2026港险榜单：12款产品大乱斗，谁是真正的IRR之王？99%的人选错了

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2025年银行存款利率第七次下调，1年期定存跌破1%，5年期才1.3%。

10万块存5年，利息从7750降到6500。

内地理财更惨，上半年平均收益只有2.12%。

这种背景下，港险6%+的IRR就显得格外扎眼。

但问题来了——市场上几十款储蓄险，到底哪个真的能打？

销售吹的和实际收益差多少？

咱们看数据。我把市面上主流的12款产品拉了个表格，从收益、分红、提领、派息、公司背景5个维度横向对比。

数字面前，产品优劣一目了然。

这张表信息量很大，建议先收藏。

下面我一个维度一个维度拆给你看。

收益PK：谁是真正的IRR之王

IRR不会骗人。

先说结论：安盛盛利2稳坐头把交椅。

不管是保单10年、20年还是30年，复利IRR一直处在市场前三左右的水平。

关键是它前中后期收益很均衡，没有"前期拉胯后期补"的问题。

很多产品为了宣传好看，把收益集中在30年、40年之后。

但说实话，谁能保证自己一定持有那么久？

盛利2的优势在于，不管你什么时候需要用钱，收益都不会太难看。

紧随其后的是友邦环宇盈活，收益仅次于盛利2。

每个阶段表现也比较均衡，没有明显的短板。

还有个加分项：环宇盈活趸交情况下，前期收益更加突出。

如果你手上有一笔闲钱想一次性投入，这个产品的前期回报会更可观。

拉个表格比一比，高下立判。

别听销售吹什么"长期持有收益最高"，关键要看你自己的持有周期。

10年、20年、30年，每个节点的IRR都要看清楚。

分红PK：谁说到做到

收益高是一回事，能不能兑现是另一回事。

港险的收益分两部分：保证收益和非保证收益。

非保证部分就是分红，而分红实现率直接决定了你最终能拿到多少钱。

我统计了香港主要保司的分红实现率，分成了五个梯队。

中国人寿分红实现率稳居第一梯队，这点必须表扬。

作为央企国家队出海的代表，在港经营40多年，历史数据非常扎实。

安盛能排到第二梯队，表现也不错。

考虑到它的收益本来就高，分红再打个9折，实际到手收益依然能打。

但有些公司就比较拉胯了。

比如中银人寿，周年红利实现率最低52%，最高102%，波动太大。

今年给你100%，明年可能只给一半。

这种不确定性对长期规划来说是个隐患。

所以选产品不能只看演示收益，还得看保司的"信用记录"。

分红实现率稳定在90%以上的，才值得考虑。

提领PK：谁能边取边涨

很多人买储蓄险，不是为了放着不动。

而是想边存边取，当个"现金奶牛"。

但不是所有产品都适合提领。

提早了、提多了，可能把保单提废。

我判断一个产品是否适合提领，有三个标准：

第一，提领密码是否有冗余度

什么意思？

假如一个产品最多能做567提取（第6年起每年提7%），而你只按566来提，就保留了安全边际。

即使分红波动，也不会伤到本金。

安盛盛利2有市场少有的557提领密码——第5年起每年提5%，或者第5年起提7%。

这个冗余度在市面上很少见。

第二，分红实现率是否稳定

提领密码有效的前提是分红100%达成。

如果分红不好硬提，是在透支保单的未来。

第三，提取完之后IRR是更低还是更高

这个很关键。

如果一个产品提取比不提取收益更高，说明它在设计之初预留了一部分钱等着你来用。

这笔钱可能放在一些收益不高但方便变现的资产上，你不提反而拖累收益。

综合这三个标准，市场上最适合提取的产品就两款：

安盛盛利2和永明星河尊享2。

它们提领密码多、分红稳定、提取后IRR反而更高。

派息PK：谁是真正的现金奶牛

如果你不想操心什么时候提、提多少。

就想每年固定拿钱，那派息型产品更适合你。

太平洋鑫相伴，每年派息3.3%，其中2.5%是保证，剩下0.8%是分红。

保证利息占比超过3/4，稳定性很好。

比美元存款还强。

现在美元存款利率也就3%出头，还在往下走。

鑫相伴不仅派息高，本金长期还能翻几倍。

中银人寿月悦出息，每年派息5%，比鑫相伴高。

但这5%完全是分红，没有保证部分。

前面说了，中银的分红实现率波动大，最低52%。

如果按这个比例算，5%的派息可能只能拿到2.6%，还不如鑫相伴的保证收益。

所以选派息产品，不能只看派息比例，还要看保证占比和分红稳定性。

数字面前，产品优劣一目了然。

公司PK：谁的背景最硬

买保险是几十年的事，公司靠不靠谱很重要。

安盛，成立于1817年，206年历史，业务遍及全球51个国家。

服务9300万名客户，管理资产超过76000亿港元。

福布斯全球2000强排名48位，全球最佳品牌排名44位。

从香港还是全世界的角度来看，都是妥妥的巨无霸大集团。

友邦也不遑多让。

2025年上半年香港非银保险市场，友邦以111亿元标准保费、11.2%市场份额稳居榜首。

保诚82亿、国寿78亿、宏利77亿分列其后。

中国人寿作为央企代表，在港经营40多年，市场占有率排前三。

背靠国家队，安全感拉满。

公司背景这块，头部几家都没问题。

关键还是看产品本身适不适合你。

特殊需求：养老和人民币保单

最后说两个细分需求。

养老规划

如果不考虑养老社区，万通富饶万家就是最佳产品，没有之一。

它的优势有三个：

• 灵活性无敌：前期是储蓄险高度增值，想领养老金可以一键切换
• 养老金领取水平是内地年金的3倍，而且是固定派发
• 12种年金领取方式：抗通胀递增领、夫妻联合领、重疾双倍领，每一种都很实用

人民币保单

如果你看好人民币，大概率首选中资保司。

中国人寿傲珑盛世是中资保司里最好的，收益不比盛利2和星河尊享2差。

但如果需要提领，盛利2和星河尊享2表现更好，功能也更丰富。

大贺说点心里话

数据拉完了，产品优劣也清楚了。

但怎么买、从哪个渠道买，里面的门道可能比产品本身更重要。