万通富饶万家：全港唯一能"变形"的养老险，但有个前提99%的人没想清楚

你好，我是大贺。

2025年1月1日，延迟退休正式落地了。

男职工退休年龄从60岁延至63岁，女职工从50/55岁延至55/58岁，用15年时间逐步推进。

很多人以为"多干3年=多领3年"。

但真相是——你多交了3年社保，却可能面临养老金替代率只有**40%**的窘境（国际标准是70%）。

换句话说，退休后你的收入直接腰斩，而且这个缺口，社保补不上。

最近有不少读者问我：有没有一款产品，年轻时能帮我把钱滚大，老了又能变成雷打不动的养老金？

先说结论：还真有。

今天测评的这款万通「富饶万家」，是我目前见过全港唯一能做到这件事的产品。

这款产品的亮点是——前期当分红险用，后期可以一键切换成终身年金。

但也有一个前提条件，99%的人没想清楚。

适合你吗？往下看。

产品定位：全港唯一的「双面胶」

在给客户做养老规划时，我常听到一种很真实的"既要又要"：

"我现在还年轻，希望能买储蓄分红险，因为收益高，能利滚利抗通胀。"

"但我又担心，等我60岁退休那天，万一赶上金融危机，分红不达标，我的养老金是不是就缩水了？那时候我更想要年金险那种雷打不动的安全感。"

前期要"进攻"（高收益），后期要"防守"（稳现金流）。

过去需要买两张保单搭配。

一张分红险负责增值，一张年金险负责兜底。

但万通（YF Life）推出的**「富饶万家」**，把这两件事缝合到了一张保单里。

它的核心机制叫**「年金转换」**——你可以在任意时点，把账户里积累的钱，全部或部分转换成一份终身年金。

一句话总结：这是一款能"变形"的保险。

年轻时它是分红险，帮你博收益；老了你一声令下，它就变成年金险，帮你锁现金流。

全港目前只有这一款产品能做到。

收益实力：6.5%复利的「印钞机」

先别谈养老，我们先看它作为一款理财产品的"硬指标"。

如果把它仅仅当成一款储蓄分红险，它的数据依然能打到让人害怕。

我替你踩过坑了。

很多产品宣传的"高收益"都是第50年、第60年的数据，前期收益拉胯。

但这款不一样。

以40岁女性，5年缴费、年缴3万美元为例，总投入15万美元：

• 第7年：预期回本（资金占用的心理负担极小）
• 第13年：保证回本（安全垫铺得很厚）
• 第17年：账户价值翻倍，复利回报5%
• 第20年：翻2.8倍，复利回报6%
• 第30年：翻5.8倍，复利回报6.5%

