安盛盛利II：被吹成"提领之王"的港险，有个致命软肋99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，做港险规划9年了。

今天聊一款最近被吹上天的产品——安盛盛利II-至尊。

港险用户的终极痛点：想早点拿钱，太难了

这事儿我见多了。

很多客户来找我，开口第一句就是：

"大贺，我不想等到60岁才拿钱，有没有早点能用的产品？"

说实话，这才是关键。

买港险的人，谁不想早点看到回头钱？

但现实很骨感。

你可能也注意到了，2025年5月20日，六大行又集体降息了。

5年期定存利率跌到1.2%-1.3%，部分村镇银行的3年期存款利率甚至比大行5年期还低，出现了罕见的"利率倒挂"。

更夸张的是，一些中小银行的活期存款利率直接降到0.05%——存10万块，一年利息50块，还不够请朋友喝杯奶茶。

银行自己都快扛不住了。

2025年一季度，商业银行净息差降到1.43%，低于1.8%的警戒线，银行的盈利空间被压得喘不过气。

在这种大环境下，越来越多的人开始把目光投向港险，希望找到一个既能锁定长期收益、又能早点拿到现金流的工具。

但问题来了：

港险市场真的能满足这个需求吗？

咱们不玩虚的，直接看数据。

目前5年交的热门港险产品高达40款，几乎所有一线品牌都有布局。

但能做到"早拿钱"的，少得可怜。

此前港险市场的顶格配置是567提领——5年交完，第6年起每年提7%。

这已经算很不错了，但对于那些想"交完就拿钱"的人来说，还是差了一步。

能满足557提领（5年交完，第5年就开始每年拿7%）的产品，寥寥无几。

这就是港险用户的终极痛点：想早点拿钱，太难了。

直到安盛盛利II的出现。

盛利II登场：557提领打破僵局

说实话，安盛盛利的回归表现超出预期。

它带来了一个狠活：

557提领——5年交，第5年起每年提领总保费的7%。

这意味着什么？

假设你每年交10万美金，交5年，总共投入50万美金。

从第5年开始，你每年可以提走3.5万美金，相当于你交完保费的那一年，钱就开始往回流了。

557提领几乎给港险圈来了次小地震。

要知道，长期复利型保险的核心逻辑是"用时间换收益"。

提领时间越早、比例越高，对产品的抗风险能力和收益稳定性要求就越苛刻。

之前行业里能做到567提领已经算顶格了，而557提领的门槛更高，几乎没产品能达标。

但盛利II不仅做到了，还把收益拉到了新高度。

更关键的是，它打破了港险市场原有的"分工格局"。

以前想拿稳定收益，大家会看友邦环宇盈活；想灵活提领现金流，基本绑定永明万年青星河尊享II。

这两款产品各占一块市场，泾渭分明。

但盛利II一出来，直接把这个格局打破了。

它成了目前港险里少见的全能型产品，收益、提领双强。

说它是安盛的炫技之作，一点不夸张。

实测557：100年领先1164万美元

光说不练假把式，我给你算笔账。

测算条件：0岁男孩，5年交，年交10万美金，从第5年起每年提取3.5万美元（即总保费的7%）。

对手选谁？

能满足557提领的产品本来就不多，我们经过多次测算，周大福匠心传承2算一个。

就拿它做对比。

结果很直观：

• 第40年：盛利II账户剩余83.6万美元，匠心传承2剩余18.8万美元，差值64.8万美元
• 第60年：盛利II剩余158.9万美元，匠心传承2剩余9.7万美元，差值149.2万美元
• 第100年：盛利II领先1164万美元

