友邦保险：被内地人疯抢的"港险之王"，我扒了它10年数据，发现3个真相

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2025年1月，延迟退休正式落地了。

80后、90后退休时，可能1个年轻人养1个老人。

养老金替代率或降至30%——这意味着你退休前月入1万，退休后可能只剩3000块。

这种焦虑下，越来越多人把目光投向了香港储蓄险。

而友邦，几乎成了内地客户的"第一反应"。

但友邦真有传说中那么神？

会不会是营销炒作？

钱放进去稳不稳？

今天我帮你捋一捋，用数据说话。

友邦这么火，会不会是营销炒作？

说实话，第一次有人问我"友邦值不值得买"的时候，我也有点怀疑。

毕竟市面上吹得天花乱坠的产品太多了。

但当我翻开2024年香港保险市场的数据，还是愣了一下：

友邦全年总保费275亿港元，占据12.5%的市场份额，是香港所有保险公司里保费最高的。

更关键的是，友邦保费收入最多的地区，就是中国内地。

你可能没想过，这不是广告投出来的，是真金白银"投票"投出来的。

每年几百亿的保费，背后是成千上万个家庭的选择。

市场认可度这种东西，骗不了人。

友邦到底是什么背景？靠谱吗？

很多人搞不清友邦的"成分"。

有人说是美国公司，有人说是香港公司，还有人觉得它跟AIG有关系。

我来帮你捋清楚。

友邦的历史可以追溯到1919年，当时一位叫史带的先生在上海创立了美亚保险，这就是AIG的前身。

后来因为战争，总部搬到纽约，又搬到香港。

2008年金融危机时，AIG遭遇重创，友邦被剥离出售。

2009年完成重组后，友邦跟AIG就没有直接股权关系了。

2010年，友邦保险控股有限公司在香港联交所上市。

所以，现在的友邦保险，是一家总部设在香港的中国公司。

截至2025年，友邦业务覆盖亚太区18个市场，总资产值达3280亿美元，是最大的泛亚地区独立上市人寿保险集团。

惠誉评级AA，偿付能力257%。

算一笔账你就明白了：

偿付能力257%意味着什么？

监管要求是100%以上，友邦是标准的2.5倍多。

理赔能力、抗风险能力都相当优秀。

从这张对比表也能看出来，友邦在主流港险公司里，资产规模、偿付率、评级都处于第一梯队。

投资策略稳不稳？钱会不会打水漂？

买储蓄险，本质上是把钱交给保险公司去投资。

那友邦的投资策略到底稳不稳？

这才是重点。

友邦的底层资产组合是这样的：

• 七成配债券
• 两成配股票
• 一成投资另类资产

这种配置属于稳健投资的"标准教材"。

大头放在固定收益类资产上，用小部分博取更高收益。

但友邦跟其他港险公司有个明显不同：

其他公司的投资分布大多在欧洲、北美，而友邦在亚洲地区的债券投资达到了83%。

其中，44%投资的是中国内地政府债。

政府债券总额728亿美元，政府机构债券135亿美元，平均评级A+。

你可能没想过，友邦很像一个"亚洲情怀投资者"。

它对本土和周边市场很有信心，深耕亚洲。

对我们内地客户来说，这个逻辑很好理解：

钱投在身边的市场，更熟悉更安心。

怪不得都说友邦比较稳，看它的投资策略就能看出来。

分红实现率会不会虚高？

买分红险最怕什么？

怕保险公司画大饼，结果到手的分红缩水。

友邦的分红实现率到底怎么样？

我扒了它的历史数据。

友邦有五六十款分红产品，相当多的产品有10年以上的分红率数据。

从表格可以看到，分红实现率基本在97%-106%区间。

这意味着什么？

别被忽悠了，市面上很多产品只有两三年数据，或者样本量太少，根本说明不了问题。

友邦的说服力体现在两个方面：

• 一是足够多的样本数量
• 二是分红实现率数据非常优秀

说到做到，不瞎画饼。

怎么说呢，有种画的大饼都实现了的感觉。

这对于谨慎型投资者来说，是很重要的参考指标。

毕竟你买的是长期储蓄险，未来几十年的收益能不能兑现，才是核心问题。

内地客户买友邦有什么优势？

你可能会问：港险公司那么多，为什么偏偏内地客户爱买友邦？

我帮你捋一捋，主要有三个原因。

第一，友邦说到底是咱们中国的保险公司，对内地客户有天然的亲切感。

总部在香港，深耕亚洲市场，投资布局也以亚太为主。

这种"自己人"的感觉，是欧美系保险公司给不了的。

第二，友邦非常重视代理人队伍的建设。

1993年，友邦率先在内地引入代理人制度，把现代商业保险理念植入中国市场。

这么多年下来，友邦的代理人队伍在内地一线和新一线城市布局非常广泛。

就我接触过的友邦代理人，他们不仅懂产品，还会主动学习财税、健康管理等相关知识，能给客户提供更全面的建议。

这种"靠谱"的体感会在人际传播中慢慢积累。

第三，内地市场是友邦的重中之重。

2024年，友邦中国内地总加权保费收入9,874百万美元，比2023年的8,589百万美元增长明显。

首年保费也从1,961百万美元增长到2,105百万美元。

内地客户的持续涌入，也让友邦更重视这个市场的服务和产品迭代。

「环宇盈活」适合什么人？

说了这么多，最后落到产品上。

友邦的热门储蓄险**「环宇盈活」**，前中期收益增速非常快，30年能达到复利6.5%。

这个数据放在当下的利率环境下，确实很亮眼。

但别被忽悠了，保险配置从来不是跟风消费，关键还得贴合自身需求。

「环宇盈活」很适合作为一个存钱储蓄罐。

你有一笔闲钱，未来10年、20年都不急着用，想让它稳稳增值，那它就是个好选择。

但如果你买一份保单，前期就需要提取现金流，比如三五年内就要拿出来用，那它就不太适合了。

所以，如果你已经有心仪的友邦产品，并且做足了功课，确实符合自己的需要，那就可以买。

还不明确需求就盲目跟风，反而容易踩坑。

总之，找准需求，才能挑到真正适合自己的产品。

大贺说点心里话

延迟退休来了，养老金缺口越来越大。

靠自己提前规划已经不是"可选项"，而是"必选项"。

友邦「环宇盈活」30年复利6.5%，确实是个不错的养老补充工具。

但怎么买、什么时候买、能省多少钱，这里面的门道可不少。