30年复利收益触顶6.5%，是市面第一梯队的水准，也是万通目前旗下增速最快的产品。

但收益高不是最让我心动的。

很多人怕分红险是"纸上富贵"——账面上涨得挺好看，真到用钱的时候，分红达成率一拉胯，全白搭。

万通很聪明，它设计了极高的**「复归红利」**占比。

在前20年，它的复归红利（已公布即锁定、不会被市场收回的红利）占非保证部分的比例高达45%。

什么意思？

近一半赚到的钱直接锁死在账户里，无论后面市场怎么跌都稳如泰山。

这才是真正的"落袋为安"。

核心功能：12种年金领法的「铁饭碗」

接下来说这款产品真正的"杀手锏"。

也是它被称为"养老神器"的核心原因。

普通的储蓄险，老了想用钱，只能做"部分退保"（提取）。

这有个隐患：万一你活得太久，账户里的钱被提光了怎么办？

2030年起，养老金最低缴费年限还要从15年提高到20年。

社保门槛越来越高，人均寿命却越来越长。

这意味着"人还在，钱没了"的风险正在急剧放大。

**「富饶万家」提供了一个名为「年金转换」**的特权：

当你准备退休时（比如60岁），你可以申请把账户里积累的那一大笔钱，全部或部分转换成一份「终身年金」。

注意，这不仅仅是领钱，这是**"身份的转换"**：

一旦转换，这笔钱就脱离了市场波动，变成了保险公司100%刚性兑付的养老金。

活多久，领多久，雷打不动。

而且，它提供了全港独家、多达12种的领取姿势，总有一款适合你：

我挑几个最实用的说：

怕通胀？

选"递增终身年金"，每两年领的钱自动涨5%，对抗物价上涨。

夫妻养老？

选"联合终身年金"。

这是最动人的选项：一张保单保夫妻两人，只要其中一个人还活着，养老金就继续发。

哪怕一方先走了，另一方还能继续领2/3，直到百年归老。

怕生病？

自带"重疾加倍"。

如果在领取期间不幸确诊特定重疾或严重认知障碍，养老金直接翻倍发给你，连发5年，把护工费都报销了。

一句话总结：别的产品只管"发钱"，这款产品管"发一辈子"。

实战推演：一张保单的「两幅面孔」

光说功能太抽象，我们拿一个真实案例跑一遍。

案例：40岁中产王姐，年交3万美元，交5年，总投入15万美元。

阶段一：让子弹飞（40-60岁）

这20年里，王姐不用管它，账户在里面利滚利。

到了60岁，账户预期总价值已经裂变到了38.26万美元（本金的2.5倍）。

阶段二：落袋为安（60岁以后）

这时候王姐退休了，她不想再承受任何风险。

于是行使**「年金转换权」**，将这38万多美元转成终身年金。

• 每年雷打不动领取：2.38万美元（约17万人民币）
• 领到80岁：累计领取 49.96万美元
• 领到90岁：累计领取 73.76万美元

年轻时利用分红险的高预期去博取资产增值。

年老时利用年金险的确定性去锁定终身现金流。

不需要买两张单，不需要做复杂的对冲，一张「富饶万家」全部搞定。

这就是我说的"两幅面孔"——同一张保单，前半生是进攻型选手，后半生是防守型选手。

你什么时候想切换，完全由你说了算。

公司背书：「年金王」的底气从何而来

看到这里，很多朋友可能会心里犯嘀咕：

"敢承诺终身刚兑，万一保险公司倒了怎么办？"

"万通这家公司，靠谱吗？"

先说结论：在玩养老金这件事上，万通是真正的"宗师级"玩家。

1. 美式年金的血统

万通保险前身是拥有160多年历史的**美国万通（MassMutual）**的亚洲分部。

MassMutual是美国著名的互助保险公司，以稳健和年金业务著称。

在香港保险圈，万通被称为"年金王"。

香港年金市场的占有率一度接近50%。

这也是为什么全香港只有它能设计出"12种年金转换"这种高难度产品的原因——人家祖上就是干这个的。

2. 顶级资本的加持

万通**90%的固收资产由霸菱（Barings）**打理。

霸菱成立于1762年，资产管理规模4,566亿美元。

是中国社保基金在海外投资的御用合作机构之一。

香港强积金、澳门央积金都有霸菱在操盘。

买万通，本质上就是搭上了"国家队同款"的诺亚方舟。

3. 财务评级过硬

万通拥有惠誉国际（Fitch Ratings）A-财务实力评级。

这意味着它的偿付能力极强。

在应对极端经济环境时，依然有足够的资本兑付客户的养老金。

一句话总结：买万通，本质上是买了一份"美式年金的血统"+"顶级资本的加持"。

总结：谁最适合这款产品

养老规划，最怕的不是"没存钱"。

而是**"存了钱，但不够花"或者"人还在，钱没了"**。

中国养老金替代率仅40%，远低于国际70%标准。

第一支柱+第二支柱合计替代率仅40%，需额外补充**30%**储蓄规模才能达标。

万通这款产品，本质上是在帮你解决"长寿风险"。

它既给了你"变富"的机会（高分红），又给了你"保底"的权利（年金转换）。

如果你：

• 比较年轻（30-50岁），想利用复利储备养老金
• 担心未来市场波动，希望退休后的收入是100%确定的
• 不想买两张保单来回折腾，希望一张单解决所有问题

那么，全港目前没有第二款产品比它更适合你。

但也有一个前提——你得确定自己需要"年金转换"这个功能。

如果你只是想做短期理财，或者压根不打算用这笔钱养老。

那这款产品的核心优势你用不上，不如选纯收益更高的分红险。

大贺说点心里话

延迟退休已经落地，养老金缺口肉眼可见。

与其焦虑，不如早点动手。

但怎么买、找谁买，里面的信息差比产品本身更重要。