友邦环宇盈活：计划书上这3个数字，99%的人看不懂就下单了

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年，帮上千家庭做过资产配置规划。

最近咨询港险的朋友越来越多，很多人上来就问"收益能到多少"。

但我发现一个问题——大部分人连正经的产品计划书都没看过，只看销售发的那张收益对比图就准备下单了。

今天我就用友邦环宇盈活的真实计划书，手把手教你看懂那些关键数字。

先搞懂再下手，别被数字晃了眼。

计划书里的3个数字，决定你能拿多少钱

很多人不知道的是，正规计划书里的收益表有3栏关键数据。

看懂了这些，就不会被画饼。

第一栏：保证现金价值

这是唯一能写进合同的、你能百分百拿到的钱。

但说实话，收益率大多在**0.5-1%**之间，看着确实不高。

这部分数据的意义在于——告诉你投进去的钱，多久能回本。

第二栏：复归红利

派发之后就固定了，算是一种相对稳定的分红。

但这点很多销售不会告诉你——真要提现出来，有的产品会给你打个7-8折，而有的产品不会。

同样是复归红利，差别可大了。

第三栏：终期红利

这是**6.5%**高收益的大头，但也是最"虚"的。

不仅不保证，退保之前保险公司甚至可能收回去。

我给你看一张友邦环宇盈活的真实计划书：

看第30年那一行，总退保金额175万美元。

但保证部分只有30万出头，剩下的137万都是终期红利——这部分能拿多少，全看保险公司的投资能力。

所以我常说，香港储蓄分红险实际上就是一个保本的混合基金。

保本没问题，但能赚多少，得看你选的公司靠不靠谱。

港险的钱去哪了？投资逻辑拆解

搞懂了收益表，还得弄明白钱是怎么运作的。

保险公司拿到你的保费后，会分成两部分投资：

保证部分的钱，投的是低风险的固收类资产，比如债券。

这部分是它必须付给你的"利息"，所以投得很保守。

剩下的钱，会投一些股票等权益类资产。

赚了就多给你分点利息，亏了就少给你分点。

2025年银行存款利率第七次下调，1年期定存降到了0.95%，10万块存一年利息才950块。

港险保证收益0.5-1%看着差不多，但叠加非保证收益后，长期复利优势就出来了。

不过话说回来，保本是肯定的，能拿多少收益看保险公司的投资能力。

选择一家靠谱的保险公司，比纠结产品细节更重要。

时间就是收益：港险的持有周期表

港险为什么收益高？

说白了就是用时间换高收益。

我给你算一笔账，保单前5年的现金价值连本金的一半都不到。

这意味着什么？

前5年退保，铁定亏钱。

我测算过港险持有周期的收益情况：

• 5-10年是回本期：想不亏钱，前5年不能退保
• 10-15年是收益拐点：保单现金价值会加速增长，熬过去才算真正开始赚钱
• 20年以上是复利爆发期：资金翻5倍、10倍都有可能

香港保险用时间换高收益，时间越久，收益越香。

所以投资港险，得先做好长期持有的准备，至少是10年。

汇率影响有多大？算给你看

老生常谈的问题，港险大多是美元保单，汇率波动绕不开。

但很多人不知道的是，只有当你决定把钱从保单里取出来，换成人民币的时候，才会有汇率影响。

我用友邦环宇盈活做个测算，5年交，年交6万美元：

假设投保时汇率是7，到第10年，汇率要变成1.77，产品的预期收益才会被汇率波动抹平。

1.77是什么概念？

1美元换1.77人民币？

这是绝对不可能的。

把香港美元保单看作中长期投资决策，汇率波动影响并不大。

关键是选对产品、长期持有，让时间平滑短期波动。

合规投保：这些红线不能碰

根据相关法律，大陆居民赴港投保是合法的。

香港《基本法》第41章保险公司条例规定，港险可合法卖给全球人士。

前提是必须本人亲自到香港咨询及购买，符合「属地原则」。

签约时需要携带：

• 身份证
• 港澳通行证
• 入境记录（小白条）

那些告诉你无需本人去香港即可签约的人，一定要当心。

在内地销售或签约属于非法"地下保单"，不受两地法律保护。

合法投保是关键。

选对代理人，比选对产品更重要

好的代理人太重要了。

港险签的是一份终身合同，不是买件衣服找谁都一样。

想想看，你七老八十的时候去香港，能不能搞定各种复杂手续？

代理人足够负责，在离开或退休时能妥善安排后续，这点很重要。

现在AI协同税务办公，CRS信息交换频率越来越高。

未来税务、合规方面的问题会越来越多，更需要专业的人长期跟进。

选代理人不要只看熟人关系，重点看从业年限和专业度。

优先选择从业多年、深耕港险领域的，最好有平台背书。

港险的正确打开方式

讲了这么多风险，不是让大家别买，而是要明明白白买。

保险就是保险，储蓄险也理应回归保障属性。

它的不可替代性在于抗风险性、长期性、强制性和法律属性。

作为资产安全垫，我们更关注它的安全性、长期需求匹配性、便捷性、功能性。

有且好用，才是最要紧的。

大贺说点心里话

看懂计划书只是第一步，怎么买、找谁买、能省多少钱，这里面的信息差更值钱。