越往后，安盛的优势越大。

这个差距，多么恐怖的数字。

在557提领规则之下，安盛盛利II是妥妥的王者，目前全市场没有对手。

567提领同样能打：五款产品谁更强

你可能会问：

557提领门槛太高，我用不上怎么办？

别急，咱们再看看更主流的567提领。

测算条件：5年交，年交6万美元，第6年起每年提取2.1万美元（即总保费的7%）。

这次对手更多了，我们拉了五款热门产品做横评：

宏利宏挚传承、安盛盛利II-至尊、永明万年青星河尊享II、周大福匠心传承2、万通富饶千秋。

结果也很有意思：

• 前14年：宏挚传承账户余额最高，保持传统优势
• 从第15年开始：盛利II反超，成为第一
• 直到第70年：盛利II账户余额表现都是最突出的

不论是更苛刻的557提领，还是更主流的567提领，盛利II的整体优势都很明显。

它直接接过永明万年青星河尊享II"提领王"的称号，成了新的领跑者。

还有个细节值得一提：

盛利II不仅能做到中高保费的557提领，就连1万美金×5年交这种金额比较小的单子，也能实现557提领。

产品设计真的没得说，很牛。

但要注意：收益依赖分红实现率

别被表面数字忽悠了。

盛利II确实强，但它有个软肋，很多人没注意到。

我前几天专门分析过这个问题。

盛利II的保证金额占比、复归红利占比其实并不高。

具体来看：

• 盛利II保证复利IRR峰值只有0.233%
• 盛利II复归红利占比只有14.12%
• 而星河尊享II复归红利占比达到22.76%

这意味着什么？

港险储蓄险的收益由三部分组成：保证金额+复归红利+终期红利。

前两者占比低，终期红利占比就会变高，对总收益的影响就更大。

简单说，盛利II的实际收益会更加依赖安盛的分红实现率。

一旦未来分红实现率不达标，那再高的收益和账户余额都是白瞎。

这是盛利II的结构性风险，买之前必须想清楚。

安盛靠谱吗：分红实现率+公司实力双验证

既然收益依赖分红实现率，那安盛的分红实现率到底怎么样？

咱们不玩虚的，直接看数据。

安盛的分红实现率最高值117%，最低值50%，总体没有什么大幅的波动，还是蛮稳定的。

而且总现金价值实现率平均下来也不错，很多年份都能达到**85%**左右。

更重要的是，安进储蓄系列2-跃进自推出以来，总价值比率达到100%-107%；挚汇首次公布总价值比率就已经达到100%。

这些都是实打实的靠谱证明。

再看公司实力。

安盛1817年在法国成立，跨越3个世纪，经历过两次世界大战和多次经济危机，还能稳稳立足。

它不仅是香港所有保司中历史最悠久的，还是全球最大的保险集团之一。

全球评级也很硬核：

• 标准普尔信用评级：AA-
• 穆迪长期债务评级：Aa3
• 惠誉国际评级：AA

背后的资管集团管理着超万亿资金，规模相当于香港金管局外汇基金的2.4倍。

偿付能力充足率达到227%，远超监管要求。

2025年上半年，安盛集团总收入643亿欧元，同比增长7%；综合收益45亿欧元，同比增长6%。

这种稳定的增长势头，能看出公司经营实力很扎实。

经历过历史、时间和市场验证过的安盛，非常值得信赖。

结论：想早拿钱，选盛利II

最后帮你总结一下。

安盛盛利II-至尊这个产品确实相当不错：

• 比收益：15年IRR突破5%，30年达到6.5%，前20年完全不输友邦环宇盈活
• 比提领：557提领实属变态，无人能敌
• 比保司：安盛身为老牌保司，分红实现率稳定，公司实力雄厚

唯一需要注意的是，它的收益结构更依赖分红实现率，需要你对安盛有足够的信任。

如果你想更早更快地获取现金流，不想等到60岁才拿钱，那安盛盛利II-至尊确实是个不错的选择。

大贺说点心里话

产品选对了是第一步，但怎么买、从哪个渠道买，差别可能比你想象的大得多。

同样一份保单，有人多花了10万，有人省下了10万——这中间的信息差，才是真正值钱的东西。