划，保诚「信守明天」都能满足需求。

大贺说点心里话

养老这事儿，越早规划越主动。

延迟退休已经来了，养老金缺口只会越来越大。

但怎么买、从哪个渠道买，里面的信息差可能比产品本身更重要。